Стратегія Грант Кардон: як генерувати доходи від нерухомості для придбання Bitcoin

Відомий американський підприємець запустив інноваційний проект, який переосмислює підхід до інвестування в криптовалюти. Грант Кардон, керуючий активами вартістю близько 5 мільярдів доларів через Cardone Capital, оголосив про створення гібридного інвестиційного механізму вартістю 88 мільйонів доларів, що поєднує традиційну нерухомість із цифровими активами.

Архітектура інноваційного фонду

Пілотний проект включає житловий комплекс на Space Coast у Флориді, придбаний за 72 мільйони доларів, з додатковим капіталом у 15 мільйонів доларів, спрямованим у Bitcoin. Унікальність моделі полягає в тому, що систематично генеровані доходи від нерухомості щомісяця перенаправляються у криптовалюту шляхом усереднення за доларовою вартістю.

Поточне співвідношення активів становить 85% нерухомості та 15% Bitcoin, з перспективою зсуву до 70% і 30% протягом чотирьох років. За підрахунками ініціаторів проекту, якщо BTC досягне позначки 158 тисяч доларів протягом року, портфель фонду зросте на 25%. За ціною у 251 тисячу доларів за два роки приріст становитиме вже 61%.

Інтерес інвесторів до такої конструкції виявився несподівано високим. Один із давніх ділових партнерів Кардона, скептично ставився як до Bitcoin, так і до темпів доходності нерухомості, погодився вкласти у проект 15 мільйонів доларів після ознайомлення з документацією фонду.

Масштабування та агресивні плани

Амбіційність проекту виходить далеко за межі пілотної ініціативи. Планується запустити близько 10 аналогічних проектів до червня цього року із загальним обсягом капіталізації у один мільярд доларів. Таке розширення вимагатиме залучення додаткових джерел фінансування, включаючи корпоративні облігації для отримання довгострокового дешевих капіталу.

Грант Кардон надихається стратегією голови MicroStrategy Майкла Сейлора, який застосував схему конвертованих нот для масштабування свого Bitcoin-портфеля. Окрім облігацій, планується видавати іпотечні кредити під гібридні проекти, хоча спеціалізованих Bitcoin іпотечних продуктів на ринку поки що не існує.

Теоретично, володіючи портфелем із 700 мільйонів доларів нерухомості та 300 мільйонів у Bitcoin без боргів, Кардон розраховує отримати доступ до 500-мільйонного кредиту на вигідних умовах — із довгостроковими термінами погашення від 7 до 10 років і без вимог щодо маржі.

Операційна дисципліна і довгострокове бачення

Поточна ціна Bitcoin у 78,94 тисячі доларів не впливає на заплановану стратегію покупок. Система передбачає автоматичне придбання криптовалюти протягом 72 годин після отримання щомісячних розподілів незалежно від поточної котирування. Фонд уникне використання біржових інвестиційних фондів (ETF), обравши замість цього зберігання через інституційного кастодіана для забезпечення повного контролю над активами.

Компанія Cardone Capital керує 15 тисячами житлових одиниць, з яких 6 тисяч знаходяться у прямій власності засновника, а 9 тисяч були зібрані краудфандингом серед понад 18 тисяч акредитованих інвесторів. Щороку структура розподіляє 80 мільйонів доларів у вигляді дивідендів, і всі останні угоди були профінансовані за рахунок власних коштів без залучення фінансових посередників.

Можливість виходу компанії на публічний ринок розглядається як реальний сценарій на горизонті 2026 року, що могло б кардинально змінити доступність такого інструменту для ширшого кола інвесторів.

Уравноваження ризику і консервативність

Незважаючи на довгострокові прогнози щодо зростання Bitcoin до одного мільйона доларів за монету протягом п’яти років, Кардон демонструє обережність щодо молодих інвесторів. На його думку, для людини віком 25 років, яка потребує регулярних грошових потоків для покриття поточних витрат, Bitcoin не є адекватним рішенням і швидше нагадує спекулятивну ставку.

Сам підприємець позиціонує себе як відносно консервативного гравця на тлі екосистеми блокчейна, хоча його схильність до ризику явно вища, ніж у традиційних інвесторів. За три десятиліття роботи в нерухомості він не виявив механізму об’єднання двох класів активів до моменту, коли Майкл Сейлор запропонував йому актуальну структуру.

Грант Кардон, який має аудиторію у 4,8 мільйона підписників в Instagram і значну присутність на інших платформах, трансформує власний інвестиційний досвід у потенційний фінансовий інструмент для благополучного середнього класу.