Повний посібник з рухомих середніх цін акцій MA: від нуля до майстерності у технічному аналізі

М moving average як один із найосновніших інструментів технічного аналізу акцій, є незнайомим і водночас важливим для новачків-трейдерів. У цій статті ви систематично ознайомитеся з основними концепціями, практичним застосуванням та застереженнями щодо скользящих середніх.

Що таке скользяча середня? Відкриття дверей до аналізу акцій

Скользяча середня (Moving Average, скорочено MA або均線), її основна логіка дуже проста: складаємо всі ціни закриття за певний період, потім ділимо на кількість днів — отримуємо середню ціну за цей період.

Формула: N-денна скользяча середня = сума цін закриття за N днів ÷ N

З часом кожен день з’являється нове середнє значення. З’єднуючи ці середні лінії, отримуємо так званий графік скользящих середніх. Наприклад, 5-денна середня — це середнє значення цін закриття за останні 5 торгових днів.

Головна функція скользящих середніх — допомогти інвесторам визначити короткострокові, середньострокові та довгострокові тенденції цін. Спостерігаючи за розташуванням різних MA, можна визначити, чи ринок перебуває у висхідній (бичачій) або низхідній (ведмежій) тенденції, і знайти більш оптимальні моменти для купівлі або продажу.

Важливо підкреслити, що скользяча середня — це лише базовий інструмент технічного аналізу, і не слід надмірно залежати від неї. Розумний трейдер поєднує MA з іншими технічними індикаторами (наприклад, MACD, Bollinger Bands, RSI тощо), щоб приймати більш надійні рішення.

Які типи скользящих середніх існують? Три основні методи обчислення

Залежно від методу обчислення, скользящі середні поділяються на три основні типи:

Прості скользящі середні (SMA)

Проста скользяча середня (Simple Moving Average) використовує найпростіший арифметичний метод. Вага кожної ціни однакова, незалежно від часу. Формула така сама, як і раніше: складаємо ціни закриття за N днів і ділимо на N.

Наприклад, для 10-денної MA — додаємо ціни закриття за останні 10 днів і ділимо на 10.

Вагові скользящі середні (WMA)

Вагова скользяча середня (Weighted Moving Average) базується на арифметичній середній, але з урахуванням ваг. Вага кожної ціни залежить від її віддаленості від поточного моменту — чим ближче до сьогодні, тим більша вага. Це дозволяє більш чутливо реагувати на останні зміни цін.

Перевага — WMA швидше відображає останні тенденції цін, ніж звичайна SMA, і не так залежить від історичних даних.

Експоненційне згладжування (EMA)

Експоненційна скользяча середня (Exponential Moving Average) — це вдосконалена версія WMA. Вона використовує експоненційне згладжування, надаючи більшої ваги недавнім цінам.

Через підвищену чутливість до цінових коливань, EMA швидше реагує на зміни і краще підходить для короткострокової торгівлі. Багато внутрішньоденних трейдерів і короткострокових спекулянтів віддають перевагу EMA для прийняття рішень.

У порівнянні з цим, SMA і WMA більше підходять для середньо- і довгострокових інвесторів.

Які періоди скользящих середніх найчастіше використовуються у торгівлі?

Залежно від часових рамок, MA поділяються на короткострокові, середньострокові та довгострокові, що відповідають різним торговим стратегіям:

Короткострокові MA (тижневі)

5-денна MA: відображає середню ціну за останні 5 днів. Це важливий орієнтир для дуже короткострокових трейдерів. Якщо 5-денна MA раптово зростає і розташована вище за 20- і 60-денні MA, це сигнал до потенційного початку бичачої тенденції, і ціна може скоро піднятися.

10-денна MA: середня за останні 10 днів — ще один ключовий індикатор для короткострокової торгівлі.

Середньострокові MA

20-денна MA (місячна): відображає цінову динаміку за приблизно місяць. Ця лінія особливо важлива, оскільки її враховують як короткострокові, так і довгострокові інвестори.

60-денна MA (квартальна): середня ціна за квартал (близько 60 днів), підходить для визначення середньострокових трендів.

Довгострокові MA

240-денна MA (річна): базується на середньому за останні 240 днів закриттів і використовується для визначення довгострокового напрямку. Якщо короткострокова MA знаходиться нижче за середньострокові і довгострокові, це сигнал про ведмежу тенденцію, і ціна може тривалий час падати.

Зверніть увагу, що MA — це запаздувальні індикатори — вони відображають минулі ціни і не здатні безпосередньо передбачити майбутнє. Короткострокові MA швидко реагують, але менш точні у прогнозах, тоді як довгострокові більш стабільні і краще відображають загальні тренди.

Крім того, немає єдиного “золотого періоду”. Досвідчені трейдери підбирають періоди, наприклад, 14 або 182 дні, або використовують нестандартні періоди для оптимізації своєї системи.

Як налаштувати MA на торговій платформі?

Більшість професійних торгових програм мають вбудовані інструменти для налаштування MA, і процес зазвичай дуже простий:

Крок 1: відкрийте графік свічкових свічок (K-ліній). Зазвичай платформа за замовчуванням показує 5-, 10- і 15-денні прості MA.

Крок 2: щоб додати, видалити або змінити MA, знайдіть іконку налаштувань у верхньому правому куті графіка (зазвичай шестерня або меню з трьома крапками). Натисніть — відкриється меню налаштувань.

