криптосвіт контракт: чому, знаючи, що це "золотий колодязь", все ще є люди, які летять на вогонь?

Потрапив на допис новачка з криптосвіту: "5000 гривень на 10-кратний контракт, за 3 дні заробив 20000, ці гроші занадто легко заробити!" У коментарях повно "прошу підвести", всі підхоплюють, але я згадую про старого Жана з минулого року — він колись завдяки контрактам перетворив 100000 капіталу в 2000000, тоді він впевнено казав: "Цей ринок виграєш навіть лежачи", а в результаті за короткий час втратив все за два тижні, а потім сидів біля входу в біржу, закуривши останню сигарету, лишивши тільки фразу: "Це не заробіток, це явно обмін життя на адреналін."

Сьогодні не хочу просто наклеювати на контракти етикетку "отруйний", а, навпаки, хочу зірвати їх маску "швидкого збагачення": чому так багато людей, знаючи про численні ризики, все ж прагнуть вкластися в контракти? Чи є це в криптосвіті інструментом чи пасткою? Чи можуть звичайні люди взагалі цим займатися?

Одкровення про те, чому контракти викликають «залежність»: точно влучаючи в людську «слабкість»

Суть контракту полягає в тому, що це "гра", що використовує важелі для збільшення прибутку, але вона може бути незамінною, оскільки в основі лежать два найосновніші слабкості людської природи.

1. "Ілюзія повернення витрат": чим гірше програєш, тим більше хочеш "поставити ще раз"

Досвід друга Ацзея дуже типовий: у 2023 році він вкладав 30 тисяч у контракти на BTC, відкриваючи 5-кратне кредитне плече, і потрапив на обвал 5%, що призвело до ліквідації. Він не зміг змиритися, тому позичив ще 20 тисяч і взяв 10-кратне кредитне плече, сподіваючись на повернення, але в результаті BTC зріс на 3%, і знову стався обвал. Врешті-решт, він переплатив кредитну картку, поки в кишені не залишилося жодної копійки, після чого змушений був зупинитися.

Це саме те місце, де контракти найбільше підводять — вони викликають «ігрову психологію»: програвши, завжди здається, що «наступна гра поверне втрачене», вигравши, знову хочеться «подвоїти». Але дуже мало хто усвідомлює, що механізм ліквідації контрактів зовсім не діє за «звичайними» правилами: чим вищий важіль, тим ближча лінія ліквідації, ви думаєте, що «якщо ще трохи почекати, то буде відскок», насправді кожна додаткова секунда — це ще один крок у глибину прірви ліквідації.

2. "Миттєва стимуляція": коливання на рівні хвилин, роздуваючи людську "жадобу"

Займаючись спотовою торгівлею, ви можете чекати кілька днів або місяців, перш ніж побачите прибуток; але з контрактами все по-іншому, коливання відбуваються на рівні хвилин або навіть секунд — при відкритті лонг-позиції BTC зростає на 1%, рахунок відразу стає позитивним; якщо знижується на 2%, збиток відразу ж проявляється. Це "реальне зворотне зв'язування" постійно стимулює мозок до виділення дофаміну, створюючи ілюзію "я можу контролювати ринок".

У психології є теорія "змінного коефіцієнта підкріплення": коли ви не впевнені, чи отримаєте прибуток від наступної дії, ваш мозок постійно виділяє дофамін, штовхаючи вас продовжувати спроби. Це схоже на принцип роботи ігрових автоматів у казино, а "високий важіль + висока частота коливань" контракту посилює це збудження в 10 разів, змушуючи людей грати ще більше.

Два. Жорстокість за міфом про миттєве багатство: ті "переможці", яких ви бачите, можливо, лише "виживші".

Відкривши криптосвіт, на екрані з'являються історії про "24-годинні контракти з десятикратним прибутком" та "після ліквідації на 2 мільйони заробили 3 мільйони". Але за цими "міфами" ховаються три великих правди, з якими більшість людей не хоче стикатися.

1. 92% людей зазнають збитків, "раптом збагатитись" - це лише малоймовірна подія

Дані платформи CryptoRank показують: у першій половині 2024 року серед усіх контрактних трейдерів 92% перебувають у стані збитків, 5% на рівні, лише 3% можуть отримати прибуток. Ті, хто ділиться скріншотами прибутку у друзях, або є "тролями", найнятими платформою, або використовують дуже маленькі обсяги для привернення уваги; справжніх людей, які досягли фінансової свободи завдяки контрактам, навіть не можна назвати одиницями на тисячу.

