Hướng dẫn đề xuất đầu tư ngoại tệ: Bắt đầu từ số không để nắm bắt cơ hội thị trường ngoại hối

Muốn kiếm lợi trong thị trường ngoại hối nhưng không biết bắt đầu từ đâu? Nhiều người vừa kỳ vọng vừa cảm thấy bối rối về đầu tư ngoại tệ. Thực tế, chỉ cần hiểu một vài khái niệm cốt lõi, chọn đúng kênh đầu tư phù hợp, người mới hoàn toàn có thể tìm thấy cơ hội trong đầu tư ngoại tệ. Hướng dẫn đầy đủ này sẽ giúp bạn hiểu rõ các phương thức đầu tư ngoại tệ, đặc tính rủi ro và các lời khuyên thực chiến.

Ngoại tệ VS Ngoại hối: Hiểu rõ hai khái niệm này rất quan trọng

Nói đến đầu tư ngoại tệ, nhiều người sẽ nhầm lẫn giữa “ngoại tệ” và “ngoại hối”. Thực tế, hai khái niệm này có sự khác biệt rõ ràng.

Ngoại tệ chỉ các loại tiền tệ của nước ngoài ngoài đồng nội tệ của quốc gia, bao gồm tiền giấy, tiền kim loại và các dạng tiền tệ vật lý khác. Trong khi đó, ngoại hối bao gồm phạm vi rộng hơn, không chỉ gồm các loại tiền tệ của các quốc gia mà còn bao gồm các tài sản tồn tại dưới dạng ngoại tệ, như tiền gửi ngân hàng, trái phiếu chính phủ, trái phiếu doanh nghiệp và các công cụ tài chính khác. Nói đơn giản, ngoại tệ là một phần của ngoại hối.

Trong thị trường ngoại hối, hoạt động đầu tư gồm bốn cấp độ:

• Mua bán trực tiếp tiền mặt và tiền kim loại
• Giao dịch công cụ thanh toán bằng ngoại tệ (séc, chứng nhận tiền gửi, v.v.)
• Giao dịch chứng khoán ngoại tệ (trái phiếu chính phủ, trái phiếu doanh nghiệp, cổ phiếu)
• Giao dịch các tài sản khác bằng ngoại tệ

Vì vậy có thể nói: mua bán ngoại tệ là hình thức cơ bản của giao dịch ngoại hối, trong khi ngoại hối bao gồm nhiều hoạt động tài chính hơn.

Bản chất kiếm tiền từ ngoại tệ: Chênh lệch lãi suất và tỷ giá hối đoái

Nhiều người mới biết rằng mua bán ngoại tệ có thể sinh lợi, nhưng cơ chế lợi nhuận cụ thể thì chưa rõ. Lợi nhuận từ đầu tư ngoại tệ chủ yếu đến từ hai nguồn: lợi nhuận chênh lệch tỷ giá và lãi suất.

Chênh lệch tỷ giá và lãi suất là gì?

Chênh lệch tỷ giá là lợi nhuận phát sinh do biến động tỷ giá. Ví dụ, mua vào với tỷ giá 33 TWD đổi 1 USD, khi USD tăng giá lên 35 TWD, bán ra sẽ thu được lợi nhuận chênh lệch 2 TWD.

Chênh lệch lãi suất xuất phát từ sự khác biệt về lãi suất chuẩn của các quốc gia. Hiện tại, lãi suất tiền gửi tiết kiệm của Đài Loan khoảng 2%, trong khi của Mỹ có thể lên tới 5%, chênh lệch 3 điểm phần trăm này chính là cơ hội chênh lệch lãi suất. Khi giữ tiền gửi USD, bạn có thể liên tục nhận lãi 5%.

Rủi ro thực tế của lợi nhuận chênh lệch lãi suất

Tuy nhiên, nhiều nhà đầu tư mắc phải sai lầm kinh điển: kiếm được chênh lệch lãi suất nhưng lại thua lỗ do chênh lệch tỷ giá.

Giả sử bạn đổi 33 TWD lấy 1 USD, trong năm nhận lãi 5% USD tương đương 0.05 USD, nhưng trong thời gian đó USD mất giá xuống còn 30 TWD, bạn cần 30 TWD để đổi lấy 1 USD. Kết quả:

• Thu nhập lãi: +0.05 USD = +1.5 TWD
• Thua lỗ tỷ giá: (33-30) × 1 USD = -3 TWD
• Lỗ thực tế: -1.5 TWD

Điều này cho thấy rõ ràng, trước khi đầu tư ngoại tệ, bạn phải xác định rõ mục tiêu của mình: là theo đuổi thu nhập lãi định kỳ hay bắt sóng biến động tỷ giá trong ngắn hạn? Đồng thời, cần đánh giá đầy đủ rủi ro tỷ giá và có chiến lược phù hợp.

