Поточна ринкова позиція ATOM: ціна $2,19, ринкова капіталізація $1,06 млрд, відкритий інтерес $70,61 млн на основних біржах

На 17 грудня 2025 року Cosmos (ATOM) займає помітну позицію на ринку з торговою ціною $2,008, що суттєво відрізняється від його історичних максимумів. Токен має ринкову капіталізацію близько $970,49 млн, яка підтверджує його стабільне місце в екосистемі криптовалют. Відкритий інтерес на ключових біржах становить $70,61 млн, що відображає значний рівень активності на ринку деривативів і високий інтерес трейдерів до хеджування.

24-годинний обсяг торгів у $481,6 млн відображає стабільну активність ринку. ATOM представлений на 61 ключовій біржі, що забезпечує високу ліквідність та доступність. Поточна вартість токена становить падіння на 77,41% від історичного максимуму, що демонструє глибоку консолідацію ринку після піку у 2022 році. Відкритий інтерес у співвідношенні до ринкової капіталізації свідчить про інтенсивну торгівлю деривативами, де учасники ринку використовують кредитне плече для ставок на майбутній рух ціни Cosmos.

Чисті потоки бірж: моніторинг надходжень і виведення ATOM на Binance, OKX і Gate

Чисті потоки бірж: моніторинг надходжень і виведення ATOM

Чисті потоки бірж — це ключовий показник ліквідності ринку, який дає змогу визначити, чи інвестори депонують токени ATOM на торгові платформи, чи навпаки — виводять їх для зберігання. Надходження, тобто переказ ATOM на основні біржі, зазвичай свідчать про підвищену торгову активність і можливий тиск на продаж, адже це створює ліквідність для здійснення операцій. Виведення означає переказ токенів із біржових гаманців, що часто говорить про довіру інвесторів і вибір самостійного зберігання через персональні гаманці.

Аналіз чистих потоків ATOM на ключових платформах дозволяє отримати важливі дані щодо ринкових настроїв і потенційних змін ціни. Великі обсяги виведення зменшують доступну пропозицію на біржах, що може створити тиск на підвищення ціни, тоді як тривале надходження зазвичай передує падінню вартості. Інструменти моніторингу в реальному часі, такі як CoinGlass, допомагають трейдерам аналізувати показники за 24 години, 7 днів та 30 днів, а також визначати тренди накопичення чи розподілу для ухвалення стратегічних торгових рішень.

Концентрація володіння і динаміка стейкінгу: розподіл ATOM та участь валідаторів у Proof-of-Stake мережі

Cosmos Hub працює на основі Proof-of-Stake, де безпеку забезпечують 180 основних валідаторів. Така інфраструктура створює динамічну екосистему, у якій розподіл токенів і участь у стейкінгу постійно змінюються. У першому півріччі 2025 року кількість унікальних стейкінг-адрес скоротилася на 1,38% — до 1,28 млн, переважно через відхід дрібних гаманців, що займалися фармінгом аірдропів. Однак це скорочення приховує тенденцію до концентрації серед великих власників.

Частка делегаторів, які володіють понад 100 000 ATOM, зросла на 5,08% і становить 54,63% від загальної застейканої кількості. Така концентрація демонструє впевненість великих інвесторів у довгостроковій вартості мережі. Зниження Community Pool Tax із 10% до 2% у травні спрямувало більшу частину емітованих токенів на стейкінг-нагороди, збільшивши річний відсоток приблизно на 1,4%. Ці структурні зміни підвищили стимули для валідаторів і делегаторів, чітко демонструючи, як управлінські рішення впливають на участь і розподіл капіталу в економічній моделі мережі.

Рух інституційного капіталу: аналіз змін інституційних володінь і ліквідаційних даних на торгових платформах

Рух інституційного капіталу в Cosmos (ATOM)

Інституційний ринок Cosmos (ATOM) суттєво трансформувався у 2025 році. Поточна частка інституційного володіння становить 30,79% за даними останніх 13F-звітів. Такий рівень участі відображає зростання довіри до інфраструктури та рішень щодо інтероперабельності в екосистемі Cosmos.

Волатильність ціни ATOM — зниження від ATH $44,45 у січні 2022 року до поточного рівня — демонструє, як інституційний капітал реагує на загальні ринкові цикли і зміни настроїв. Дані про ліквідації на різних платформах показують концентрацію тиску на продаж у періоди ринкових спадів, особливо під час листопадового коригування, коли ціна знизилася з $3,06 до $2,47.

Злиття CoinShares з Vine Hill Capital Investment Corp стало визначальною подією для інституційного ринку, розширивши регульований доступ до цифрових активів. Цей регуляторний прогрес сприяє розширенню участі інституцій у мережах Cosmos, що може стабілізувати майбутні потоки капіталу. Розвиток інституційної інфраструктури напряму пов'язаний із підвищенням рівня торгових платформ і зменшенням волатильності ліквідацій у періоди ринкового стресу.