No mercado de ações, muitos investidores frequentemente se sentem perdidos. No entanto, através de observações e resumos a longo prazo, descobri as seguintes quatro regras simples, mas eficazes, que podem nos ajudar a entender melhor as tendências do mercado:

1. Ritmo de altas e baixas e intenção dos principais operadores:
Quando vemos os preços das ações subirem rapidamente e depois caírem lentamente, isso costuma ser uma operação de "wash trading" por parte dos grandes investidores. Um verdadeiro topo geralmente é acompanhado por uma queda acentuada com um grande volume de transações. Por outro lado, se o preço das ações subir rapidamente e depois recuar lentamente, é muito provável que os grandes investidores estejam acumulando ações em segredo. Mas é preciso estar atento a um aumento repentino de volume seguido por uma queda acentuada, pois isso pode ser uma armadilha de indução ao erro.

2. Reação do mercado após o colapso:
Se o preço das ações sofrer uma queda acentuada e a recuperação for fraca, isso geralmente significa que os investidores institucionais estão a concluir a última venda. Os investidores devem estar atentos e não entrar facilmente no mercado.

3. A recuperação lenta após a queda acentuada:
Após uma queda acentuada, se o preço das ações começar a subir lentamente, isso não significa necessariamente que seja uma boa oportunidade de compra. Pelo contrário, pode ser a fase final de venda por parte dos grandes investidores. Não devemos ter a ilusão de que "já caiu tanto, deve haver uma recuperação agora."

4. A importância do volume de negociação:
Quando os preços das ações estão altos, um aumento contínuo no volume não significa necessariamente que o mercado está prestes a terminar; pode haver uma segunda onda de alta. No entanto, se ocorrer uma consolidação com redução de volume em níveis elevados, com a volatilidade diminuindo, isso geralmente é um sinal precursor de um colapso. Da mesma forma, na área de fundo, apenas um aumento contínuo no volume pode ser considerado como um sinal de que os grandes investidores realmente começaram a acumular. Um aumento significativo em um único dia pode ser uma armadilha para atrair compradores.

Estas regras, embora pareçam simples, realmente condensam a sabedoria do mercado. Elas nos lembram que, no mercado de ações, as aparências muitas vezes são enganosas. As verdadeiras oportunidades e riscos costumam estar ocultos em pequenas variações do mercado. Ao observar cuidadosamente a relação entre as flutuações de preços e os volumes de negociação, podemos melhor captar o pulso do mercado e tomar decisões de investimento mais informadas.

Lembre-se de que essas regras não são absolutas, mas nos oferecem uma estrutura para observar e entender o mercado. Na prática, também precisamos considerar outros fatores, como análise fundamental, ambiente macroeconômico, entre outros, para formar um julgamento abrangente. O mais importante é manter a cautela e a racionalidade, não se deixar enganar pelas flutuações de mercado a curto prazo.