Обзор финансовых новостей на 24 декабря: глобальные колебания на долговом рынке тянут за собой рискованные активы, доходность десятилетних облигаций США продолжает расти, снижение курса Криптовалют сокращается

Глобальные колебания на рынке облигаций вызвали цепную реакцию

Глава Банка Японии дал ястребьи сигналы, вызвавшие сильную волатильность на рынке, массовые распродажи японских облигаций повлияли на глобальный рынок облигаций. Доходность десятилетних казначейских облигаций США выросла до 4.09%, доходность десятилетних немецких облигаций достигла 2.75%, доходность двухлетних японских облигаций впервые с 2008 года превысила 1%, а доходность десятилетних облигаций достигла 1.88%. Настроение на защиту резко усилилось, индекс страха VIX вырос на 5.45%, уровень рыночных рисков заметно повысился.

Драгоценные металлы и криптовалюты под воздействием

В условиях глобальной нехватки ликвидности в рынок золота хлынуло защитное финансирование. Спотовое золото выросло на 0.28% до 4232 долларов, международная цена серебра зафиксировала пятый подряд рекорд за день, с ростом более чем вдвое с начала года. В то же время криптовалюты оказались под давлением: биткойн в течение торгового дня упал почти на 8% до 83814 долларов, в итоге восстановившись до 87493 долларов, дневное снижение составило -0.60%; эфир также упал более чем на 6%, сейчас он торгуется по 2940 долларов. Связь между криптоактивами и акциями, а также другими высокорискованными активами остается на высоком уровне.

Общая слабость мировых фондовых рынков

Три основных индекса США снизились: Dow Jones на 0.9%, S&P 500 на 0.53%, Nasdaq на 0.38%. Европейские рынки также снизились: индекс DAX 30 в Германии упал на 1.04%, FTSE 100 в Великобритании — на 0.18%, CAC 40 во Франции — на 0.32%. Популярные технологические акции показывают разнонаправленную динамику: Nvidia и Apple выросли более чем на 1%, а Broadcom упала более чем на 4%, Google и Microsoft снизились более чем на 1%. Акции, связанные с крипто и солнечной энергетикой, показывают слабую динамику: Coinbase упала более чем на 4%, Bit Digital — более чем на 5%.

Глубже спад в американской промышленности

Индекс PMI в производственном секторе США за ноябрь снизился до 48.2 — минимального за четыре месяца уровня, уже девятый месяц подряд находится в зоне сокращения. Индекс новых заказов снизился до 47.4, индекс занятости — до 44, индекс поставщиков — до 49.3, что свидетельствует о продолжающемся ослаблении деловой активности. Среди опрошенных компаний 67% заявили, что по-прежнему сосредоточены на контроле за численностью персонала, недостаточно желающих нанимать. Индекс цен вырос до 58.5, а индекс заказов на склад — до 44. Производство немного восстановилось до 51.4, запасы сократились умеренно — до 48.9.

Ожидания по снижению ставки ФРС скорректированы

Глобальный аналитический отдел американского банка пересмотрел свои ожидания по политике, предполагая, что Федеральная резервная система снизит ставку на 25 базисных пунктов на декабрьском заседании, а не оставит ее без изменений, как ранее предполагалось. Также прогнозируется снижение ставки еще на 25 базисных пунктов в июне и июле 2026 года, что приведет к конечному диапазону целевой ставки 3.00%-3.25%. Аналитики отмечают, что эта корректировка связана в основном с изменениями в руководстве. В настоящее время большинство крупных мировых инвестиционных банков также ожидают снижение ставки на следующей неделе на 25 базисных пунктов, за исключением таких организаций, как Morgan Stanley, которые прогнозируют сохранение ставки без изменений.

Новости технологий и промышленности

Nvidia объявила о инвестиции в размере 2 миллиардов долларов в покупку обыкновенных акций компании Synopsys по цене 414.79 долларов за акцию, установив стратегическое партнерство. DeepSeek выпустила серию моделей V3.2, приближающуюся к возможностям GPT-5, с уровнем прохождения математических тестов 93.1%. Акции Airbus резко упали на 10.8% из-за необходимости срочной остановки самолетов серии A320 из-за проблем с программным обеспечением и качеством металлических панелей; большинство из примерно 6000 самолетов по всему миру уже прошли техническое исправление.

Обзор рыночных данных

Доходность десятилетних казначейских облигаций США: 4.09%｜Золото спот: 4232 долларов｜WTI нефть: 59.5 долларов за баррель｜Биткойн: 87493 долларов｜Эфир: 2940 долларов｜Индекс доллара: 99.40｜Фьючерсы на индекс Гонконгского фонда: 26219 пунктов