So sánh ba kênh đầu tư ngoại tệ chính

Người đầu tư Đài Loan thường có ba phương thức chính để đầu tư ngoại tệ, mỗi phương thức đều có ưu nhược điểm:

Tiền gửi ngoại tệ: ổn định nhưng ít linh hoạt

Tiền gửi ngoại tệ là hình thức đầu tư ngoại tệ đơn giản nhất, nhà đầu tư cần mở tài khoản ngoại tệ tại ngân hàng (đủ 20 tuổi là có thể làm), gửi tiền và nhận lãi định kỳ.

Ưu điểm là rủi ro cực thấp, phù hợp nhà đầu tư bảo thủ. Nhược điểm là tính thanh khoản hạn chế, nếu rút trước hạn sẽ bị trừ lãi, điều này thường khiến nhà đầu tư khó xử lý khi cần.

Quỹ ngoại tệ: cân bằng giữa linh hoạt và lợi nhuận

Quỹ ngoại tệ giải quyết vấn đề tính linh hoạt thấp của tiền gửi cố định. Nhà đầu tư có thể mua bán bất cứ lúc nào, không bị ràng buộc thời hạn, đồng thời nhận lãi nằm giữa tiền gửi tiết kiệm và tiền gửi có kỳ hạn.

Các quỹ phổ biến gồm quỹ thị trường tiền tệ và ETF tiền tệ. Nhà đầu tư có thể mua bằng đồng TWD, công ty quỹ sẽ thay mặt đổi ngoại tệ. Phí quản lý và lưu ký thường khoảng 0.5%-0.6%. Lợi nhuận của quỹ đến từ cả lãi suất và chênh lệch tỷ giá, phù hợp cho nhà đầu tư trung cấp cần linh hoạt về vốn.

Giao dịch ký quỹ ngoại hối: lợi nhuận cao, rủi ro lớn

Nếu đã có kinh nghiệm giao dịch, nhà đầu tư có thể xem xét giao dịch ký quỹ ngoại hối. Phương thức này không nhằm mục đích lấy lãi suất mà chủ yếu là bắt sóng chênh lệch tỷ giá.

Đặc điểm chính của giao dịch ký quỹ:

• Đòn bẩy cao: Thường từ 50-200 lần, giúp nhỏ vốn nhưng giao dịch lớn
• Giao dịch 24/7: Không bị giới hạn thời gian như chứng khoán, có thể giao dịch bất cứ lúc nào
• Giao dịch hai chiều: Mua hoặc bán để kiếm lợi từ cả tăng và giảm giá
• Tiếp cận dễ dàng: Chỉ cần ký quỹ nhỏ để bắt đầu

Tuy nhiên, đòn bẩy mang lại lợi nhuận cao cũng làm tăng rủi ro. Ví dụ, dùng đòn bẩy 100 lần, biến động 1% giá sẽ gây thua lỗ 100%. Vì vậy, kiểm soát rủi ro là điều cực kỳ quan trọng. Cơ quan quản lý Úc ASIC khuyến nghị, đòn bẩy đối với các cặp tiền chính không nên vượt quá 30 lần.

Tại sao nên đầu tư ngoại tệ? Phân tích lợi thế cốt lõi

1. Mức độ tiếp cận thấp, thao tác dễ dàng

Tài khoản ngoại tệ có thể mở nhanh tại ngân hàng qua quầy hoặc app điện thoại, không cần thủ tục phức tạp. Sau khi mở, có thể bắt đầu mua bán ngay, là một trong những sản phẩm đầu tư dễ tiếp cận nhất cho người mới.

2. Phân bổ tài sản phòng ngừa rủi ro

Nếu tất cả tài sản đều tính theo một đồng tiền, khi đồng tiền đó mất giá, tổng tài sản sẽ giảm. Giữ đa dạng ngoại tệ giúp phân tán rủi ro tiền tệ, đây là nguyên tắc cơ bản trong phân bổ tài sản hiện đại. Các sự kiện như khủng hoảng đồng Ukraine, đồng rúp Nga giảm giá mạnh trong quá khứ đã chứng minh điều này.

3. Công bằng và minh bạch tương đối

Thị trường ngoại hối là thị trường tài chính lớn nhất thế giới, khối lượng giao dịch hàng ngày vượt 3 nghìn tỷ USD, có sự tham gia của nhà đầu tư toàn cầu. Quy mô lớn như vậy khiến thao túng giá cực kỳ khó khăn, minh bạch hơn so với thị trường chứng khoán.

