Фінтех-індустрія Нігерії стикається з «дилемою успіху та довіри»

Діджитал-фінанси Нігерії стикаються з одним парадоксом. Щодня обробляється понад 110 мільярдів транзакцій, і працює один із найсучасніших систем реального часу для платежів у світі, проте в міжнародному масштабі їх все ще вважають джерелом шахрайства. Новий звіт Центрального банку Нігерії (CBN) прямо аналізує цю складну реальність.

110 мільярдів транзакцій — показ сили фінтех-інновацій

Обсяг фінтех-транзакцій у Нігерії перевищує будь-які очікування. У 2024 році через систему миттєвих платежів країни було оброблено 110 мільярдів транзакцій. Це не лише велика сума — кожна з них є окремою транзакцією у реальному часі, що підтверджує революцію у цифрових фінансах Нігерії.

Темпи зростання за останні два роки вражають. З 2022 року вони зросли на 120%, і цей темп значно випереджає багато розвинених країн. Варто зазначити, що ця система реального часу працює з 2011 року — раніше, ніж у США з їхньою сучасною мережею миттєвих платежів, і ще до широкого впровадження UPI в Індії.

Магазинні торговці у Лагосі натискають на смартфонах, бабуся з Канони отримує перекази від далекого сина, студенти розподіляють витрати — ці щоденні фінансові активності створюють сотні фінтех-транзакцій щосекунди.

Баланс між регулюванням і інноваціями

Однак регуляторне середовище, що підтримує зростання фінтех-індустрії Нігерії, розділяє думки. У відповідях на дослідження CBN половина засновників вважає, що регулювання сприяє розвитку, інша половина — що воно стримує інновації.

Це розділення відображається й у досвіді окремих компаній. Один із засновників сказав: «Буває, я вважаю, що регулятор — один із найпрогресивніших в Африці, але іноді доводиться чекати дев’ять місяців на просте схвалення, і тоді я починаю розглядати переїзд до Кенії».

Більше третини фінтех-компаній зазнають затримок понад рік при виході на ринок із новими продуктами. Близько двох третин повідомляють, що процес затвердження суттєво гальмує їхню інноваційну здатність. Тривалість очікування на схвалення безпосередньо впливає на стратегію зростання.

Разом із тим, форма спілкування з регуляторами залишається недостатньою. Вимагають створення регулярних форумів і тестових платформ — sandbox-оточень для нових сервісів. Компанії не прагнуть уникнути регулювання, навпаки — хочуть брати участь у його формуванні, щоб врахувати свої знання й досвід.

Реальність фінтех-компаній, що борються з шахрайством

Міжнародна спільнота зазвичай асоціює Нігерію з новинами про шахрайство. Однак у галузі існує й інша, значно більш позитивна реальність.

Близько 87,5% нігерійських фінтех-компаній використовують штучний інтелект для виявлення шахрайських операцій. Це не прості чат-боти для обслуговування клієнтів, а спеціалізовані системи для ідентифікації та затримання злочинців. Наприклад, одна компанія запровадила AI, що з точністю 90% виявляє шахрайські заявки на кредити, запобігаючи мільйонам найралів збитків.

Результати очевидні: збитки від цифрових платіжних шахрайств зменшилися за останні роки на 51%. Однак підтримувати цю оборону коштує дорого. 87,5% фінтех-лідерів зазначають, що витрати на відповідність регуляторним вимогам суттєво впливають на їхні інноваційні можливості. Баланс між безпекою та зростанням — одна з головних проблем галузі.

Як залучити 26% незадіяних у фінансові послуги

Поки у містах фінтех-інновації стрімко зростають, у сільській місцевості багато людей досі залишаються без доступу до фінансових послуг. 26% дорослого населення країни не мають офіційного банківського обслуговування. У сільських районах цей показник зростає до 37%, а у північних регіонах, наприклад, у Кацині, майже половина дорослих (47%) залишаються поза банківською системою.

Як приклад — 62-річна жінка, яка продає овочі на ринку північного регіону, і яка ніколи не мала банківського рахунку. Основною перешкодою для фінтех-компаній у досягненні цієї аудиторії є висока вартість і недостовірність ідентифікації.

Хоча в Нігерії існує система національних ID та банківський ідентифікаційний номер (BVN), доступ до них для малих компаній залишається дорогим, а сама система іноді дає збої у критичних ситуаціях. Більше третини компаній вважають, що саме це — головна перешкода для фінансової інклюзії.

