#ETH走势分析 Tại sao hầu hết mọi người lại mất tiền trong thị trường tiền điện tử? Không phải vì không đoán được tình hình, mà là chết vì vị thế mất kiểm soát. Đã thấy quá nhiều tình huống như vậy: ai đó vị thế nặng đặt cược vào một altcoin, kết quả giảm 40% trực tiếp bị thanh lý rời khỏi thị trường; còn có người luôn vị thế nhẹ quan sát, nhìn thấy $BTC từ hai mươi ngàn tăng lên sáu mươi ngàn, cuối cùng chỉ có thể đăng trên mạng xã hội "biết sớm".

Biến động hàng năm của thị trường này vượt quá 60%——khái niệm gì? Thị trường chứng khoán truyền thống chỉ khoảng 20%-30%, điều này có nghĩa là nếu bạn dùng logic vị thế giao dịch cổ phiếu để chơi coin, thì giống như đang đặt cược mạng sống của mình. Những người thực sự sống sót và kiếm tiền trong lĩnh vực này không bao giờ dựa vào may mắn, mà là nhờ quản lý rủi ro được khắc sâu vào DNA.

**Trước tiên nói ba nguyên tắc cơ bản**

Điều đầu tiên, mức lỗ của mỗi giao dịch phải được đặt cố định. Với 100.000 vốn, tối đa lỗ 2.000 đến 4.000, đây không phải là khuyến nghị, mà là ranh giới sống chết. Nhiều người không hiểu: "Lỗ 2% có ý nghĩa gì?" Vấn đề là nếu lỗ liên tiếp mười lần, bạn còn 80% vốn, nhưng nếu mỗi lần lỗ 10%, sau mười lần chỉ còn 35% - đây chính là sức mạnh của lãi kép ngược.

Điều thứ hai, đừng mang kinh nghiệm từ các thị trường khác sang. Biến động của tiền điện tử gấp 2 đến 3 lần so với cổ phiếu, điều này có nghĩa là với cùng một khả năng chịu rủi ro, vị thế của bạn nên bảo thủ ít nhất 30% so với việc giao dịch cổ phiếu. Có một người bạn trước đây làm quyền chọn chứng khoán Mỹ, đã quen với vị thế 50%, kết quả là trong tháng đầu tiên vào thị trường coin, anh ấy đã mất hơn một nửa trong một lần sụp đổ bất ngờ.

Điều thứ ba, vị thế là động chứ không phải tĩnh. Trong giai đoạn giữa của thị trường tăng giá, có thể đẩy vị thế lên 50%-70%, nhưng đến giai đoạn cuối phải giảm xuống dưới 30% để bảo toàn. Các đồng coin chính có thể yên tâm phân bổ 15%-25%, altcoin tối đa 5% để thử nghiệm, còn về đòn bẩy? Vị thế hợp đồng không vượt quá 10% vốn gốc với đòn bẩy dưới 10 lần.

**Nói chuyện cụ thể hơn về cách làm**

Có một phương pháp ba bước rất hiệu quả: chia vốn thành ba phần để sử dụng. Phần đầu tiên 10% dùng để thử vị thế, tức là trước tiên thử nghiệm một số tiền nhỏ để xem xét phán đoán của bạn có đúng không; sau khi xác nhận hướng đi, dùng phần thứ hai 20% để gia tăng vị thế, lúc này hành động theo xu hướng; cuối cùng để lại 20% làm quỹ khẩn cấp, chuyên dùng để đối phó với những sự kiện thiên nga đen hoặc tình huống cực đoan. Bằng cách này, ngay cả khi hai bước đầu tiên đều sai, bạn vẫn còn hơn một nửa vốn trong tay.

Kích thước vị thế nên liên kết trực tiếp với rủi ro của tài sản. $BTC và ETH, những đồng coin chính, có thể chiếm từ 15% đến 25% trong cấu hình của một loại coin; nhưng đối với những altcoin có vốn hóa thị trường xếp hạng ngoài 50, 5% đã là trần. Tôi đã thấy có người đổ 30% vốn vào một đồng coin vô danh, lý do là "cộng đồng rất năng động", kết quả là sau khi dự án bỏ trốn, họ không thể tìm thấy đối tượng để bảo vệ quyền lợi.

Có một mẹo để xác định vị thế rất hữu ích: trước tiên xác định điểm dừng lỗ của bạn ở đâu (ví dụ đặt là 6%), sau đó dùng "số tiền thua lỗ tối đa bạn có thể chịu đựng ÷ mức dừng lỗ" để tính vị thế. Giả sử số vốn 100.000 tối đa thua 3.000, thì vị thế lý thuyết sẽ là 50.000, nhưng trong thực tế tốt nhất là nên giảm xuống khoảng 30.000, để lại cho mình một chút không gian sai sót. Lợi ích của chiêu này là, bất kể thị trường đi như thế nào, rủi ro của bạn vẫn luôn có thể kiểm soát.

Chu kỳ thị trường đã thay đổi, chiến lược vị thế cũng cần phải thay đổi. Trong giai đoạn thị trường gấu, mỗi lần thử sai kiểm soát trong khoảng 5%-8% là đủ, vì lúc này có khả năng cao là giảm giá trong biên độ, chi phí thử sai nhỏ nhiều lần sẽ thấp hơn; khi tín hiệu đầu tiên của thị trường bò đã rõ ràng, có thể đẩy vị thế lên 50%-70% để ăn sóng tăng chính; nhưng ở giai đoạn cuối của thị trường bò, nhất định phải giữ 30% tiền mặt trong tay, vì đỉnh thường đến nhanh hơn chúng ta tưởng.

Điều khó nhất thực ra là kiểm soát cảm xúc. Tăng lên thì muốn gom hết, giảm thì muốn bắt đáy, đây là bản tính con người, nhưng cũng là nguồn gốc lớn nhất của thua lỗ. Khuyên bạn trước mỗi giao dịch hãy viết rõ lý do vào sổ tay, kích thước vị thế, vị trí cắt lỗ, giới hạn vị thế của từng đồng coin ở mức 20%; nếu thua liên tiếp ba lần, ngay lập tức dừng lại xem xét thay vì gấp đôi cược để mong gỡ lại.

Trong thị trường này không có huyền thoại "kiếm tiền dễ dàng", nhưng thực sự có phương pháp "sống ổn định". Những người thực sự kiếm được tiền không phải là những người nắm bắt được một đồng coin tăng giá hàng trăm lần, mà là những người sống sót qua vô số lần biến động của thị trường, và sau đó chờ đợi cơ hội thuộc về mình. Kiểm soát vị thế nghe có vẻ nhàm chán, nhưng nó có thể là con đường duy nhất để bảo toàn vốn gốc và cuối cùng là có lời.