4. Giao dịch 24 giờ

Thị trường ngoại hối mở cửa quanh năm, nhà đầu tư có thể vào ra bất cứ lúc nào. Khi phát hiện xu hướng không thuận lợi, có thể đóng vị thế ngay lập tức để cắt lỗ, khác với chứng khoán bị giới hạn thời gian giao dịch cố định.

Phân tích các loại ngoại tệ phổ biến nhất tại Đài Loan

Trong dài hạn, lãi suất của Đài Loan nằm ở mức thấp toàn cầu, trong khi các khu vực tiền tệ chính ở nước ngoài có lãi suất cao hơn, chính là khoảng cách lãi suất này thu hút nhà đầu tư Đài Loan phân bổ nhiều ngoại tệ. Ngân hàng Đài Loan thường cung cấp 12 loại ngoại tệ để lựa chọn.

Dựa trên các yếu tố chính ảnh hưởng tỷ giá của 12 loại tiền tệ này, chúng có thể chia thành bốn nhóm lớn:

Tiền tệ chính sách: USD và EUR

Loại tiền này chủ yếu bị ảnh hưởng bởi chính sách tiền tệ của ngân hàng trung ương. Chính sách nới lỏng (hạ lãi suất, mở rộng lượng cung tiền) sẽ làm giảm tỷ giá, chính sách thắt chặt (tăng lãi suất) sẽ đẩy tỷ giá lên. Đầu tư vào các loại tiền này cần theo dõi sát sao các động thái chính sách của ngân hàng trung ương.

Gần đây, Cục dự trữ liên bang Mỹ bắt đầu chu kỳ hạ lãi suất từ tháng 9 năm 2024, giảm tổng cộng 100 điểm cơ bản. Trong khi đó, Ngân hàng Trung ương châu Âu giữ nguyên lãi suất đến năm 2025, khiến đồng euro tăng giá so với USD.

Tiền tệ trú ẩn: JPY và CHF

Nhật Bản và Thụy Sỹ đều nổi tiếng về ổn định chính trị, phát triển kinh tế, ít điều chỉnh lãi suất của ngân hàng trung ương. Khi tình hình toàn cầu bất ổn, nhà đầu tư sẽ đổ vào hai loại tiền này để tìm kiếm sự an toàn, đẩy tỷ giá lên.

Ngoài ra, do lãi suất thấp, nhiều nhà đầu tư vay mượn đồng yên hoặc franc Thụy Sỹ để đầu tư các tài sản sinh lợi cao (giao dịch lãi suất chênh lệch), khi kinh tế khả quan sẽ đóng vị thế để thu lợi. Đặc tính này khiến các đồng tiền trú ẩn biến động khá nhẹ, phù hợp với nhà đầu tư không thích rủi ro.

Tiền tệ hàng hóa: AUD và CAD

Úc và Canada có nền kinh tế phụ thuộc lớn vào xuất khẩu hàng hóa. Khi giá quặng sắt, dầu khí tăng, thu nhập xuất khẩu của các quốc gia này tăng, đồng tiền cũng tăng giá. Ngược lại, khi giá giảm, tiền tệ sẽ mất giá.

Lấy ví dụ, đồng AUD, là quốc gia xuất khẩu quặng sắt lớn nhất thế giới, biến động của AUD rất liên quan đến giá quặng sắt. Trong giai đoạn 2021-2024, giá quặng sắt giảm, AUD so với USD cũng yếu đi. Đặc điểm quy luật của tiền tệ hàng hóa này giúp dễ nắm bắt, phù hợp cho người mới bắt đầu giao dịch.

Tiền tệ thị trường mới nổi: Như nhân dân tệ, rand Nam Phi

Tiền tệ của các quốc gia đang phát triển thường mang lại lợi nhuận cao do lãi suất cao, nhưng đi kèm với biến động lớn. Chính trị không ổn định, tỷ giá biến động mạnh, thanh khoản thấp khiến rủi ro của loại tiền này cao hơn. Đồng rand Nam Phi có lãi suất hấp dẫn nhưng biến động dữ dội, cần thận trọng đánh giá.

Gợi ý chọn tiền tệ: Người mới nên ưu tiên chọn USD, EUR, AUD – các đồng tiền thanh khoản lớn, biến động tương đối nhẹ, đồng thời cân nhắc lãi suất cố định và ổn định tỷ giá. Các loại tiền trú ẩn và hàng hóa phù hợp cho phần lớn nhà đầu tư sơ cấp.

