Nouvelle direction de l'ancien président d'FTX US : avec Architect, il révolutionne le TradFi en introduisant des Futures Perpétuel sur les marchés des actions et des matières premières.

Selon Bloomberg, la start-up de logiciels fondée par Brett Harrison, ancien président de FTX US, Architect Financial Technologies, prévoit d'introduire l'outil clé du marché des cryptomonnaies, les Futures Perpétuel, dans le domaine traditionnel du trading d'actions et de matières premières. La plateforme d'échange de Futures Perpétuel AX de la société a obtenu l'approbation réglementaire de la Bermuda Monetary Authority et proposera un trading de Futures Perpétuel 24h/24 sur plusieurs catégories d'actifs traditionnels, y compris le forex, les Taux d'intérêt, les actions individuelles, les indices boursiers, les métaux et l'énergie. Architect prévoit d'accepter des monnaies fiduciaires et des stablecoins basés sur le dollar comme Collateral, tirant parti de la structure du marché des dérivation pour révolutionner le modèle de trading des actifs traditionnels.

Futures Perpétuel de la transversalité : de la folie du chiffrement à l'innovation financière traditionnelle

Sous la direction de Brett Harrison, Architect Financial Technologies fait avancer une innovation audacieuse : introduire des contrats à terme perpétuels dans des catégories d'actifs traditionnels telles que le forex, les taux d'intérêt, les actions et les marchandises.

• Approbation réglementaire : Architect a obtenu la licence de la Bermuda Monetary Authority via sa filiale bermudienne Architect Bermuda Ltd. pour exploiter sa nouvelle plateforme d'échange de contrats perpétuels AX.
• Actifs émergents : Harrison indique que la feuille de route de l'entreprise comprend également le lancement de contrats à terme perpétuels pour des catégories d'actifs émergents alimentant l'économie de l'intelligence artificielle (IA), comme les métaux rares, les énergies renouvelables et les coûts de calcul des centres de données.

Les contrats à terme perpétuels ont été initialement lancés par une plateforme d'échange CEX en 2016 pour le Bitcoin. En raison de leur simplicité, ils ont rapidement gagné en popularité parmi les traders de détail, devenant le principal moteur des paris sur les actifs cryptographiques offshore. Ils permettent aux traders de parier de manière continue et avec effet de levier sans livrer réellement l'actif sous-jacent, amplifiant ainsi considérablement la volatilité du marché des cryptomonnaies. Harrison estime qu'il est maintenant “temps parfait d'introduire cette innovation dans les actifs traditionnels”.

AX plateforme d'échange : s'inspirer du modèle de chiffrement pour réaliser un trading 24/7

La plateforme d'échange AX des Architect, conçue sur la base de la structure du marché moderne des dérivations en chiffrement, vise à résoudre les limitations des transactions financières traditionnelles.

• Fonctionnement 24/7 : AX assurera un fonctionnement ininterrompu, offrant aux investisseurs du monde entier la possibilité de trader des contrats à tout moment, brisant ainsi les limites horaires des marchés financiers traditionnels.
• Collatéral multiple : Afin de garantir que les transactions puissent avoir lieu même lorsque les systèmes de transfert électronique traditionnels sont fermés, AX prévoit d'accepter des monnaies fiduciaires conventionnelles ainsi que des stablecoins basés sur le dollar comme collatéral.

Aux États-Unis, les régulateurs n'ont pas encore approuvé les produits de Futures Perpétuel. Cependant, dans le contexte de la poussée du président Donald Trump pour assouplir la réglementation, le sentiment du marché est à la hausse. Cboe Global Markets Inc. prévoit d'introduire en novembre des contrats à terme sur Bitcoin et Ethereum à long terme aux États-Unis, mais cela reste soumis à l'approbation des régulateurs.

Avantages et soutien financier du fondateur

Le parcours de Brett Harrison confère à Architect un avantage unique dans la promotion de cette innovation. Avant de créer Architect, il a travaillé dans la société de trading à haute fréquence Citadel Securities et dans la société de trading quantitatif Jane Street Group, accumulant une riche expérience en matière de structure de marché et de trading, et a été président de FTX US pendant 17 mois.

• Expérience professionnelle : L'expérience de Harrison couvre l'exploitation de plateformes d'échange et le trading haute fréquence, ce qui est essentiel pour concevoir une plateforme de trading de dérivation efficace et répondant aux besoins du marché.
• Situation financière : cette startup basée à Chicago est actuellement en train de lever des fonds pour sa série A, ayant précédemment levé 17 millions de dollars auprès d'investisseurs de renom tels que Coinbase Ventures et Circle Ventures, Anthony Scaramucci et son SALT Fund étant également l'un des investisseurs.

Conclusion

L'initiative de Brett Harrison d'introduire des Futures Perpétuel dans les actifs traditionnels représente une importante “sortie inversée” de la structure du marché des cryptomonnaies vers le domaine financier traditionnel. Si Architect réussit, cela améliorera considérablement l'efficacité des transactions, les opportunités de levier et l'accessibilité mondiale des actifs traditionnels. Cette innovation pourrait non seulement attirer un grand nombre de capitaux financiers traditionnels, mais également fournir un nouvel exemple d'utilisation des stablecoins comme Collateral sur les marchés financiers grand public, annonçant une transformation radicale de la structure du marché des dérivations traditionnelles.