通过保密借贷解决方案解锁去中心化金融的万亿增长

随着去中心化金融(DeFi)的持续恢复与扩展，其主流采用的根本障碍之一仍未解决：隐私。尽管DeFi协议展现出韧性和增长，机构投资者和高净值投资者的真实世界采用却因缺乏关键的保密性而受阻。最近的技术进步，尤其是在同态加密(FHE)方面，承诺解决这一障碍，潜在地释放出区块链上数万亿传统不可接触资本。

最近在同态加密方面的创新可能会革新去中心化金融中的隐私，促进机密交易和借贷。

无抵押借贷，传统金融的一个重要组成部分，可能通过隐私保护技术在公共区块链上变得可行。

解决清算、预言机和用户体验等技术挑战对扩展保密去中心化金融解决方案至关重要。

同态加密弥合了传统金融和去中心化金融之间的差距，保持了隐私，同时不牺牲透明度或互操作性。

去中心化金融中的保密性挑战

尽管去中心化金融在2021年12月的总锁仓价值超过$260 亿时达到了惊人的峰值，但更广泛的金融系统每天在外汇市场和债券之间移动数万亿。虽然去中心化金融在2022年崩盘后表现出韧性，但与传统金融相比，其增长仍然有限——主要是由于隐私缺失。

机构投资者和高净值个人对其交易、头寸和数据的保密性提出了要求。目前，公共区块链上的所有交易都是透明的，这使其对主要参与者缺乏吸引力。最近在同态加密(FHE)方面的发展提供了一条克服这一障碍的新途径，可能将去中心化金融引入机构级金融领域。

FHE在转变去中心化金融借贷中的作用

同态加密允许在数据保持加密的状态下进行处理，从而实现保护隐私的交易和交互。例如，用户可以共享加密的信用数据或KYC信息，智能合约可以在不解密的情况下进行验证——例如，询问“他们的信用评分是否超过700？”——并在不透露敏感细节的情况下批准贷款。

这种方法为无抵押借贷打开了大门，类似于传统金融，借款人可以在保持机密性的情况下获得信用，而无需提供抵押品。如果需要，贷款人可以在链外为法律程序解密特定数据，确保合规性而不冒险侵犯隐私。

通过使用机密的ERC-20代币、加密的信用评分以及防止前置交易或MEV攻击来重新构想流行的协议，可以催化一个以隐私为中心、可扩展的去中心化金融借贷新纪元。机构可以运营私有抵押池，而零售用户可以在没有抵押的情况下借款，并且安全免受前置交易机器人影响。

挑战与未来潜力

虽然同态加密的进展令人期待，但大规模实施面临障碍。技术挑战包括开发可靠的清算机制、加密预言机，以及在法律合规与隐私之间取得平衡。保护免受MEV影响、优化流动性以及创建用户友好的解密工具是重要的进步步骤。

公共区块链，历史上因开放性而受到青睐，现在可以通过同态加密提供与私有链相当的保密性，同时保留其核心优势。这一演变可能会解锁传统金融中的数万亿美元，使去中心化金融真正实现包容性和可扩展性。

最终，解决这些技术和监管挑战将是将去中心化金融转变为一个成熟的金融生态系统的关键，在这个生态系统中，隐私和透明度无缝共存，为全球加密市场的广泛采用铺平道路。

本文最初发表于《通过保密借贷解决方案解锁去中心化金融增长的万亿机遇》上，Crypto Breaking News 是您可信赖的加密新闻、比特币新闻和区块链更新来源。