Il se passe quelque chose dans le financement des consommateurs en Amérique. Les taux de rejet de crédit viennent d'atteindre 25 % dans l'ensemble—nous parlons de cartes de crédit, d'augmentations de limites, d'hypothèques, de prêts automobiles, tout ce que vous voulez. C'est le niveau le plus élevé que nous ayons vu depuis la crise financière de 2008.

Que signifie cela ? Les banques resserrent leur ceinture. Fort. Que vous demandiez une nouvelle carte ou que vous essayiez d'augmenter votre limite existante, les prêteurs disent "non" à des taux que nous n'avons pas vus depuis plus de 15 ans. Le marché hypothécaire ? Même histoire. Les prêts automobiles ? Refusés.

Ce type de contraction du crédit signale généralement une problématique plus profonde qui se prépare dans l'économie. Lorsque les institutions financières adoptent une attitude aussi défensive, elles voient soit des signes d'alerte dans les données, soit se préparent à des temps plus difficiles. Pour quiconque surveillant les tendances macroéconomiques—en particulier ceux qui suivent comment le stress dans la finance traditionnelle pourrait pousser les gens vers des systèmes alternatifs—ce chiffre mérite d'être noté.