Інфраструктура є, але зробити її доступною за розумною ціною — головне завдання.

Бар’єри регуляції та шляхи їх подолання

Більше двох третин фінтех-компаній у Нігерії планують розширення в інші країни Африки, зокрема у Гану, Кенію та Південно-Африканську Республіку.

Однак перехід кордонами ускладнений. В кожній новій країні потрібно отримати ліцензію, налагодити нові регуляторні системи, пройти кілька етапів узгодження — і все це може зайняти місяці або роки.

«Це майже як починати з нуля кожного разу», — пояснює один із керівників. Попри вже налагоджені в Нігерії процеси, інфраструктуру та технології боротьби з шахрайством, у нових країнах все доводиться доводити знову.

62,5% компаній підтримують ідею створення «регуляторного паспорту» — спільної системи, яка дозволить отримати ліцензію та відповідати регуляторним вимогам у кількох країнах одночасно. Це значно прискорить вихід на ринок і розширення по всьому континенту.

Необхідність підвищення внутрішнього фінансування

Більша частина фінансування нігерійського фінтеху надходить із-за кордону. У 2024 році країна залучила 520 мільйонів доларів інвестицій, більшість із яких — від іноземних венчурних фондів.

Залежність від зовнішніх інвестицій робить систему вразливою. Наприклад, під час підвищення ставок у США та Європі інвестиції у нігерійський фінтех різко скоротилися, і компанії були змушені скорочувати персонал. Нові продукти, які вже були готові, залишилися нереалізованими.

Чому внутрішнє фінансування не розвивається? Більше третини засновників вважають, що залучення капіталу всередині країни — «складне» або «дуже складне». Висока волатильність валюти, відсутність довгострокових інвестиційних інструментів і регуляторна невизначеність — основні причини.

Галузь потребує чітких рішень. Більше 90% фінтех-компаній підтримують створення спеціальних фондів або гарантійних схем для внутрішнього зростання. Це допоможе зменшити залежність від міжнародних ринків і зміцнити стійкість системи.

100% підтримки співпраці з регуляторами

Незважаючи на затримки, витрати та розбіжності у думках, у дослідженні CBN виявилася приголомшлива єдність: всі опитані фінтех-компанії (100%) позитивно налаштовані щодо співпраці з регулятором.

Це не просто формальність. Три чверті компаній прагнуть створити регулярні форуми з центральним банком. Вони хочуть брати участь у розробці правил і тестуванні нових моделей у sandbox-режимі. Вони прагнуть бути залученими ще на етапі формування регуляторної політики.

Один із керівників сказав CBN: «Ми не просимо скасувати регулювання. Ми хочемо допомогти написати кращі правила. Ми маємо досвід боротьби з шахрайством і прагнемо зробити фінансові послуги більш доступними для тих, хто зараз поза системою».

Ця позиція свідчить про зрілість галузі та її усвідомлення. Вони визнають важливість регулювання і прагнуть його покращити.

Вихід на світовий рівень: новий етап для нігерійського фінтеху

Звіт Центрального банку — не лише опис проблем, а й пропозиція рішень. Від створення постійних форумів до пілотних проектів системи регуляторного паспорту з Ганою та Кенією — наведено 10 конкретних політичних опцій.

Деякі вже реалізуються. Нігерія, після кількох років боротьби з відтоком капіталу, у 2024 році вийшла з «сірого списку» FATF. Знизилися рівні шахрайства. Міжнародне визнання починає приходити.

Символічно, що нещодавно її система миттєвих платежів отримала першу в Африці високий рейтинг «зрілості». 110 мільярдів транзакцій — не просто цифри, а підтвердження того, що технології, регулювання і людський фактор у цій галузі тісно переплітаються.

Головне питання — чи встигне світ зрозуміти цю реальність. Це не лише про кількість шахрайств, а про 110 мільярдів успішних транзакцій, які змінюють уявлення про країну. Час покаже, коли світ усвідомить і оцінить цей прогрес.

Щодня і щосекунди у Нігерії рухаються гроші. Студенти ділять витрати, торговці натискають на смартфони, сільські мешканці шукають доступ до фінансових послуг. Майбутнє африканських фінансів тихо, але впевнено пишеться у цій країні.