Використання коефіцієнта відхилення (BIAS) для точного визначення точок купівлі та продажу акцій — від початкового рівня до практичного застосування

Основна сутність відхилення

У торгівлі акціями відхилення (англійською скорочено BIAS, позначається як Y) — це ключовий індикатор, що вимірює ступінь відхилення ціни акції від скользящої середньої. Математично він відображає ступінь відхилення ціни закриття від рухомої середньої у відсотковому вираженні.

Просте розуміння: коли ціна акції віддалена від середньої, значення відхилення буде відхилятися від нуля. Цей індикатор допомагає швидко визначити, чи перебуває акція у стані переоцінки або недооцінки.

Логіка розрахунку відхилення

Стандартна формула для розрахунку відхилення: N-денне відхилення = (ціна закриття за день - N-денна скользяща середня) / N-денна скользяща середня × 100

Щоб обчислити цей індикатор, спершу потрібно визначити N-денну скользящу середню. Наприклад, щоб отримати 5-денну скользящу середню, потрібно підсумувати ціни закриття за перші 5 днів і поділити на 5. Наступного дня, наприклад, 6-го, — перерахувати, використовуючи дані з 2-го по 6-й день, і так далі. Лінія, що з’єднує всі точки, — це MA (скользяща середня).

Зверніть увагу, що через затримку скользяща середня має запізнювання, і відхилення, розраховане на її основі, також має запізнювання, що може призвести до недостатньої швидкості реагування у швидкозмінних ринкових умовах.

Класифікація відхилення: значення позитивне і негативне

Позитивне відхилення vs негативне відхилення

• Ціна закриття > значення середньої → позитивне відхилення (ціна вище за середню)
• Ціна закриття < значення середньої → негативне відхилення (ціна нижче за середню)

Чим більше абсолютне значення позитивного відхилення, тим сильніше короткострокове зростання, прибутковість і тим сильніше бажання інвесторів продавати; навпаки, велике негативне відхилення вказує на можливість відновлення короткострокової тенденції.

Вибір відхилення за різними періодами Інвестори можуть обирати 5-, 10-, 30-, 60-денне відхилення або 6-, 12-, 18-, 24-, 72-денне. Вибір періоду впливає на чутливість індикатора.

Стандарти практичного застосування відхилення

Залежно від сили ринку:

Слабкий ринок

• N-денне відхилення ≥ 5% → сигнал перекупленості, розглянути продаж
• N-денне відхилення ≤ -5% → сигнал перепроданості, розглянути купівлю

Сильний ринок

• N-денне відхилення ≥ 10% → перекупленість, можна продавати
• N-денне відхилення ≤ -10% → перепроданість, можна купувати

Наприклад, для конкретної акції, коли 24-денне відхилення перевищує 10, це часто сигналізує про швидке відновлення ціни, і в цей момент доцільно тримати позицію або частково зменшити її. Навпаки, коли відхилення падає нижче -15, це хороший момент для відновлення після дна, і не слід поспішати продавати, а краще чекати відновлення і приймати рішення про вихід.

Інтелектуальне налаштування параметрів відхилення

У більшості торгових програм відкрийте графік цін цільової акції, у панелі індикаторів знайдіть “BIAS” — і додайте індикатор відхилення. Залежно від особистого стилю торгівлі та рівня ризику можна змінювати параметри.

Основна логіка коригування параметрів:

• Надто короткий період → індикатор буде надто чутливим, часто дає хибні сигнали, ризик передчасного входу або виходу
• Надто довгий період → індикатор реагує повільно, можна пропустити оптимальні моменти

Рекомендується також налаштувати систему попереджень для ключових рівнів відхилення у вибраних акціях, щоб підвищити безпеку і швидкість реагування.

Комбіноване застосування відхилення з іншими індикаторами

Використання відхилення окремо може призводити до помилкових рішень, тому його слід поєднувати з іншими інструментами:

Відхилення + Стохастик KD Ця комбінація добре працює під час відновлювальних рухів і допомагає виявити можливості для відскоку з дна раніше.

Відхилення + Полігональні смуги BOLL Особливо корисно при низькому рівні цін і відновленні після перепроданості, підвищує точність входу.

Область застосування та обмеження відхилення

Ефективні сценарії

• Акції з вираженими коливаннями і великим амплітудою
• Ліквідні великі компанії з стабільною ринковою капіталізацією
• Відхилення цін від середньої у крайніх ситуаціях

Обмеження або неефективність

• Акції з повільним зростанням і мінімальними коливаннями (відхилення малоінформативне)
• Малі капіталізації, які легко маніпулювати, — відхилення втрачає сенс
• У швидкозмінних трендах, де відхилення запізнюється, не рекомендується використовувати для продажу

Три головні поради для практики

1. Гнучко адаптуйтеся до якості акцій Першокласні лідери швидко відновлюються при падінні через страх пропустити; проблемні акції — повільніше, і для них потрібен довший час для формування дна. Відповідно, стандарти відхилення для цих двох типів мають різнитися.

2. Вибір періоду — відповідно до власного стилю Короткострокові трейдери можуть використовувати 5- або 10-денне відхилення; середньострокові — 30-денне; довгострокові — 60-денне. Головне — уникати надмірної чутливості або запізнювання індикатора.

3. Не покладайтеся лише на один інструмент Відхилення — лише один із багатьох інструментів технічного аналізу. Його потрібно поєднувати з графічними моделями, обсягами торгів і іншими індикаторами для підвищення точності рішень.

Оволодійте правильним застосуванням відхилення і постійно коригуйте параметри та стратегії у практиці — і воно стане надійним інструментом у вашому торговому арсеналі.