石油美元、戰爭與黃金和比特幣的必然崛起：羅伯特·清崎

著名投資者羅伯特·清崎最近發布了一系列引人注目的觀點，他認爲現代地緣政治歷史與貨幣故事密不可分——特別是美元的主導地位和石油美元體系的角色。

根據基歐薩基，2000年，伊拉克總統薩達姆·侯賽因宣布將以歐元而非USD出售石油。當時，幾乎沒有人注意到。三年後，美國發動了伊拉克戰爭。沒有找到大規模殺傷性武器，但有一件“巧合”的事情發生了：伊拉克的石油迅速重新以USD計價。

另一個教訓出現在2009年，當時利比亞領導人穆阿邁爾·卡扎菲提議黃金第納爾——一種由黃金擔保的非洲貨幣，允許各國在不需要美元的情況下購買石油。2011年，北約出於“人道主義原因”對利比亞進行幹預。卡扎菲被推翻，黃金第納爾消失，利比亞的石油再次回到美元體系。

太多巧合不能被視爲偶然。

石油美元的根源

基約薩基重申了1971年的轉折點，當時美國總統理查德·尼克松結束了金本位，使得美元從一種以黃金爲擔保的貨幣變成了一種基於信任的承諾。根據歷史邏輯，美元本應崩潰。但這一切並沒有發生。

原因在於1974年美國與沙特阿拉伯之間的協議，由亨利·基辛格作爲中介：沙特阿拉伯只用USD出售石油，作爲交換，美國保護這個王朝的安全。從那時起，整個世界不得不持有USD來購買能源。

這不是自由市場，而是通過軍事實力保護的貨幣政策。

挑戰系統和代價

現代歷史表明，任何試圖擺脫石油美元體系的國家都必須付出代價：

• 俄羅斯要求用盧布支付天然氣：制裁和緊張局勢升級。
• 伊朗以外幣出售石油：幾十年來受到孤立。
• 敘利亞討論不以美元定價的管道：戰爭升級，項目永遠無法實現。

即使是被視爲中立的SWIFT支付系統，也成爲了地緣政治的工具。被排除在SWIFT之外意味着被排除在全球貿易之外——這發生在俄羅斯、伊朗、古巴或委內瑞拉身上，盡管它們在政治體制上存在差異。

貨幣帝國的週期

基歐薩基認爲美國在歷史週期中並不是一個例外。在美元之前是英鎊，更早之前是荷蘭的基爾德。當一種貨幣失去全球儲備地位時，支撐它的帝國也會逐漸衰落。

Ray Dalio曾多次警告關於“帝國末期”的跡象：

• 公債膨脹
• 軍隊過於分散
• 貨幣貶值
• 對手建立替代系統

金磚國家及其非美元支付倡議並非出於友好，而是出於金融生存的需要。中國推動一帶一路並非爲了做慈善，而是爲了建立以人民幣計價的債務和貿易網路。

爲何黃金和比特幣受益

在這種背景下，黃金和比特幣崛起爲中立資產，不依賴於任何國家或軍事聯盟。

黃金在數千年中證明了其作爲價值儲存的角色，無法被增發，也無法被懲罰。比特幣以固定的供應量和去中心化的網路，正成爲數字金融時代的“數字黃金”。

當美元逐漸失去特權地位——無需付出代價的印鈔能力——對稀缺、堅固和不可控資產的信任將繼續增加。

那不是悲觀主義。

這是金融歷史。

那些戰爭總是以“自由與民主”的口號進行宣傳。然而，在政策文件中，更常被提及的是“維持全球能源市場中的美元流動性”。

基奧薩基總結道：他並不反對軍隊，而是反對缺乏誠實。如果社會必須以生命和債務爲代價，公衆至少需要知道真正的原因在哪裏。

王箭