Крок 3: у меню можна обрати тип MA (SMA, WMA, EMA), період (5, 10, 20 днів тощо), колір лінії та інші параметри. Після підтвердження платформа автоматично перерахує і відобразить нову MA.

Додатково: більшість платформ дозволяють одночасно додавати інші індикатори — MACD, Bollinger Bands, RSI — для багатовимірного аналізу.

Як застосовувати MA у реальній торгівлі?

1. Визначення тренду за допомогою MA

Це найпростіший і найкорисніший спосіб застосування MA. Коли ціна знаходиться вище за короткострокову MA (наприклад, 5 або 10 днів), це сигнал для короткострокових інвесторів купувати. Якщо ціна вище за середньострокові MA (20 або 60 днів) — це ознака позитивної перспективи і можливе формування позиції.

Якщо ціна опустилася нижче за MA, слід розглянути зменшення позиції або короткий продаж.

Бичача розстановка — коли короткострокова MA перетинає знизу вгору середньострокові і довгострокові MA — всі вони розташовані у порядку знизу вгору, що свідчить про сильний висхідний тренд. Це сигнал до тривалого зростання.

Ведмежа розстановка — навпаки: короткострокова MA знаходиться нижче за середньострокові і довгострокові, і всі вони розташовані у спадному порядку. Це ознака тривалої низхідної тенденції.

Ще один варіант — злипання або перетинання MA — коли ціни коливаються між кількома MA. Це зазвичай свідчить про фаза консолідації, і трейдерам слід бути обережними, щоб не потрапити у пастку.

2. Перетинання MA — пошук оптимального входу

Після визначення тренду наступний крок — знайти точку входу або виходу. Перетинання MA — один із найкласичніших сигналів:

Золотий перехід: коли короткострокова MA перетинає знизу вгору довгострокову і обидві знаходяться у низьких значеннях — це “золотий перехід”. Це сильний сигнал до купівлі і початку потенційного зростання.

Мертва перехід: коли короткострокова MA перетинає зверху вниз довгострокову — це сигнал до продажу, імовірно, початок спадної хвилі.

Наприклад, на графіку EUR/USD у денному таймфреймі, коли короткострокова MA перетинає знизу вгору середньострокові і довгострокові — це сигнал до входу в позицію на покупку. Навпаки, перетин зверху вниз — сигнал до продажу.

3. Поєднання з іншими індикаторами для компенсації запізнювання MA

Головний недолік MA — це запізнювання. Вони реагують із затримкою, і ринок може вже змінити напрямок, перш ніж MA це відобразить. Щоб подолати цю проблему, досвідчені трейдери поєднують MA з осциляторними індикаторами (RSI, KDJ, MACD тощо).

Загалом: коли осцилятор показує дивергенцію (наприклад, ціна оновлює максимум, а індикатор — ні), і при цьому MA починає згладжуватися або розгортатися — це сигнал до можливого розвороту. Якщо обидва індикатори дають підтвердження — можна фіксувати прибуток або відкривати протилежну позицію.

Наприклад, у золотої денній свічковій графіці 2022 року, у вересні-жовтні, коли ціна на золото намагалася прорвати низькі рівні, RSI піднімався з зони перепроданості, а MA знижувалася і почала згладжуватися — досвідчені трейдери відкривали довгі позиції, а консерватори — фіксували прибуток по шортам.

4. Використання MA як рівня стоп-лосу

У класичному методі Трейсі Тейлора MA можна використовувати для встановлення рівнів стоп-лосу. Зазвичай беруть максимум або мінімум за останні 10 або 20 днів.

Для довгих позицій: якщо ціна падає нижче за мінімум за останні 10 (або 20) днів і при цьому перетинає 10-денну MA — потрібно негайно закрити позицію.

Для коротких позицій: якщо ціна прорвала максимум за останні 10 (або 20) днів і перетнула 10-денну MA — також слід закрити позицію.

Цей підхід дозволяє уникнути суб’єктивних рішень і базується виключно на ринкових цінах, зменшуючи людські помилки.

Обмеження скользящих середніх: що має знати інвестор

Незважаючи на потужність MA, вони мають свої недоліки:

Проблема запізнювання

MA базуються на минулих цінах, тому вони завжди відстають від ринку. Чим довший період, тим сильніше запізнювання — наприклад, 240-денна MA відстежує тренд із значною затримкою порівняно з 10-денною.

Обмеженість прогнозування

Минулий тренд не гарантує майбутнього. Ринкові умови, політичні події, раптові новини — все це може змінити ціновий рух. Тому сліпе слідування MA — ризикована стратегія.

Неможливість уловлювати екстремальні точки

Через запізнювання MA важко точно входити і виходити на вершинах або днах. Зазвичай купують у середині зростання і продають у середині падіння.

Висновок: побудова цілісної торгової системи

Ідеального індикатора не існує — є лише постійне вдосконалення торгової системи. Вивчаючи MA, слід:

• Використовувати кілька MA з різними періодами для аналізу, а не зосереджуватися лише на одній
• Поєднувати MA з графіками свічок, обсягами, RSI, MACD та іншими індикаторами
• Регулярно коригувати періоди MA відповідно до власного стилю і ринкових умов
• Завжди пам’ятати, що управління ризиками — найголовніше, MA — лише допоміжний інструмент

Лише у поєднанні аналізу MA з цілісною торговою логікою можна досягти максимальної ефективності.