Em Que Empresa Investir em 2025? Guia de Ações com Maior Potencial

O Panorama Atual: Volatilidade e Oportunidades

A primeira metade de 2025 trouxe uma transformação radical nos mercados financeiros mundiais. Após as tarifas implementadas pela administração norte-americana — incluindo uma base de 10% em todas as importações, 50% para a União Europeia, 55% acumulados à China e 24% ao Japão — os índices bolsistas globais sofreram quedas imediatas. No entanto, após a correção de março-abril, os grandes índices recuperaram terreno e novamente se encontram em máximos históricos.

Neste contexto de incerteza e tensões comerciais, surge uma questão crucial: em que empresa investir em 2025 quando a volatilidade oferece tanto riscos como oportunidades. O ouro atingiu máximos históricos superando os 3.300 dólares por onça, refletindo a busca por segurança por parte dos investidores. Contudo, o tempo temperou os ânimos e o mercado passou do pânico à avaliação racional de oportunidades.

As Cinco Melhores Carteiras para Diversificar em 2025

Diante da questão de em que empresa investir este ano, apresentamos nossa análise de cinco companhias que combinam solidez financeira, liderança de mercado e potencial de recuperação num ambiente desafiador.

1. Novo Nordisk: Liderança em Terapias Transformadoras

Novo Nordisk, a empresa dinamarquesa especializada em diabetes e obesidade, sofreu quedas de 27% em março de 2025, seu pior desempenho desde 2002. A preocupação com a concorrência da Eli Lilly e o desempenho do CagriSema geraram tensão no valor.

No entanto, a companhia realizou movimentos estratégicos significativos. Em dezembro de 2024, concluiu a aquisição da Catalent por 16.500 milhões de dólares, ampliando sua capacidade produtiva. Além disso, assinou um acordo com a Lexicon Pharmaceuticals por 1.000 milhões para licenciar o LX9851, um fármaco experimental com mecanismo diferente dos tratamentos atuais.

Com margens sólidas de 43% e um ambicioso gasto em P&D, a demanda mundial por terapias continua em alta. A molécula dual GLP-1/amylina alcançou 24% de perda de peso em estudos iniciais. A correção bolsista presente oferece uma oportunidade para investidores que acreditam no crescimento a longo prazo deste setor.

2. LVMH: Oportunidade no Luxo Global

LVMH Moët Hennessy Louis Vuitton, o conglomerado francês do luxo, reportou receitas de 84.700 milhões de euros em 2024 com uma margem operacional de 23,1%. Contudo, enfrentou quedas de 6,7% em janeiro e 7,7% em abril de 2025, influenciadas pelas tarifas americanas de 20% a produtos europeus.

Apesar desses desafios, a companhia fortalece sua competitividade com a plataforma de IA Dreamscape para personalizar experiências e expande presença em mercados de crescimento: o Japão registrou vendas de dois dígitos em 2024, o Oriente Médio cresceu 6% e planeja novas lojas da Louis Vuitton e Dior em Mumbai.

A correção atual apresenta uma janela de entrada atraente para quem busca exposição ao consumo de luxo global.

3. ASML: Especialista em Tecnologia de Semicondutores

ASML Holding N.V. é a empresa neerlandesa líder em máquinas de litografia EUV, essenciais para fabricar chips avançados. Em 2024, atingiu vendas líquidas de €28.300 milhões e, no primeiro trimestre de 2025, registrou €7.700 milhões com uma margem bruta recorde de 54%.

A companhia projeta receitas entre €30.000 e €35.000 milhões para 2025. Apesar de ter sofrido uma queda de 30% no último ano devido à redução de gastos da Intel e Samsung, mantém forte demanda da TSMC e SK Hynix.

Os controles de exportação holandeses reduzirão as vendas para a China entre 10-15%, mas a crescente demanda por chips para IA e computação de alto desempenho sustenta a necessidade de seus sistemas. A recente correção oferece uma oportunidade no setor de semicondutores.

4. Microsoft: Liderança em IA Empresarial

Microsoft Corporation reportou receitas de 245.100 milhões de dólares no exercício de 2024, um crescimento de 16%, com lucro líquido de 88.100 milhões (com aumento de 22%).

