Đã từng nghĩ về điều gì đó phân biệt các nhà giao dịch có lợi nhuận với phần còn lại - hầu hết mọi người thực sự không hiểu PNL nghĩa là gì hoặc làm thế nào để sử dụng nó đúng cách. Như bạn thấy, các số liệu trên bảng điều khiển của sàn giao dịch, nhưng bạn có thực sự biết chúng đang nói gì không?

Vì vậy, đây là vấn đề. PNL về cơ bản là chỉ số lợi nhuận và lỗ của bạn - nó cho bạn biết chính xác bạn đã kiếm được hoặc mất bao nhiêu trong các giao dịch của mình. Nghe có vẻ đơn giản, phải không? Nhưng thực tế còn phức tạp hơn nhiều. Bạn có hai mặt của đồng xu này. Có PNL đã thực hiện, tức là số tiền bạn đã khóa lại sau khi đóng vị thế. Đó là lợi nhuận hoặc lỗ thực sự, đã xong. Rồi còn có PNL chưa thực hiện, là lợi nhuận hoặc lỗ trên các vị thế bạn vẫn đang giữ. Cái này thay đổi liên tục theo thị trường từng giây.

Tại sao điều này lại quan trọng? Bởi vì hầu hết các nhà giao dịch đều quá chú trọng vào các con số chưa thực hiện và bỏ qua phần đã thực hiện. PNL đã thực hiện mới là thứ thực sự quan trọng để tính thuế và đánh giá xem chiến lược của bạn có hiệu quả hay không. PNL chưa thực hiện chỉ là nhiễu loạn cho đến khi bạn đóng lệnh.

Việc tính toán PNL không đơn giản như mọi người nghĩ. Có nhiều phương pháp khác nhau tùy thuộc vào cách bạn muốn tiếp cận. FIFO (first in, first out) giả định các mua hàng cũ nhất sẽ được bán trước - phù hợp cho kế hoạch thuế. LIFO thì ngược lại, bán các vị thế mới nhất trước, điều này thực sự có thể mang lại lợi ích thuế tốt hơn trong thị trường biến động. Ngoài ra còn có phương pháp trung bình trọng số, giúp làm mượt các khoản đầu tư ở các mức giá khác nhau. Hoặc bạn có thể xem nó như một phần trăm của khoản đầu tư ban đầu để đánh giá hiệu suất tương đối.

Điều tôi nhận thấy là các nhà giao dịch theo dõi PNL một cách có hệ thống thường đưa ra quyết định tốt hơn. Không chỉ là về các con số - mà còn về kỷ luật. Khi bạn thường xuyên xem xét PNL đã thực hiện, bạn bắt đầu nhận ra chiến lược nào thực sự hiệu quả và chiến lược nào cần loại bỏ. Bạn trở nên giỏi hơn trong việc quản lý rủi ro vì có thể thấy rõ nơi các khoản lỗ tích tụ. Bạn ngừng giao dịch theo cảm xúc vì dữ liệu đã rõ ràng trước mắt.

Hầu hết các sàn giao dịch hiện nay đều tích hợp theo dõi PNL ngay trong giao diện, rất tiện lợi. Nhưng nếu muốn kiểm soát tốt hơn, có các công cụ theo dõi danh mục và phần mềm tính thuế crypto lấy dữ liệu từ nhiều sàn. Một số người vẫn tự làm thủ công bằng bảng tính, điều này thực sự giúp bạn hiểu rõ nhất về những gì đang xảy ra.

Tóm lại - hiểu rõ PNL là gì và cách tính đúng là một trong những kỹ năng nền tảng giúp phân biệt các nhà giao dịch tồn tại lâu dài với những người dễ mất sạch tài khoản. Nó không hào nhoáng, nhưng chính là sự khác biệt giữa giao dịch có chiến lược và chỉ chơi bạc. Nếu bạn nghiêm túc với lĩnh vực này, hãy dành thời gian làm quen với các chỉ số PNL của mình. Kiểm tra chúng thường xuyên trên Gate hoặc bất cứ nơi nào bạn giao dịch, hiểu ý nghĩa của chúng, và để chúng hướng dẫn quyết định của bạn thay vì cảm xúc.