На крипторынке многие инвесторы часто сосредотачиваются на следовании за ценами, техническими графиками или краткосрочными новостями, чтобы предсказать тенденции Биткойна. Однако гораздо более важным фактором, который часто игнорируется, является глобальная ликвидность – особенно со стороны балансов центральных банков.
Почему глобальная ликвидность важна?
Биткойн и другие рискованные активы (акции, золото, крипто) все зависят от денежного потока. Когда центральные банки накачивают ликвидность в финансовую систему, эта сумма денег изначально будет поглощена в экономике и банковской системе. Только через некоторое время часть из них начнет перетекать в более рискованные инвестиционные каналы, включая Биткойн.
Это объясняет, почему:
Когда глобальная ликвидность сжимается (центральные банки изымают деньги, сокращая баланс ), Биткойн обычно просто колеблется или слегка снижается. Когда ликвидность начинает снова расширяться, это является ранним сигналом для сильного роста рискованных активов.
Распространенная ошибка: смотреть только на предложение национальной валюты (M2)
Многие люди обычно следуют за показателем M2 страны, например, США, чтобы предсказать рынок. Однако в мире глобализованных финансов этого недостаточно.
M2 отражает только внутренние показатели, в то время как глобальные потоки средств могут поступать от различных центральных банков, таких как ФРС (США), ЕЦБ (Европа), Банк Японии (Япония), Народный банк Китая (Китай). Эффект распространения происходит быстрее: ликвидность от этих центральных банков, как правило, немедленно поступает на международные финансовые рынки, влияя на акции, золото и Биткойн гораздо быстрее, чем изменение предложения денег в отдельной стране.
Урок для инвесторов Биткойн
Если смотреть только на цену Биткойна или технические индикаторы, вы часто будете опаздывать по сравнению с циклом денежного потока. Но если внимательно наблюдать за общей ликвидностью со стороны центральных банков всего мира, вы получите более ранний и точный сигнал для прогнозирования:
Когда Биткойн сможет прорваться после периода накопления. Когда нужно быть осторожным, потому что денежные потоки возвращаются обратно.
Заключение
Биткойн не движется независимо, как многие ошибочно полагают. Он подвержен прямому воздействию глобальной ликвидности. Следование за балансом крупных центральных банков даст гораздо более четкое представление, чем просто изучение M2 каждой страны. В нынешнем крипторынке, кто способен уловить сигналы от глобальных денежных потоков, будет на шаг впереди, вместо того чтобы просто следовать за краткосрочными колебаниями цен.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Глобальная Ликвидность – Ключ к Пониманию Колебаний Биткойна
На крипторынке многие инвесторы часто сосредотачиваются на следовании за ценами, техническими графиками или краткосрочными новостями, чтобы предсказать тенденции Биткойна. Однако гораздо более важным фактором, который часто игнорируется, является глобальная ликвидность – особенно со стороны балансов центральных банков. Почему глобальная ликвидность важна? Биткойн и другие рискованные активы (акции, золото, крипто) все зависят от денежного потока. Когда центральные банки накачивают ликвидность в финансовую систему, эта сумма денег изначально будет поглощена в экономике и банковской системе. Только через некоторое время часть из них начнет перетекать в более рискованные инвестиционные каналы, включая Биткойн. Это объясняет, почему: Когда глобальная ликвидность сжимается (центральные банки изымают деньги, сокращая баланс ), Биткойн обычно просто колеблется или слегка снижается. Когда ликвидность начинает снова расширяться, это является ранним сигналом для сильного роста рискованных активов. Распространенная ошибка: смотреть только на предложение национальной валюты (M2) Многие люди обычно следуют за показателем M2 страны, например, США, чтобы предсказать рынок. Однако в мире глобализованных финансов этого недостаточно. M2 отражает только внутренние показатели, в то время как глобальные потоки средств могут поступать от различных центральных банков, таких как ФРС (США), ЕЦБ (Европа), Банк Японии (Япония), Народный банк Китая (Китай). Эффект распространения происходит быстрее: ликвидность от этих центральных банков, как правило, немедленно поступает на международные финансовые рынки, влияя на акции, золото и Биткойн гораздо быстрее, чем изменение предложения денег в отдельной стране. Урок для инвесторов Биткойн Если смотреть только на цену Биткойна или технические индикаторы, вы часто будете опаздывать по сравнению с циклом денежного потока. Но если внимательно наблюдать за общей ликвидностью со стороны центральных банков всего мира, вы получите более ранний и точный сигнал для прогнозирования: Когда Биткойн сможет прорваться после периода накопления. Когда нужно быть осторожным, потому что денежные потоки возвращаются обратно. Заключение Биткойн не движется независимо, как многие ошибочно полагают. Он подвержен прямому воздействию глобальной ликвидности. Следование за балансом крупных центральных банков даст гораздо более четкое представление, чем просто изучение M2 каждой страны. В нынешнем крипторынке, кто способен уловить сигналы от глобальных денежных потоков, будет на шаг впереди, вместо того чтобы просто следовать за краткосрочными колебаниями цен.