#MajorStockIndexesPlunge 本周我们所见的近期波动,尤其是周二的急剧抛售——纳斯达克下跌2.4%,标普500下跌2.1%——凸显了地缘政治新闻(如近期的关税威胁)如何迅速引发“避险”环境。
MSTR 通常在这些情绪中表现为高贝塔的代表。周二的7.7%下跌,随后周三的温和反弹,正是其波动性的典型例子。以下是许多人应对这次特定回调的方式:
1. 风险管理策略
“相关性陷阱”:比特币与纳斯达克的相关性约为0.74,许多投资者意识到加密货币相关股票并未提供他们所期望的“数字黄金”对冲。为了管理风险,当VIX (“恐惧指数”)飙升至20以上时,应考虑减少对高贝塔科技股的敞口。
防御性轮动:在这次一月的特定下跌中,我们看到资金流入黄金 (创下新高) 和公用事业。如果你的投资组合重仓AI和MSTR,平衡低波动性行业可以缓冲冲击。
止损纪律:在像MSTR这样高度波动的股票中,一些交易者使用“追踪止损”或“ATR基础止损” (平均真实波幅),以避免被单日新闻周期清仓。
2. 发现机会
机构“抄底”:BlackRock 最近将其在MSTR的持仓增加了超过18%。对于长期信仰者来说,这些7–10%的回调通常被视为入场点而非退出点,前提是比特币的基本假设仍然有效。
AI中的相对价值:虽然像Nvidia和微软这样的领头羊遭遇打击,但“第二波AI浪潮”正在关注那些利用AI降低成本的公司