Стратегическая инвестиционная философия Джеффа Безоса: портфель из 13 предприятий

Самые богатые люди часто раскрывают свои видения будущего через то, куда они вкладывают свой капитал. Обладая состоянием более 244 миллиардов долларов, Джефф Безос — основатель Amazon — создал диверсифицированный инвестиционный портфель, который выходит далеко за рамки электронной коммерции и охватывает множество секторов, преобразующих общество. После ухода с должности генерального директора Amazon в 2021 году Безос направил ресурсы через различные структуры, включая Blue Origin, Bezos Expeditions, Nash Holdings LLC и Bezos Family Foundation. Эта стратегия инвестирования демонстрирует, как один из самых известных предпринимателей мира хеджирует свои ставки в сферах технологий, здравоохранения, финансовых услуг и сельского хозяйства. Понимание компаний, в которые инвестировал Безос, дает представление о том, где он считает, что появятся следующие волны инноваций.

Волна цифровых платежей и финансовых услуг (2011–2016)

В начале 2010-х годов, по мере ускорения цифровой трансформации, Безос распознал возможности в финтехе. Во время раунда финансирования Series B Uber в 2011 году Безос вложил 37 миллионов долларов в платформу совместных поездок. Это решение оказалось своевременным — Uber вышел на биржу в 2019 году по цене 45 долларов за акцию с оценкой в 82,4 миллиарда долларов. К середине 2025 года цена акции компании выросла до 91,29 долларов, что дало рыночную капитализацию в 190,9 миллиарда долларов.

Та же дальновидная стратегия распространилась на технологии денежных переводов. Безос стал ранним инвестором Remitly — мобильного приложения для переводов денег, которое облегчает переводы по Африке, Азии, Центральной Европе и Южной Америке. По состоянию на июль 2025 года акции Remitly торговались по 16,98 долларов за акцию с рыночной капитализацией 3,46 миллиарда долларов. В том же году Bezos Expeditions и Spark Capital Growth совместно вложили 50 миллионов долларов в Fundbox на этапе Series C, поддерживая миссию этой финтех-компании по демократизации доступа к кредитам для малого бизнеса.

Инновации в образовании и платформы для сообществ (2013–2017)

Между 2013 и 2017 годами компании Безоса делали ставку на платформы, объединяющие образование, сообщества и доступ к информации. Nextdoor — частная социальная сеть, соединяющая соседей внутри конкретных сообществ, — получила поддержку от Bezos Expeditions во время раунда Series B в 2013 году вместе с венчурным иконой Дэвидом Сзе. Позже платформа вышла на биржу через слияние с Khosla Ventures Acquisition Co. II в 2024 году, торгуясь по цене 1,88 доллара за акцию (по состоянию на середину 2025 года) с рыночной оценкой в 719,27 миллиона долларов.

В апреле 2017 года Безос вложил 190 миллионов долларов в раунд финансирования Series D компании EverFi. Эта образовательная технологическая компания решает важные задачи в области финансовой грамотности, подготовки к STEM и карьерной ориентации. В 2022 году облачный софт-провайдер Blackbaud приобрел EverFi за 750 миллионов долларов, что свидетельствует о сильном спросе на масштабируемые образовательные решения. Эта сделка подчеркнула, как ранние инвестиции Безоса в инновационные образовательные платформы приносили значительные доходы.

Создание будущего через бизнес-аналитику и общественную безопасность (2013–2016)

Осознавая ценность данных и прозрачности в бизнесе, Безос инвестировал 60 миллионов долларов в Domo в 2013 году. Компания предоставляет аналитику в реальном времени, позволяя руководителям и менеджерам отслеживать операции с мобильных устройств. IPO Domo в 2018 году оценило компанию в 21 доллар за акцию, что принесло 193 миллиона долларов. Несмотря на трудности в 2023 году, к середине 2025 года цена акции составляла 15,96 долларов, а рыночная капитализация — около 643,15 миллиона долларов.

Технологии общественной безопасности привлекли аналогичное внимание. В апреле 2016 года Bezos Expeditions вложил 27 миллионов долларов в раунд Series B компании Mark43, а позже участвовал в раунде Series C на сумму 38 миллионов долларов. Mark43 модернизирует программное обеспечение для уголовного правосудия, а Amazon Web Services обеспечивает критическую инфраструктуру для безопасности платформы. Эти двойные инвестиции продемонстрировали уверенность Безоса в траектории развития компании и рыночных возможностях.

