Bằng cách cung cấp kênh để đưa 2 tỷ BTC Thanh khoản vào sinh thái on-chain, sBTC có cơ hội hoàn toàn kích hoạt BTCFi.
撰文：Maggie
Từ một quan điểm nhất định, Bitcoin với khối lượng 2,1 nghìn tỷ đô la Mỹ (dữ liệu mới nhất của CoinGecko vào ngày 18/12/2024) là “bể ngủ” lớn nhất trong thế giới tiền điện tử.
Rất tiếc, trong phần lớn thời gian, nó không chỉ mang lại lợi ích cho chủ sở hữu, mà cũng không thể tạo sức sống cho sinh thái tài chính on-chain. Mặc dù sau khi mùa hè DeFi bắt đầu vào năm 2020, đã có nhiều nỗ lực để giải phóng BTC Thanh khoản, nhưng hầu hết đều là việc lặp đi lặp lại, thu hút số vốn BTC tổng thể rất hạn chế, vẫn chưa thể thật sự kích hoạt thị trường BTCFi.
Trong bối cảnh này, sBTC vừa mới ra mắt trên mạng chính Stacks, là tài sản được hỗ trợ 1:1 bởi Bitcoin trên Stacks L2, cam kết tận dụng tính an toàn của Bitcoin (đảm bảo 100% sự kết thúc của Bitcoin) và giao dịch nhanh chóng, giải phóng vốn BTC và mở ra các trường hợp sử dụng mới, từ đó thúc đẩy hoạt động kinh tế của Bitcoin.
Hiện tại, sBTC được vận hành bởi mạng lưới người ký lớn bao gồm BitGo, Asymmetric và Ankr, có tiềm năng trở thành một trong những tài sản Bitcoin L2 phi tập trung nhất, mang lại cơ hội chưa từng có cho lĩnh vực DeFi, dApps và những lợi thế tương đối của sBTC sẽ được thảo luận chi tiết trong bài viết này.
Cách hoạt động của sBTC là gì?
Người dùng trước tiên thực hiện giao dịch trên mạng chính Bitcoin để gửi BTC vào một giao thức chữ ký đa bên được giám sát bởi nhóm người ký thông qua Stacks.
BTC được gửi vào, sBTC được đúc trên Stacks, người dùng có thể tương tác với DeFi dApps.
Người dùng có thể sử dụng DeFi Bitcoin mà không cần nhận ra, ví dụ Zest Protocol sẽ hỗ trợ việc gửi BTC mạng chính và tự động chuyển đổi thành sBTC. Trong tương lai, sBTC có thể trở thành token phí trên Stacks, nâng cao trải nghiệm người dùng.
![]()
sBTC có giới hạn gửi tiền không?
Trong giai đoạn hiện tại, giới hạn tiền gửi là 1,000 BTC, để thực hiện kiểm tra kiểm soát và tăng cường bảo mật dần dần.
Ở giai đoạn ban đầu chỉ hỗ trợ gửi tiền, rút tiền tạm thời không khả dụng.
sBTC có tạo ra lợi nhuận không?
Hãy tưởng tượng, chỉ cần nắm giữ BTC là có thể kiếm được lợi nhuận từ Bitcoin.
Không cần thế chấp, không cần tích điểm, không cần quy trình phức tạp, chỉ cần nắm giữ BTC là có thể nhận được phần thưởng. Người dùng sBTC ban đầu sẽ nhận được phần thưởng Bitcoin hàng năm 5% bằng cách kết nối ví tiền điện tử vào ngày 17 tháng 12 lúc 22:00 (sBTC sẽ được niêm yết).
Bây giờ, với chương trình thưởng sBTC, tất cả điều này trở thành có thể. Người dùng sớm chỉ cần nắm giữ sBTC để kiếm BTC thưởng, thưởng sẽ được phân phối dưới hình thức sBTC.
Chương trình thưởng sBTC được hỗ trợ bởi người stackers của STX “Stacking”.
Khi thế chấp STX, người thế chấp nhận được BTC thông qua cơ chế đồng thuận của Stacks. Để kích hoạt chương trình thưởng sBTC, những người thế chấp này sẽ chuyển giao phần thưởng BTC tương ứng vào hồ bơi thưởng sBTC.
BTC từ kho tiền thưởng sẽ được lưu trữ trực tiếp trong một hợp đồng thông minh, hợp đồng này sẽ lưu trữ BTC trong sBTC và phân phối phần thưởng cho người nắm giữ sBTC theo tỷ lệ. Giao thức này sẽ chụp ảnh số lượng sBTC của người dùng mỗi ngày và phân phối phần thưởng mỗi hai tuần - đây là độ dài chu kỳ PoX.
Phần thưởng BTC ước tính hàng năm hiện tại là 5%, phần thưởng sẽ được trả mỗi hai tuần một lần.
![]()
Các tính năng chính của SBTC:
![]()
sBTC có thể được sử dụng ở đâu?
