Шахрайство з високими доходами у DeFi викликає корпоративну кризу! Колишнього фінансового директора засуджено до 2 років за викрадення 35 мільйонів

Колишній фінансовий директор приватної програмної компанії з Вашингтону, Невін Шетті, минулої п’ятниці був засуджений федеральним судом до двох років ув’язнення. Перед цим, дізнавшись у квітні 2022 року, що його незабаром звільнять, він таємно перевів 35 мільйонів доларів компанії на свій особистий проект HighTower Treasury і вкладав ці кошти у децентралізовані фінансові (DeFi) позикові протоколи з обіцянкою річної доходності понад 20%.

Хронологія справи: від консервативної інвестиційної політики до таємного привласнення коштів

Під час роботи фінансовим директором Шетті самостійно розробив консервативну інвестиційну політику, яка чітко обмежувала використання корпоративних коштів. Однак саме ці правила, створені ним, згодом стали основою для його шахрайських дій.

У квітні 2022 року Шетті дізнався, що його звільнення через проблеми з результатами роботи неминуче. Після цього він почав таємно переводити мільйони доларів з корпоративного рахунку на свій проект HighTower Treasury. За версією обвинувачення Міністерства юстиції США, його план полягав у тому, щоб повернути компанії фіксовану суму, одночасно отримуючи додатковий прибуток від різниці у доходності криптовалютних стратегій.

Спочатку цей план працював — у документах суду зазначено, що прибуток HighTower Treasury за перший місяць становив близько 133 тисяч доларів. Однак ця короткочасна перемога була зруйнована масштабним крахом ринку.

Крах Terra та його наслідки: обіцянки високих доходів у DeFi зникли миттєво

У травні 2022 року крах екосистеми Terra став фатальним поворотним моментом для цієї схеми. Крах Terra не лише безпосередньо ліквідував великі позиції у багатьох DeFi-протоколах, а й спричинив різке падіння всього ринку криптовалют, викликавши криптовалютну зиму, що тривала майже весь рік. Всі активи HighTower Treasury у високодоходних DeFi-кредитних протоколах зникли у процесі ринкової кризи, з приблизно 35 мільйонів доларів майже до нуля.

Цей випадок підкреслює кілька поширених ризиків:

Обіцянка понад 20% річної доходності: у той час ринок DeFi був надмірно заборгованим, багато протоколів пропонували нереально високі доходи, що залежали від емісії токенів і постійного залучення нових коштів.

Концентрація ризиків: HighTower інвестував усі 35 мільйонів доларів у один високоризиковий сектор DeFi без будь-яких механізмів диверсифікації.

Ігнорування системних ризиків: крах Terra показав фундаментальні недоліки алгоритмічних стабільних монет і виявив системну вразливість у всій екосистемі DeFi через ланцюгові ліквідації.

Після виявлення збитків Шетті зізнався колегам у своїх діях і був звільнений. Суддя Тана Лін у своєму вироку зазначила, що ця справа спричинила «значні та серйозні наслідки» для компанії: через нестачу коштів близько 60 співробітників втратили роботу.

Результат судового розгляду: федеральний прокурор вимагав 9 років, суд засудив на 2

Федеральний прокурор спочатку просив для Шетті 9 років ув’язнення через умисне шахрайство, яке завдало тривалих збитків компанії та її працівникам. Врешті-решт суддя Тана Лін засудила його до двох років федерального ув’язнення з додатковими заходами:

Компенсація: зобов’язаний виплатити понад 35 мільйонів доларів у якості компенсації за завдані збитки.

Контрольний період: після звільнення перебуватиме під трирічним федеральним наглядом.

Обмеження щодо працевлаштування: заборона обіймати керівні посади або посади директорів у будь-яких компаніях без дозволу суду.

Питання та відповіді

Як справу Невіна Шетті можна кваліфікувати як телекомунікаційне шахрайство?
Обвинувачення у телекомунікаційному шахрайстві (Wire Fraud) передбачає доведення того, що обвинувачений використовував електронні засоби зв’язку для здійснення шахрайського плану і отримав вигоду. У цьому випадку Шетті таємно переказував кошти компанії через електронні перекази, приховуючи їх справжнє призначення, що відповідає ключовим ознакам телекомунікаційного шахрайства.

Чому інвестиції у DeFi на суму 35 мільйонів доларів майже повністю зникли?
Основна причина — крах екосистеми Terra у травні 2022 року, що спричинив ланцюгову реакцію. HighTower Treasury інвестував усі кошти у високоризикові кредитні протоколи DeFi, які після краху Terra зазнали масштабних ліквідацій і проблем із ліквідністю. Це спричинило різке падіння цін на відповідні токени і майже повну втрату інвестицій.

Які регуляторні висновки можна зробити з цієї справи для криптовалютної індустрії?
Ця справа показує ризики відсутності ефективного внутрішнього контролю за інвестиціями у криптоактиви та спокусливість високих доходів у DeFi для керівників. Вона підкреслює необхідність посилення корпоративного контролю за коштами, створення управлінських рамок для криптоінвестицій і запровадження незалежних аудитів фінансових операцій з криптовалютами.