Космический прорыв в здравоохранении: раннее обнаружение рака (2016)

Инновации в здравоохранении заняли стратегический фокус Безоса в 2016 году, когда Bezos Expeditions вложил 100 миллионов долларов в Grail — компанию, разрабатывающую технологии раннего обнаружения рака. Значимость сектора подтолкнула Grail к привлечению более 2 миллиардов долларов в нескольких раундах финансирования. В сентябре 2020 года было объявлено о выходе на IPO, однако быстрое приобретение Illumina за 8 миллиардов долларов — с последующим выкупом доли Безоса — помешало публичному размещению. Этот случай продемонстрировал привлекательность оценки компании и конкуренцию в сфере медицинских инноваций.

Сельскохозяйственные технологии и вертикальные фермы (2017)

Сельское хозяйство стало еще одним сектором, где Безос увидел трансформирующий потенциал. В июле 2017 года Bezos Expeditions вложил 200 миллионов долларов в раунд Series B Plenty. Компания управляет вертикальными фермами, выращивающими сельскохозяйственные культуры без пестицидов и ГМО. Их методы достигают впечатляющих показателей эффективности: используют всего 1% воды по сравнению с традиционным сельским хозяйством и дают урожай в 350 раз выше. Всего Plenty привлекла 941 миллион долларов в семи раундах финансирования, что делает ее лидером в сфере технологий вертикального земледелия.

Гостеприимство и связь с сообществами: рост Airbnb (2011)

Жилье и путешествия — еще одна категория, где Безос распознал потенциал для революции. Его инвестиции в Airbnb на сумму 112 миллионов долларов сыграли важную роль в расширении платформы, которая включает миллионы уникальных предложений по всему миру — более 100 000 городов и 220 стран. IPO Airbnb в декабре 2020 года оценило компанию в 68 долларов за акцию, что дало оценку в 47 миллиардов долларов. Последующий рост платформы поднял цену акции до 141,31 доллара к середине 2025 года, а рыночная капитализация превысила 87,22 миллиарда долларов, подтверждая стратегическую проницательность Безоса в поддержке инновационных моделей гостеприимства.

Инфраструктура для разработчиков и инвестиции в Stack Overflow

Платформы и инструменты для разработчиков — еще одна стратегическая сфера. Через Bezos Expeditions Безос инвестировал в Stack Overflow — крупнейшую в мире платформу вопросов и ответов для программистов с более чем 23 миллионами зарегистрированных пользователей и 100 миллионами посещений в месяц. В 2021 году Prosus приобрела Stack Overflow за 1,8 миллиарда долларов, однако платформа продолжает развиваться, интегрируя возможности генеративного ИИ в свои основные функции, что показывает, как даже зрелые приобретенные компании продолжают эволюционировать внутри новых структур владения.

Граница искусственного интеллекта: два смелых шага (2024–2025)

Самая свежая стадия инвестиционной стратегии Безоса свидетельствует о доверии к трансформирующему потенциалу ИИ. В 2024 году Bezos Expeditions участвовал вместе с Nvidia и Microsoft в раунде финансирования Figure AI, вложив 100 миллионов долларов в рамках сбора капитала на 675 миллионов долларов, что оценило стартап в 2,6 миллиарда долларов. Figure AI разрабатывает коммерческих гуманоидных роботов для нежелательных трудовых задач. Аналитики Goldman Sachs прогнозируют, что рынок гуманоидных роботов достигнет 38 миллиардов долларов к 2035 году, что может изменить рынки труда по всему миру.

В тот же год Bezos Expeditions поддержал Perplexity AI в раунде Series B на 73,6 миллиона долларов и затем участвовал в дополнительном раунде на 63 миллиона долларов, когда оценка компании приблизилась к 3 миллиардам долларов. Perplexity AI предлагает поисковую систему с ИИ и чат-ботом, позиционируя себя как альтернативу традиционному поиску с результатами на базе языковых моделей.

Инвестиционная стратегия компаний Безоса

Разнообразие компаний, в которые инвестировал Джефф Безос — финтех, образование, здравоохранение, сельское хозяйство, ИИ и платформы для сообществ — отражает последовательную философию: поддержка основателей, решающих реальные проблемы с помощью технологий и инноваций. От Remitly, облегчающего переводы в развивающихся странах, до Plenty, решающего вопросы продовольственной устойчивости, эти проекты соответствуют устранению пробелов в существующих системах. Сила портфеля очевидна в результатах — от рыночной оценки Airbnb в 87 миллиардов долларов до оценки Uber почти в 191 миллиард долларов, что показывает, что ранние убеждения Безоса в разрушительных бизнес-моделях принесли значительные доходы. Будь то прямые доли или инвестиции через фонды, компании Безоса продолжают формировать отрасли и рынки по всему миру, предоставляя инвесторам понимание того, где может ускориться технологическая трансформация.