Cục Dự trữ Liên bang (FED) giảm lãi suất 25 điểm cơ bản sau khi Bitcoin giảm xuống dưới 116.000 USD! Biểu đồ chấm dự đoán sẽ giảm thêm hai lần trong năm nay, BTC sẽ được định hình như thế nào trong tương lai?

Bài viết này kết hợp quyết định giảm lãi suất mới nhất của Cục Dự trữ Liên bang (FED) và tín hiệu từ biểu đồ điểm để phân tích áp lực ngắn hạn của Bitcoin và các mức hỗ trợ kỹ thuật quan trọng, giải thích tác động tiềm năng của việc mở rộng thanh khoản lâu dài đến thị trường tiền điện tử. Nội dung bao gồm sự khác biệt trong biểu đồ điểm, lập trường chính sách của Powell, logic biến động giá BTC và chiến lược giao dịch, cung cấp cho nhà đầu tư tham khảo phân định giữa mua và bán cũng như bố trí từ khóa đuôi dài.

Sự khác biệt giữa quyết định chính sách của Cục Dự trữ Liên bang (FED) và biểu đồ điểm

Cục Dự trữ Liên bang (FED) như dự kiến đã giảm lãi suất 25 điểm cơ bản, hạ mức lãi suất chuẩn xuống khoảng 4.00%-4.25%. Việc giảm lãi suất lần này xuất phát từ môi trường kinh tế phức tạp khi thị trường việc làm yếu đi và áp lực lạm phát vẫn tồn tại. Biểu đồ chấm cho thấy, trong số 19 quan chức, có sự khác biệt rõ rệt về con đường chính sách trong tương lai:

• 1 quan chức (nghi ngờ là cố vấn Nhà Trắng Milan) cho rằng trong năm nay sẽ giảm lãi suất tổng cộng 150 điểm cơ bản;
• 9 quan chức hỗ trợ giảm lãi suất thêm 50 điểm cơ bản trong năm nay (tức là tổng cộng 75 điểm cơ bản);
• 6 quan chức cho rằng nên giữ lãi suất không đổi;
• 1 quan chức thậm chí đã đề xuất tăng lãi suất một lần.

Powell cho biết đây là "giảm lãi suất theo cách quản lý rủi ro", nhấn mạnh rằng chính sách trong tương lai sẽ phụ thuộc vào dữ liệu, chứ không phải là mở đầu cho một chu kỳ giảm lãi suất dài hạn. Thị trường giải thích phát biểu của ông có xu hướng bồ câu, nhưng sự khác biệt trong chính sách vẫn gây ra biến động.

Phân tích kỹ thuật và phản ứng giá của Bitcoin trong ngắn hạn

Sau khi quyết định của Cục Dự trữ Liên bang (FED) được công bố, Bitcoin không thể đứng vững ở mức kháng cự 117,300 USD, đã giảm xuống vùng hỗ trợ 115,800 USD. Các chỉ báo kỹ thuật cho thấy:

• Phá vỡ hình nêm tăng: Biểu đồ ngày hình thành mô hình tiếp diễn giảm, RSI phá vỡ đường giữa 50, động lượng giảm.
• Khu vực hỗ trợ quan trọng: 115,800 USD (đường trung bình 50 kỳ + đáy hình nêm) trở thành điểm chia tách giữa mua và bán;
• Rủi ro giảm: Nếu phá vỡ mức hỗ trợ, có thể giảm xuống 114,400 USD甚至113,200 USD (đường trung bình 200 ngày).

Biến động ngắn hạn chủ yếu do thị trường đã tiêu hóa trước kỳ vọng giảm lãi suất, sau khi các thông tin tích cực đã được công bố, một phần vốn đã chốt lời.

Ảnh hưởng của việc mở rộng thanh khoản lâu dài đến Bitcoin

Dữ liệu lịch sử cho thấy, chu kỳ cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang (FED) thường thúc đẩy Bitcoin tăng giá dài hạn:

• So sánh năm 2020: Chính sách tiền tệ nới lỏng đã kích thích BTC tăng vọt hơn 200%;
• Tiềm năng nhu cầu từ các tổ chức: Nếu trong năm nay tiếp tục giảm lãi suất thêm 50 điểm cơ bản (dự đoán trung vị trong biểu đồ chấm), có thể thu hút dòng tiền mới vào.
• Triển vọng mục tiêu: Nếu phá vỡ mức kháng cự 117,300 USD, khoảng mục tiêu tiếp theo sẽ là 118,500–130,000 USD.

Nhưng trong ngắn hạn cần cảnh giác với sự khác biệt trong kỳ vọng chính sách: Nếu dữ liệu kinh tế cải thiện, nhịp độ giảm lãi suất có thể chậm lại, dẫn đến rủi ro điều chỉnh.

Chiến lược giao dịch và điểm bố trí chính

Ranh giới giữa mua và bán: 115,800 USD

-Giữ vững mức hỗ trợ có thể đặt lệnh mua, mục tiêu 118,000–119,000 USD;

• Nếu giảm xuống thì cần tránh rủi ro điều chỉnh sâu, chú ý đến khu vực nhu cầu 113,200 đô la.

Xác nhận tín hiệu:

-Tín hiệu tăng giá: Nến ngày kết thúc với hình nến búa hoặc hình nến nuốt chửng tăng giá;

-Tín hiệu giảm: Xuất hiện tổ hợp nến ba con quạ.

Tài sản liên kết vĩ mô:

-Môi trường đô la yếu có lợi cho vàng (giá vàng tăng 45% trong năm nay) và tài sản mã hóa;

-Theo dõi công cụ quan sát Cục Dự trữ Liên bang (FED) CME: xác suất giảm lãi suất vào tháng 10 là 87.7%, xác suất giảm 50 điểm cơ bản vào tháng 12 là 79.9%.

Kết luận: Vị trí của Bitcoin trong chu kỳ chính sách

Cục Dự trữ Liên bang (FED) hạ lãi suất không chỉ đơn thuần là tin tốt, mà là "cuộc chơi giữa kỳ vọng và thực tế". Trong biến động ngắn hạn, nhà đầu tư cần tập trung vào tín hiệu từ biểu đồ điểm và dữ liệu kinh tế, chứ không chỉ đơn thuần theo đuổi tiêu đề giảm lãi suất. Bitcoin là tài sản hưởng lợi từ việc mở rộng thanh khoản toàn cầu, logic thị trường bò dài hạn vẫn không thay đổi (điểm thấp của chu kỳ dần dần được nâng lên), nhưng cần cảnh giác với sự can thiệp của Nhà Trắng vào sự độc lập của Cục Dự trữ Liên bang (FED) gây ra sự không chắc chắn về chính sách. Lập kế hoạch một cách hợp lý tại mức hỗ trợ chính, để có thể nắm bắt lợi nhuận từ xu hướng trong biến động.