Как состояние Гранта Кардона растёт благодаря гибридной инвестиционной модели

Грант Кардон, легендарный инвестор в недвижимость и один из наиболее влиятельных голосов в секторе коммерческой недвижимости, только что раскрыл инновационный подход к наращиванию состояния. Вместо традиционного разделения активов между недвижимостью и кэшем, он синтезировал их в единую экосистему, где кассовые поступления от имущества директивно направляются на приобретение криптоактивов.

Недвижимость как машина для генерации Bitcoin

Инвестор представил фонд стоимостью 88 миллионов долларов, который функционирует как конвертер: жилые и коммерческие комплексы генерируют ежемесячный денежный поток, а этот поток автоматически трансформируется в цифровые активы. Для запуска пилотного проекта Кардон приобрел жилой комплекс на Space Coast во Флориде за 72 миллиона долларов и добавил 15 миллионов в Bitcoin, сформировав портфель из 85% традиционных активов и 15% криптовалютных позиций.

«Никто ранее не воплощал эту концепцию в таком масштабе», — пояснил Кардон в интервью. Реакция было драматична: один из его многолетних партнеров, который десятилетиями избегал как Bitcoin, так и недвижимого имущества через Кардона, вложил в сделку 15 миллионов долларов после ознакомления с механизмом.

Исторический масштаб и глобальные амбиции

Cardone Capital, фирма под руководством Кардона, управляет порядка 5 миллиардов долларов в активах, включая 15 000 единиц недвижимости. Компания распределяет 80 миллионов долларов ежегодно в виде дивидендов и заключила своих последних шесть сделок исключительно за наличные, без привлечения кредитов на Уолл-Стрита.

Амбиции Кардона простираются дальше одного проекта. Он планирует развернуть до десяти аналогичных фондов до июня текущего года с совокупным объемом инвестиций в один миллиард долларов. Такое расширение превратит Cardone Capital в одного из крупнейших институциональных собирателей Bitcoin через непрямой механизм — не биржевые фонды и не спекулятивные покупки, а органический приток через операционный денежный поток.

Математика долгосрочного роста

Структура фонда предусматривает ежемесячное усреднение покупок Bitcoin в течение четырех лет или до момента, когда соотношение активов сместится с текущего 85/15 на целевое 70/30. Расчеты показывают экспоненциальный потенциал роста состояния: если Bitcoin достигнет 158 000 долларов за год, фонд возрастет на 25%. При цене в 251 000 долларов за два года прирост составит 61%.

Прогнозы Кардона предполагают, что Bitcoin будет торговаться выше одного миллиона долларов за монету в течение пяти лет. При таком сценарии его текущее состояние, уже оценивающееся в сотни миллионов, может увеличиться на сотни процентов исключительно за счет механического переквалифицирования кассовых потоков.

Механизм: почему это работает сейчас

Вдохновение для модели пришло от Майкла Сэйлора, соучредителя MicroStrategy, который использует аналогичный подход — привлечение дешевого долга для накопления цифровых активов. Кардон планирует расширить эту концепцию через выпуск корпоративных облигаций для получения долгосрочного финансирования, а также через создание ипотечных продуктов, обеспеченных гибридными портфелями.

Ключевое преимущество: когда кастодиан держит сотни миллионов в твердых активах (недвижимость) плюс растущий резерв цифровых активов, финансовые учреждения готовы предложить более выгодные условия кредитования. Кардон ожидает привлечь сотни миллионов в дешевом долгосрочном финансировании без маржинальных требований, получая 7-10 лет для амортизации.

Тактика приобретения: безэмоциональность и масштаб

В отличие от розничных трейдеров, ищущих лучшую цену, Кардон будет приобретать Bitcoin непрерывно в течение 72 часов после получения ежемесячных распределений, игнорируя колебания цены. Фонд не будет использовать биржевые криптофонды, выбрав вместо них институционального кастодиана для хранения активов.

Эта механическая, лишенная эмоций тактика гарантирует, что состояние Кардона растет независимо от рыночного цикла, трансформируя даже периоды спада в возможности для накопления по долговременной перспективе.

Горизонт выхода: IPO как логичное завершение

Возможность вывести Cardone Capital на публичный рынок в 2026 году открывает новый размер потенциала. При таком сценарии состояние Кардона и его инвесторов не только возрастет благодаря накоплению Bitcoin, но и умножится через оценку компании как финтех-платформы, управляющей гибридным портфелем.

Перспектива и честные уроки

Несмотря на оптимизм, Кардон остается циничен относительно широкого принятия Bitcoin среди молодежи. По его словам, 25-летний инвестор нуждается в немедленном денежном потоке для оплаты аренды и содержания семьи, а не в спекулятивном активе. Эта модель работает для состояний, которые уже решили проблему текущего потребления. Для остального большинства Bitcoin остается ставкой, а не инвестицией.

Тем не менее, для крупного капитала, такого как состояние Гранта Кардона, интеграция недвижимости и криптоактивов представляет собой рациональную эволюцию, где один класс активов питает другой в бесконечном цикле.