Phân tích xu hướng các đồng tiền chính hiện nay

EUR/USD(

Cặp EUR/USD là tổ hợp giao dịch lớn nhất toàn cầu, ảnh hưởng đến toàn bộ thị trường ngoại hối. Quyết định hạ lãi suất cuối năm 2024 của Fed và việc ECB giữ nguyên lãi suất đã tạo ra đỉnh cao mới của euro trong 4 năm.

Thị trường lo ngại về sự không chắc chắn trong chính sách của Mỹ, trong khi ECB có tính độc lập cao hơn, chính sách ổn định hơn. Vì vậy, euro trở thành lựa chọn được ưa chuộng hơn.

) USD/JPY### Yên Nhật là công cụ phổ biến trong giao dịch lãi suất chênh lệch, thường phản ánh tâm lý rủi ro toàn cầu. Ngân hàng Nhật Bản tạm dừng tăng lãi suất do rủi ro thuế quan của Mỹ, nhưng dự kiến sẽ bắt đầu tăng lãi suất trở lại vào cuối năm.

Chính sách của BOJ và Fed có sự khác biệt, kỳ vọng chênh lệch lãi suất Mỹ-Nhật sẽ thu hẹp dần, nhưng bất ổn chính trị trong nội bộ Nhật vẫn có thể ảnh hưởng đến xu hướng. Trong ngắn hạn, cặp tiền này dự kiến dao động trong biên độ.

( GBP/USD) Đồng bảng Anh năm nay tăng mạnh chủ yếu do đồng USD yếu đi chứ không phải do nền kinh tế Anh cải thiện. Nền kinh tế Anh yếu kém, dự đoán giảm lãi suất, đồng bảng sẽ duy trì dao động trong biên độ, khó tăng trưởng đơn phương.

USD/CHF(

Franc Thụy Sỹ nổi tiếng về tính trung lập an toàn. Khi kinh tế Mỹ gặp khó khăn về thương mại và tài chính, giá trị trú ẩn của USD bị thách thức, đồng franc càng thể hiện rõ vai trò an toàn.

Dự kiến, chỉ số USD sẽ giảm, kỳ vọng Fed hạ lãi suất sẽ hỗ trợ đồng franc.

Năm yếu tố chính ảnh hưởng đến biến động tỷ giá

) 1. Chênh lệch lạm phát Tiền tệ của các quốc gia có lạm phát thấp thường tăng giá. Khi lạm phát của một quốc gia duy trì thấp hơn các quốc gia khác, giá hàng hóa và dịch vụ của họ tăng chậm hơn, đồng tiền trở nên có giá trị hơn, thu hút dòng vốn quốc tế, đẩy tỷ giá lên.

2. Mức lãi suất

Lãi suất cao hơn thu hút vốn ngoại, làm tăng cầu đối với đồng tiền của quốc gia đó. Ngân hàng trung ương tăng lãi suất thường đẩy tỷ giá lên, ngược lại giảm lãi suất sẽ gây áp lực giảm tỷ giá.

( 3. Quy mô nợ chính phủ Quốc gia có nợ cao khó thu hút vốn ngoại, ngược lại còn có thể bị bán tháo do rủi ro trả nợ, làm giảm tỷ giá. Nhà đầu tư sẽ đánh giá khả năng bền vững của nợ chính phủ để ra quyết định mua bán phù hợp.

) 4. Thay đổi điều kiện thương mại Quốc gia xuất khẩu tăng trưởng xuất khẩu nhanh hơn nhập khẩu, thu ngoại tệ nhiều hơn, nhu cầu đồng nội tệ tăng, tỷ giá tăng. Ngược lại, giảm giá hàng hóa sẽ làm đồng tiền mất giá. Giá hàng hóa biến động đặc biệt quan trọng đối với các quốc gia xuất khẩu hàng hóa.

5. Ổn định chính trị

Chính trị ổn định, chính sách dự đoán được sẽ thu hút vốn ngoại, tỷ giá thường tăng. Ngược lại, bất ổn chính trị sẽ gây giảm tỷ giá.

Người mới bắt đầu kiếm tiền từ đầu tư ngoại tệ như thế nào? Hướng dẫn thực chiến

Cơ chế giao dịch hai chiều

Khác với chứng khoán chỉ có thể “mua thấp bán cao”, thị trường ngoại hối hỗ trợ giao dịch hai chiều.

Chiến lược mua vào: Dự đoán euro tăng giá, mua cặp EUR/USD, khi euro tăng giá thì đóng vị thế để chốt lời.

