В три часа ночи WeChat несколько раз выдал голосовые сообщения.

Открыв, я услышал, это друг, который торговал контрактами полгода, его голос дрожал: "Двадцать тысяч долларов, 20-кратный риск, упал всего на 2 пункта, и счет полностью обнулен..."

Переведите ее торговую историю, 18000U полностью вложены, уровень стоп-лосса? Не существует.

Многие думают, что режим полной позиции может выдержать волатильность, но на самом деле, если использовать его неправильно, он может привести к более быстрому краху, чем при поэтапных позициях.

# Основная проблема полного ликвидации позиций: не в размере кредитного плеча, а в доле позиции.

Предположим, что у вас на счете 5000U:
- Вложив 4500U с плечом 20, если рынок изменится на 3% в обратном направлении, это приведет к полной потере.
- Но если использовать только 500U с 20-кратным плечом, необходимо, чтобы обратная волатильность составила 40%, чтобы произойти ликвидация.

Мой друг совершил эту ошибку — вложил 90% капитала и использовал кредитное плечо 20x, и при небольшом откате все потерял.

# Три железных правила, которые я сам использую (полгода не ликвидировал позиции)

**1. Одна позиция ≤ 15% от общего капитала**
Например, на счете в 20 000 U, можно вложить максимум 3000 U за раз. Даже если ошибиться в направлении и зафиксировать убыток в 8%, убыток составит всего 240 U, капитал остается, и всегда можно начать заново.

**2. Ограничьте единовременные убытки до 2% от общей позиции**
Если открыть 3000U с плечом 20, заранее установить уровень стоп-лосса 1%, максимальные потери составят 400U, что ровно 2% от общего капитала. Даже если несколько раз ошибиться в оценках, это не приведет к серьезным потерям.

**3. Не торгуй в боковике, не увеличивай позицию в прибыли**
Торгуйте только на трендах с четкими прорывами, даже если боковое движение кажется заманчивым, нужно сдерживать себя; после открытия позиции никогда не добавляйте, не позволяйте эмоциям управлять вашими действиями.

# Суть полного обеспечения: буферное пространство, а не фишки на игорном столе

Изначальная идея полного маржинального дизайна на самом деле заключается в том, чтобы оставить место для маневра в условиях волатильности рынка. Но при этом необходимо соблюдать условие: легкий маржинальный риск и строгий контроль рисков, иначе это станет самоубийственным азартным gambling.

Раньше был один брат, который часто ликвидировался, но после строгого соблюдения этих трех правил за три месяца увеличил свои 3000U до 5800U. Позже он сказал мне: "Раньше думал, что полное вложение — это игра на жизнь, теперь понимаю, что полное вложение — это для более стабильной жизни."

В криптомире выживание не в том, кто быстро зарабатывает, а в том, кто дольше живет.
Меньше ставьте на азарт, больше контролируйте позиции. Медленно, иногда это самый быстрый путь.