Криптосвіт старшого Лі, який працює в контракті вже 7 років, його підсумок дуже реальний: "Ти бачиш 100 людей, які хваляться прибутком, за ними можуть ховатися 1000 тих, хто втратив так, що не наважується говорити."

2. Ціна «швидкого заробітку» може знищити все життя

У 2023 році з'явилися новини про те, що "користувачі через ліквідацію контрактів стрибнули з даху"; набагато частіше зустрічається "крах" звичайних людей: хтось позичає гроші через онлайн-кредити, хтось закладає нерухомість, врешті-решт опиняється в "збитках→позика→нові збитки→втеча".

Мій університетський товариш спочатку отримував зарплату 20 тисяч на місяць, і його життя було комфортним. У 2024 році він вклав усі свої 800 тисяч заощаджень в контракти, і в результаті натрапив на крах LUNA, за три дні втратив усе, врешті-решт йому довелося продати автомобіль, щоб погасити борги, і зараз він досі виплачує кредитну картку. Він сказав: "Раніше вважав, що гроші заробляються, а тепер розумію, що гроші в контракті – це обмін на життя."

3. Справжні "переможці" ніколи не є звичайними трейдерами

Комісії за торгівлю контрактами, ставки на фонд, об’єднання ліквідацій (кошти, які біржа виводить з ліквідованих позицій) – все це доходи біржі. Інсайдери повідомляють, що частка доходу від контрактних операцій у провідних біржах перевищує 60%. Для звичайних трейдерів ваші заробітки – це "викрадені" гроші з кишень інших, але разом з комісіями та об’єднанням ліквідацій це зовсім не "гра з нульовою сумою", а "гра з від’ємною сумою" – в довгостроковій перспективі загальна сума капіталу всіх постійно зменшуватиметься, врешті-решт всі гроші потраплять до кишень біржі.

Три, контракт не є «кодом багатства», а лише «інструментом» для небагатьох.

Сказавши стільки про ризики, хіба контракти зовсім нічого не варті? Звісно, що ні. Самі контракти є нейтральними, ключове - це хто їх використовує і як.

1. Для установ/великих коштів: використовується для "хеджування ризиків"

Наприклад, установи, які мають велику кількість BTC на спот-ринку, відкривають короткі позиції для хеджування ризику зниження ціни. Перед зменшенням видобутку біткоїнів у 2024 році багато майнінгових компаній використовують контракти для фіксації прибутку, щоб уникнути збитків через різке падіння ціни після зменшення видобутку. Для них контракти є "безпечним матрацом", а не "гральним інструментом".

2. Для професійних трейдерів: використовується для "збільшення прибутку"

Справжніми майстрами контрактів не є ті, хто заробляє на "ставках на напрямок", а ті, хто заробляє на "арбітражі" та "хеджуванні". Наприклад, використовуючи різницю цін на різних біржах для міжплатформного арбітражу або через комбінації опціонів для зниження ризику. Але ці операції вимагають дуже глибокого розуміння ринку, звичайні інвестори взагалі не можуть цього навчитися, та й не можуть собі це дозволити.

3. Для звичайних людей: ймовірно, це "податок на усвідомлення"

Якщо ви навіть не знаєте, як дивитися на графік свічок, що таке Gas, але хочете заробити швидкі гроші на контрактах, то по суті ви сплачуєте «податок на усвідомлення». У криптосвіті є стара приказка: «Кожна ваша зароблена копійка — це реалізація вашого розуміння ринку; кожна втрата — це покарання за недостатнє розуміння». А високий важіль контрактів лише посилює цю «різницю в усвідомленні» — чим менше ви знаєте, тим більше ви втрачаєте.

Чотири. Звичайним людям, які хочуть спробувати контракти? Спочатку запам'ятайте ці 4 "залізні правила виживання"

Якщо ви справді не можете втриматися від спроб, не тримайтеся за настрій "заработати великі гроші", спочатку дотримуйтесь цих 4 основних правил:

• Використовуйте тільки гроші, які не шкода витратити: ніколи не використовуйте кошти на повсякденне життя або іпотеку,