Федеральная резервная система (ФРС) снизила процентную ставку на 25 базисных точек, после чего Биткойн упал ниже 116000 долларов! Диаграмма точек предсказывает еще два снижения в этом году, как следует планировать дальнейшие действия с BTC?

Данная статья сочетает в себе последние решения Федеральной резервной системы (ФРС) по снижению процентных ставок и сигналы из точечной диаграммы, анализируя краткосрочное давление на Биткойн и ключевые уровни поддержки с технической точки зрения, а также интерпретируя потенциальное влияние долгосрочного расширения ликвидности на крипторынок. Содержание охватывает расхождения в точечной диаграмме, позицию Пауэлла по политике, логику колебаний цен на BTC и торговые стратегии, предоставляя инвесторам ориентиры для разделения на медвежьи и бычьи тренды и размещения длиннохвостых ключевых слов.

Разногласия в решении ФРС по политике и точечном графике

Федеральная резервная система (ФРС) по ожиданиям понизила процентную ставку на 25 базисных пунктов, установив целевой диапазон базовой ставки на уровне 4,00%-4,25%. Это снижение ставок обусловлено сложной экономической обстановкой, в которой одновременно наблюдаются ослабление рынка труда и инфляционное давление. График точек показывает, что среди 19 чиновников существует значительное разногласие по поводу будущего курса политики:

• 1 чиновник (предположительно советник Белого дома Милан) выступает за снижение процентных ставок на 150 базисных пунктов в этом году;
• 9 чиновников поддерживают снижение процентной ставки на 50 базисных пунктов в этом году (то есть в сумме на 75 базисных пунктов);
• 6 чиновников считают, что ставки следует оставить без изменений;
• Один из чиновников даже предложил повысить процентные ставки еще раз.

Пауэлл назвал это "снижением процентной ставки в стиле управления рисками", подчеркивая, что будущая политика будет зависеть от данных, а не от начала долгосрочного цикла снижения ставок. Рынок интерпретирует его заявление как мягкие настроения, но разногласия в политике все еще вызывают колебания.

Технический анализ Биткойна в краткосрочной перспективе и реакция цены

После публикации решения Федеральной резервной системы (ФРС) Биткойн не смог удержаться на уровне сопротивления 117,300 долларов и вернулся в диапазон поддержки 115,800 долларов. Технические показатели показывают:

• Пробой восходящего клина: на дневном графике формируется медвежья продолжительная формация, RSI пробивает уровень 50, импульс ослабевает;
• Ключевая зона поддержки: 115,800 долларов (50-периодная скользящая средняя + нижняя граница восходящего канала) стала водоразделом между быками и медведями;
• Нисходящие риски: если уровень поддержки будет пробит, возможен спад до 114,400 долларов или даже 113,200 долларов (200-дневная скользящая средняя).

Краткосрочные колебания являются результатом того, что рынок заранее учел ожидания снижения процентной ставки, и после достижения максимума некоторые средства зафиксировали прибыль.

Влияние долгосрочного расширения ликвидности на Биткойн

Исторические данные показывают, что циклы снижения процентных ставок Федеральной резервной системы (ФРС) часто способствуют долгосренному росту Биткойна:

• Аналогия 2020 года: Мягкая монетарная политика привела к колебанию BTC более чем на 200%;
• Потенциал институционального спроса: если в этом году еще раз снизят ставку на 50 базисных пунктов (по среднему ожиданию в точечной диаграмме), это может привлечь дополнительный приток капитала;
• Прогноз целевого уровня: если будет пробит уровень сопротивления 117,300 долларов, следующая целевая зона составит 118,500–130,000 долларов.

Но в краткосрочной перспективе необходимо быть осторожными с ожиданиями по политике: если экономические данные улучшатся, темп снижения процентных ставок может замедлиться, что приведет к риску коррекции.

Торговая стратегия и ключевые точки размещения

Граница между быками и медведями: 115,800 долларов США

-Удержание данного уровня поддержки позволяет открыть длинные позиции с целью 118,000–119,000 долларов;

-При пробое следует избегать риска глубокого коррекции, обращая внимание на зону спроса 113,200 долларов.

Подтверждение сигнала:

-Бычий сигнал: дневная свеча закрывается молотом или бычьим поглощением;

-Медвежий сигнал: Появление комбинации из трех ворон.

Макроэкономические связанные активы:

-Слабый доллар благоприятствует золоту (цена на золото выросла на 45% в этом году) и шифрованным активам;

-Обратите внимание на инструмент наблюдения за Федеральной резервной системой (ФРС) CME: вероятность снижения ставки в октябре 87,7%, вероятность снижения на 50 базисных пунктов в декабре 79,9%.

Заключение: позиционирование Биткойна в рамках политического цикла

Снижение процентной ставки Федеральной резервной системы не является просто положительным фактором, а представляет собой «игру между ожиданиями и реальностью». В условиях краткосрочных колебаний инвесторы должны сосредоточиться на сигналах с графиков и экономических данных, а не только на заголовках о снижении ставок. Биткойн, как актив, выигрывающий от глобального расширения ликвидности, сохраняет долгосрочную логику бычьего рынка (минимумы циклов постепенно повышаются), но необходимо остерегаться неопределенности в политике, вызванной вмешательством Белого дома в независимость Федеральной резервной системы. Рациональное распределение ключевых уровней поддержки позволит поймать трендовые прибыли в условиях колебаний.