Nhiều giao thức DeFi sẽ hỗ trợ sBTC, giúp người dùng kiếm thêm thu nhập trên cơ sở 5% APY:
Sàn giao dịch Bitflow DEX
- Hồ bơi thanh khoản: Người dùng có thể gửi sBTC vào hồ bơi thanh khoản của Bitflow để thúc đẩy giao dịch và nhận được phần trăm phí giao dịch.
- Lao động thu nhập: Nhà cung cấp Thanh khoản có thể đặt cược token LP của mình vào dự án lao động thu nhập để kiếm thêm phần thưởng, những phần thưởng này thường đến từ hoạt động giao dịch hoặc khuyến khích của nền tảng.
- Dự đoán ban đầu: Triển khai sBTC có thể mang lại 10%-30% thu nhập hàng năm bổ sung.
- Bitflow Runes AMM
- Bitflow đã ra mắt Runes AMM của Stacks L2, người dùng có thể đưa Runes vào L2 để trải nghiệm tốt hơn.
Zest - Thị trường cho vay
- sBTC sẽ có sẵn ngay trong ngày đầu tiên khi ra mắt trên thị trường vay mượn của Zest Protocol.
- Zest Protocol sẽ khởi động một chương trình tăng lợi nhuận ngay từ ngày ra mắt, cung cấp lợi nhuận BTC lên đến 10%, dành cho việc cung cấp sBTC.
Zest sẽ mở khóa nhiều chiến lược DeFi liên quan đến sBTC, ví dụ:
- Gửi sBTC để kiếm lãi suất BTC hàng năm lên tới 10%;
- Sử dụng BTC (hoặc tiền tệ ổn định khác) làm tài sản thế chấp để vay USDh tiền tệ ổn định, và đổi nó thành USDh;
- Đặt cược USDh tại Hermetica để kiếm lãi suất hàng năm cao nhất là 25%.
Lưu ý: Giao thức DeFi của Hermetica cung cấp USDh, đây là đồng tiền ổn định có thu nhập đầu tiên được hỗ trợ bởi Bitcoin. Thu nhập này được tạo ra một cách bền vững thông qua thanh toán phí vốn hợp đồng vĩnh viễn trên sàn giao dịch tập trung và được thanh toán hàng ngày.
stSTXbtc là một token thế hệ mới được gắn kết với thanh khoản và người dùng có thể sử dụng nó trong hệ sinh thái DeFi của Stacks. Người dùng nắm giữ token này sẽ kiếm được lợi nhuận hàng năm lên đến 10% thông qua phần thưởng gắn kết, và những phần thưởng này sẽ được thanh toán trực tiếp vào ví của người dùng dưới dạng sBTC.
Sàn giao dịch Velar
- Thanh khoản cung cấp: Người dùng có thể cung cấp sBTC vào hồ bơi Thanh khoản của Velar để thúc đẩy giao dịch và kiếm lợi nhuận từ phần trăm phí giao dịch được tạo ra bởi nền tảng.
- Thu hoạch lợi nhuận: Thông qua việc tham gia dự án Thu hoạch lợi nhuận, người dùng có thể gửi đặt cọc mã thông báo của nhà cung cấp thanh khoản (LP) được cung cấp bằng cách cung cấp sBTC thanh khoản để kiếm Velar token hoặc các phần thưởng khác.
- Đặt cược: Nếu Velar cung cấp tùy chọn đặt cược cho sBTC, người dùng có thể khóa sBTC của họ trong hợp đồng đặt cược để kiếm phần thưởng như token bổ sung hoặc tỷ lệ sinh lợi nhuận hỗ trợ hoạt động mạng.
- Velar sẽ ra mắt chương trình động viên riêng của mình, cho phép người dùng kiếm được token VELAR của Velar bằng cách triển khai sBTC vào hồ bơi DEX của họ.
Arkadiko - USDA stablecoin
*Arkadiko sẽ thông qua bỏ phiếu quản trị để cho phép sBTC được sử dụng làm tài sản thế chấp trong giao thức của nó, cho phép người dùng cầm bitcoin của họ làm tài sản thế chấp, vay USDA hoặc tài sản khác.
ALEX DEX
- Người dùng có thể gửi sBTC vào Thanh khoản hồ của ALEX và phối hợp với các tài sản khác (như STX hoặc stablecoin). Như vậy, họ cung cấp Thanh khoản cho các giao dịch trên nền tảng và kiếm được một phần phí giao dịch từ hồ giao dịch.
- ALEX sẽ cung cấp lợi nhuận thưởng bổ sung thông qua token gốc của nó là ALEX, là một phần của hoạt động Surge. Điều này có nghĩa là, ngoài lợi nhuận hàng năm 5% từ chương trình thưởng sBTC, người dùng cũng có thể kiếm thêm phần thưởng ALEX bằng cách cung cấp thanh khoản cho sBTC.
Granite - Giao thức cho vay (chưa được triển khai)
- Người vay có thể nhận được khoản vay ổn định bằng cách cầm Bitcoin làm tài sản thế chấp, trong khi nhà cung cấp thanh khoản kiếm lợi nhuận bằng cách cung cấp stablecoin cho giao thức.
- Vay mượn: Người dùng có thể thế chấp sBTC để vay tiền ổn định, sau đó sử dụng nó cho các chiến lược DeFi khác nhau để kiếm lời.
