Телефон глубокой ночью вибрирует волнами, друг отправляет скриншот — его фьючерсный счет упал с 80000U до нуля. Он спрашивает меня, просто ли ему не везет. Мой ответ был прямолинеен: "После восьми лет взрывов позиций ты поймешь, что обнуление счета — это никогда не невезение, а неумение рассчитывать риск."

Я сам прошел через то же самое. Те вынужденные взрывы позиций научили меня одному закону: кажущееся страшным 100-кратное плечо на самом деле не является самым большим врагом. То, что действительно может убить счет, — это всегда и только крупноразмерные позиции.

**Обман с кратностью плеча**

Многие люди пугаются, услышав про 100-кратное плечо, но это иллюзия. Сама кратность вообще не суть проблемы.

Предположим, у вас есть 50000U, и вы открываете позицию с 100-кратным плечом, вложив всего 500U. Когда рыночная волатильность составляет 1%, ваш убыток будет 5U — разницы от спотового убытка 1% практически нет. Но наоборот, если вы используете 5-кратное плечо с полной позицией, разворот цены на 20% достаточен, чтобы ваш счет полностью обнулился.

Проблема не в том, сколько плеча ты использовал, а в том, сколько основного капитала ты в этом задействовал.

**Стоп-лосс — это не поражение**

В падении 2024 года я все хорошо видел. Люди теряли 5% и упорствовали, надеясь на отскок и восстановление. Что произошло? Счета полностью взорвались в итоге.

Стоп-лосс — это по сути страховка для вашего счета. Речь идет не о том, что вы не можете позволить себе проигрывать, а о том, чтобы крупные убытки никогда не случались. Это должно стать условным рефлексом для тех, кто торгует фьючерсами.