No início de 2025, as ações corrigiram 20% desde máximos, chegando a 367,24$ em 31 de março. Preocupações com a avaliação, desaceleração relativa do Azure e tensões geopolíticas pressionaram o preço. Investigações da FTC sobre práticas de cibersegurança também pesaram.

No entanto, em abril apresentou resultados sólidos, com receitas de 70.100 milhões de dólares e margem operacional de 46%. O Azure cresceu 33%. A estratégia exige gastos recorde: entre maio e julho anunciou cortes de 15.000 para redirecionar recursos à IA.

A Microsoft mantém posição financeira sólida e a correção pode representar uma oportunidade para investidores que buscam adquirir participações a avaliações mais acessíveis.

5. Alibaba: Recuperação Tecnológica Chinesa

Alibaba Group Holding Ltd., fundada em 1999, destaca-se no comércio eletrônico, computação em nuvem e serviços digitais. Anunciou um plano trienal de 52.000 milhões de dólares para reforçar infraestrutura de IA e nuvem.

No terceiro trimestre de 2024, reportou receitas de 280.200 milhões de yuan (8% de crescimento). No primeiro trimestre de 2025, registrou 236.450 milhões de yuan com benefício líquido ajustado que cresceu 22%, impulsionado pelo aumento de 18% em Cloud Intelligence.

As ações acumularam retrocesso de 35% em janeiro de 2025, influenciadas por preocupações sobre investimentos em IA e tensões comerciais. Posteriormente, subiram mais de 40% até meados de fevereiro, com recuperação de tecnológicas de IA, embora tenham cedido 7% após resultados de março considerados fracos.

Os preços atuais oferecem oportunidade para quem acredita no potencial a longo prazo da empresa.

Tabela Comparativa de Ações Chave

Dados a 7 de julho de 2025

Estratégias para Identificar em Que Empresa Investir

Neste ambiente económico marcado pelo protecionismo e novas tarifas, os investidores devem adotar critérios claros que minimizem riscos e maximizem oportunidades reais.

Diversificação fundamental: Priorizar exposição em setores e geografias distintas. Num cenário protecionista, convém enfatizar empresas com presença forte em mercados nacionais ou modelos de negócio independentes do comércio internacional.

Identificar empresas sólidas: Aquelas com boa posição financeira e capacidade de adaptação atraem investimento. As líderes em inovação ou digitalização podem crescer mesmo em incerteza, respondendo à procura estrutural global.

Monitorização ativa: Manter-se informado sobre o ambiente político e económico permite antecipar mudanças. A flexibilidade e leitura ativa de riscos geopolíticos marcarão a diferença entre proteger capital e assumir perdas desnecessárias.

Formas de Aceder a Estes Investimentos

Os investidores podem aceder a estas oportunidades através de múltiplos canais:

Ações individuais: Com conta em entidade bancária ou corretora autorizada, é possível adquirir diretamente valores de empresas selecionadas.

Fundos de investimento: Incluem diversas ações temáticas (por país, setor) geridas ativamente. Favorecem diversificação embora limitem a capacidade de seleção individual.

Derivados e CFDs: Permitem amplificar posições com menor capital inicial ou cobrir riscos perante a volatilidade. São interessantes em ambientes com políticas económicas agressivas, mas requerem disciplina e conhecimento sólido.

Reflexão Final: Investir em 2025 com Perspectiva

O 2025 será provavelmente lembrado como o ano em que o rally de lucros sem precedentes se interrompeu abruptamente, abrindo caminho à volatilidade e incerteza consideráveis. Os investidores devem considerar este contexto ao determinar em que empresa investir seus recursos.

Embora lucros passados não garantam futuros, a realidade atual é única, sem precedentes próximos, dificultando previsões de mercado. O que pode fazer um investidor então?

Construir carteiras diversificadas tanto setorial quanto geograficamente. Complementar com ativos refúgio como obrigações ou ouro para compensar perdas potenciais. Evitar decisões de pânico: após grandes quedas, frequentemente vêm correções, e vender em pânico amplifica perdas.

Por fim, manter-se atento à atualidade política, económica e conflitos vigentes. Estar informado é estar preparado para identificar em que empresa investir e quando tomar posições num mercado que muda constantemente.