Chiến lược bán ra: Dự đoán euro giảm giá, bán trước, khi euro giảm giá mua lại để kiếm chênh lệch.

Tính linh hoạt này mở rộng đáng kể cơ hội lợi nhuận.

Các bước giao dịch cốt lõi

Chọn cặp tiền tệ chính: Phân tích sâu về cơ bản của hai đồng tiền – xu hướng chính sách, chênh lệch lãi suất, dữ liệu kinh tế, biến động các mặt hàng xuất khẩu chính. Đây là bước quyết định. Ví dụ, dự đoán Mỹ sẽ hạ lãi suất còn Nhật giữ lãi suất cao, có thể cân nhắc mua vào yen Nhật so với USD.

Lập kế hoạch giao dịch: Xác định rõ điểm vào lệnh, điểm cắt lỗ và chốt lời. Đây là yếu tố then chốt trong quản lý rủi ro. Không nên giao dịch theo cảm tính mà phải theo kế hoạch đã đề ra.

Kiểm soát cảm xúc: Biến động thị trường dễ gây hoảng loạn tâm lý, dẫn đến quyết định phi lý. Cần giữ tâm lý ổn định, thực hiện nghiêm túc kế hoạch đã đề ra.

Chọn nền tảng uy tín: Nền tảng giao dịch cần có xác thực an toàn, phí rõ ràng, công cụ giao dịch đầy đủ, đa dạng sản phẩm.

Gợi ý nâng cao và cảnh báo rủi ro trong đầu tư ngoại tệ

1. Chỉ đầu tư vào các đồng tiền quen thuộc

Người mới nên tập trung vào USD, JPY – các đồng tiền có khối lượng giao dịch lớn nhất, tránh các loại ít phổ biến. Thị trường không quen sẽ làm tăng độ khó trong ra quyết định.

2. Theo dõi liên tục xu hướng thị trường

Tỷ giá ngoại tệ chịu ảnh hưởng của nhiều yếu tố, cần theo dõi sát các tin tức quốc tế, dữ liệu kinh tế, tuyên bố chính sách của ngân hàng trung ương. Nên đăng ký theo dõi các phương tiện truyền thông tài chính chuyên nghiệp.

3. Phân bổ đa dạng tài sản

Không nên tập trung toàn bộ vốn vào một đồng tiền hoặc phương thức đầu tư duy nhất. Có thể kết hợp tiền gửi USD, quỹ AUD, giao dịch ký quỹ JPY để tạo thành danh mục phân tán.

4. Thành thạo kỹ năng cắt lỗ, chốt lời

Đây là kỹ năng quan trọng nhất trong giao dịch ký quỹ. Đặt lệnh cắt lỗ hợp lý để tránh cháy tài khoản, đặt lệnh chốt lời để bảo vệ lợi nhuận. Nên giới hạn giao dịch mỗi ngày không quá 2 lần để tránh thói quen giao dịch quá mức.

5. Nắm bắt chính xác thời điểm vào lệnh

Không theo đuổi đỉnh hoặc bán đáy, cần lập kế hoạch trước, chờ đợi thời điểm phù hợp để vào lệnh. Chờ xu hướng rõ ràng là cách đơn giản và hiệu quả nhất — thường mất khoảng 5 phút hoặc lâu hơn. Khi xu hướng đã rõ, mới xem xét mở vị thế.

6. Tập luyện qua môi trường mô phỏng

Bất kỳ chiến lược nào cũng nên thử nghiệm kỹ trong môi trường mô phỏng, không cần bỏ vốn thật, để kiểm tra tính hiệu quả và khả năng kiểm soát rủi ro của chiến lược.

Tóm lại: Phương pháp đúng để bước chân vào đầu tư ngoại tệ

Đầu tư ngoại tệ không phải là điều xa vời, quan trọng là hiểu rõ cơ chế thị trường, chọn đúng phương thức phù hợp, lập kế hoạch hợp lý và không ngừng học hỏi.

Người mới có thể bắt đầu từ tiền gửi ngoại tệ để cảm nhận biến động tỷ giá; nâng cao có thể thử quỹ ngoại tệ để tăng tính linh hoạt; người có kinh nghiệm có thể tham gia giao dịch ký quỹ, hướng tới lợi nhuận cao hơn nhưng đi kèm rủi ro lớn hơn.

Dù chọn phương thức nào, hãy nhớ: Hiểu rõ rủi ro quan trọng hơn lợi nhuận, lợi nhuận ổn định quý giá hơn lợi nhuận đột biến. Trong thị trường tài chính lớn nhất thế giới này, kiên nhẫn và kỷ luật chính là vũ khí đầu tư thực sự.