Dans le marché des cryptomonnaies depuis 8 ans, j'ai vu d'innombrables cycles de hausses et de baisses. Aujourd'hui, je souhaite utiliser la récente tendance de $LIGHT pour analyser la logique fondamentale de l'investissement en actifs cryptographiques — pas de discours motivationnels, pas de promesses grandioses, juste comment utiliser les données et les tendances.

Commençons par corriger une idée reçue courante. Beaucoup considèrent l'investissement en cryptomonnaies comme un jeu de "pression de la taille" (buy low, sell high), achetant lors des hausses et vendant lors des baisses, en acceptant la perte comme une conséquence inévitable. En réalité, une décision d'investissement sérieuse doit reposer sur l'analyse de données et la jugement des tendances. Suivre le mouvement pour augmenter sa position ou paniquer pour réduire ses positions, ces opérations ont toutes le même résultat final — la perte du capital initial. Prenons l'exemple de $LIGHT : beaucoup voient une hausse et se précipitent, pour se retrouver piégés à un niveau élevé. La cause principale est qu'ils n'ont pas compris la logique de fonctionnement du marché.

Alors, quels types de marchés valent la peine d’être participés ? J’ai extrait trois critères de jugement. Lorsqu’ils sont tous remplis, il est judicieux de suivre la tendance ; si un seul ne l’est pas, il faut immédiatement s’abstenir.

Premier critère : la tendance est-elle confirmée ? La position des bougies et la disposition des moyennes mobiles permettent de le voir. Prenons l’exemple de cette vague de $LIGHT : les bougies restent constamment au-dessus de la moyenne mobile à 5 jours et à 10 jours, et ces moyennes mobiles montrent une divergence haussière, ce qui indique une tendance haussière établie. À l’inverse, si les bougies cassent la moyenne mobile, ou si les moyennes mobiles se rapprochent ou s’orientent vers le bas, même si une rebond survient, il s’agit probablement d’un faux signal, et ceux qui participent risquent d’être blessés.

Deuxième critère : le volume de transactions doit accompagner la tendance. Lorsqu’une tendance véritable se forme, le volume doit augmenter. Lors du franchissement d’un niveau clé par $LIGHT, le volume de transactions s’est nettement accru, ce qui indique que le marché bénéficie d’un soutien réel de la part des acheteurs.

Troisième règle : la gestion du risque, le plus souvent négligée — avant d’entrer en position, il faut se demander si l’on peut dormir tranquille si cette position perd 50%. Si votre mental s’effondre, même une analyse parfaite des données ne servira à rien.