- Tham gia thanh lý: Người dùng có thể tham gia thanh lý bằng cách trả lại một phần khoản vay không đủ đảm bảo, nhận lại tài sản đảm bảo và phần thưởng, từ đó kiếm lợi nhuận thông qua quá trình thanh lý.
Granite hiện đang có một danh sách chờ, cho phép người dùng đăng ký sớm truy cập trước. Cuối cùng, hệ thống sẽ giới thiệu hệ thống tích điểm, mang lại lợi ích bổ sung, người dùng đăng ký sớm sẽ nhận được lợi thế đáng kể.
Danh sách chờ Granite
Sự khác biệt giữa sBTC và các tài sản BTC khác là gì?
Những tài sản BTC này thường cần phải gửi BTC cho một bên trung gian hoặc phụ thuộc vào một liên minh người ký tin cậy / tổ chức đa chữ ký nhỏ.
Ban đầu, sBTC sẽ phụ thuộc vào 15 người ký tên, bao gồm các tổ chức doanh nghiệp như BlockDaemon, Figment, Luganodes và Kiln, để xử lý việc gắn kết và mở khóa tài sản. Theo thời gian, trách nhiệm này sẽ dần chuyển giao cho tất cả các người ký tên Stacks, cho phép bất kỳ ai tham gia vào mạng lưới an toàn và phi tập trung, BitGo, Aptos Foundation và các tổ chức khác cũng dự kiến tham gia vào quá trình này.
Ngoài ra, nhờ thiết kế của Stacks, sBTC sẽ đạt được tính chất xác định cuối cùng 100% của Bitcoin, điều này có nghĩa là giao dịch trên lớp Stacks sẽ không thể đảo ngược như Bitcoin.
Lưu ý: Người ký chịu trách nhiệm xác minh và phê duyệt mỗi khối được sản xuất; bất kỳ ai chỉ cần gửi đủ STX có thể trở thành người ký độc lập, tương tự như khái niệm của người xác minh.
Thông tin khác:
1）sBTC thông tin liên quan:
sBTC trang web:
Tài liệu sBTC:
Bài thuyết trình về sBTC: -deck
2）Thông tin nâng cấp Nakamoto:
Nakamoto 网站：
Tài liệu:
Việc nâng cấp Nakamoto là rất quan trọng vì nó mang lại:
- Khối nhanh (từ 10 phút hiện tại giảm xuống dưới 1 phút, tối ưu hóa vẫn đang được tiến hành)
- 100% Bitcoin xác định cuối cùng
Khối nhanh: Khối nhanh mang lại trải nghiệm giao dịch tương tự như Solana và tương tác DeFi Bitcoin, cải thiện đáng kể trải nghiệm người dùng tổng thể khi tương tác với Stacks L2.
Hệ sinh thái DeFi của Stacks đã phát triển nhanh chóng trong năm nay, hiện nay việc áp dụng chiến lược DeFi chỉ mất vài giây, thuận tiện cho người dùng tham gia và giữ lại nhanh chóng.
Trước khi bị hard fork của Nakamoto, các khối Stacks được đồng bộ với khối Bitcoin (trung bình 10 phút), điều này làm cho tốc độ của chuỗi chậm và không thể đáp ứng nhu cầu hoạt động DeFi. Giới hạn này hiện đã không còn tồn tại. Ngược lại, các khối Stacks hiện nay có thể hoàn thành trong vài giây và hiệu suất được nâng cấp định kỳ. Đồng thời, khi khối Bitcoin được giải quyết, Stacks vẫn phụ thuộc vào độ an toàn của Bitcoin.
100% Xác định cuối cùng của Bitcoin: Khi Nakamoto được nâng cấp, các giao dịch trên Stacks L2 sẽ sử dụng ngân sách an ninh 100% của Bitcoin, điều này có nghĩa là khi các khối tiếp theo của Bitcoin được thanh toán, các giao dịch của Stacks cũng sẽ không thể đảo ngược giống như Bitcoin.
Khác với việc liên kết một khối Stacks đơn lẻ với một khối Bitcoin đơn lẻ, hiện nay khối Bitcoin được liên kết với thời gian của các thợ mỏ, trong thời gian đó họ sẽ đào nhiều khối Stacks và các khối này được giải quyết trong vài giây.
Hiện tại đã có 50 người ký tên, bao gồm BitGo, Aptos, Luganodes, Kiln và các tổ chức doanh nghiệp khác, chịu trách nhiệm xác minh và phê duyệt các khối được tạo ra trong mỗi giai đoạn của các thợ mỏ.
Thời gian khối nhanh và tính xác định cuối cùng của Bitcoin làm cho Stacks trở thành một lớp 2 Bitcoin an toàn và có khả năng mở rộng nhất, được hỗ trợ bởi mạng ký giả phi tập trung và trong tương lai sẽ được nâng cấp thông qua sBTC sắp ra mắt để đạt được tính thanh khoản phi tập trung của Bitcoin.
3）Nền tảng phân tích dữ liệu Stacks：
Tín hiệu 21：
DefiLlama：
Trình duyệt khối Stacks:
