21Shares запустил ETP dYdX на фоне волны институциональных инвестиций в производные финансовые инструменты криптовалют.

Компания 21Shares, расположенная в Швейцарии, один из крупнейших выпусков продуктов для биржи криптовалют (ETP) в Европе, официально запустила первый фонд, связанный с dYdX — децентрализованной биржей (DEX), специализирующейся на бессрочных производных контрактах.

dYdX обработал общий объем торгов, превышающий 1,4 триллиона долларов США, и разместил более 230 рынков бессрочных контрактов. Этот новый продукт ETP поддерживается фондом dYdX Treasury subDAO под управлением kpk — управленческой единицей казначейства в области децентрализованных финансов (DeFi).

21Shares сообщила, что добавление dYdX в структуру ETP на бирже откроет путь для финансовых организаций к более легкому доступу.

“Это важный этап в процессе принятия DeFi, когда организации могут инвестировать в dYdX через ETP — используя инфраструктуру, которая уже знакома на традиционном финансовом рынке,” отметила г-жа Мэнди Чиу, директор по разработке финансовых продуктов в 21Shares.

Согласно утечкам, функция стекинга ( блокирует токены для получения вознаграждения ) будет добавлена сразу после запуска, вместе с механизмом автоматического реинвестирования прибыли в выкуп токенов DYDX.

План расширения dYdX также был объявлен и включает в себя: торговлю через Telegram в конце этого месяца, открытие спотового рынка, начиная с Solana, внедрение бессрочных контрактов, привязанных к реальным активам (акциям, индексу ), программу снижения комиссии для стейкеров DYDX и поддержку более разнообразных депозитов (stablecoin и фиатных денег ).

Фонд 21Shares dYdX ETP будет котироваться на бирже Euronext Paris и Euronext Amsterdam под тикером DYDX.

Kraken, Cboe и Bitget усиливают сегмент производных финансовых инструментов криптовалюты

Действия 21Shares происходят на фоне того, что как традиционные биржи, так и централизованные криптобиржи активно расширяют ассортимент продуктов на рынке производных — типа контрактов, которые позволяют инвесторам спекулировать на колебаниях цен без необходимости владения базовым активом.

В США Kraken в июле запустил лицензированное CFTC подразделение по производным финансовым инструментам после приобретения брокера фьючерсов NinjaTrader за 1,5 миллиарда долларов. Эта платформа предоставляет доступ к фьючерсным контрактам на криптовалюту, которые котируются на CME.

10 ноября Cboe — одна из крупнейших бирж в мире — планирует запустить продукт "непрерывные фьючерсы" на Bitcoin и Ether, ожидая одобрения от регулирующих органов. Это будут долгосрочные контракты на 10 лет, разработанные по модели бессрочных контрактов, которые популярны на зарубежных рынках, но впервые появятся в правовой среде США.

В то же время Bitget, биржа криптовалют, расположенная в Сингапуре, зафиксировала объем производных финансовых инструментов в августе в размере 750 миллиардов долларов США, увеличив общий накопленный объем с момента основания до 11,5 триллиона долларов США. Эта биржа входит в тройку лучших в мире по открытым контрактам на Bitcoin и Ether, с контрактами на BTC превышающими 10 миллиардов долларов США и ETH на уровне более 6 миллиардов долларов США.

Первые криптовалютные производные продукты были официально зарегистрированы в декабре 2017 года, когда Cboe и CME запустили фьючерсные контракты на биткойн, выплачиваемые наличными. После того как Cboe ушла в 2019 году из-за низкой ликвидности, CME вышла на первое место на рынке криптовалютных производных в США.

Согласно CoinMarketCap, общее открытое значение (open interest) в настоящее время составляет около 3,96 миллиарда долларов США для фьючерсных контрактов и 984 миллиарда долларов США для бессрочных контрактов.

Ван Тянь