100ドル以下で取引される3つの魅力的な株式—市場の専門家は2026年までに強い成長を予測

2026-02-19 16:08:20

今すぐ投資すべき最良の株式を探す際、多くの投資家は無数の選択肢に圧倒されることがあります。しかし、ファンダメンタルズ、アナリストのコンセンサス、現実的な評価に焦点を当てることで、選択肢を大幅に絞り込むことが可能です。現在の市場状況とウォール街の予測に基づき、投資額100ドルで最も魅力的な3つの銘柄は、サークル・インターネット・グループ（NYSE: CRCL）、ザ・トレードデスク（NASDAQ: TTD）、そしてネットフリックス（NASDAQ: NFLX）です。これらはそれぞれ異なるセクターの機会を代表していますが、いずれも2026年以降も大きな上昇余地を持つと見られています。

これら3つの投資先に対して、アナリストコミュニティは強い確信を示しています。サークル・インターネット・グループは27人のアナリストのコンセンサスに支えられ、中央値の目標株価は118ドルであり、現在の約86ドルから37％の上昇余地を示唆しています。ザ・トレードデスクは41人のアナリストから平均60ドルの目標株価を得ており、37ドルから62％の潜在的な上昇を見込んでいます。ネットフリックスは46人の専門家が中央値132ドルの目標を設定しており、約94ドルから40％の上昇余地があります。これらの予測は、各企業の成長軌道に対する専門的な市場観測者の本物の熱意を反映しています。

サークル・インターネット・グループ：ステーブルコインのチャンスを捉える

サークルは金融とテクノロジーの交差点で活動し、デジタル経済のインフラを構築しています。同社の主な収益源は、時価総額で2番目に大きいステーブルコインのUSDCの管理から得られます。サークルの優位性は、USDCが米国および欧州の両市場で規制遵守を徹底している点にあります。これは、ステーブルコインが世界の金融インフラを再構築する中で重要なアドバンテージです。

ステーブルコイン市場は変革の機会を提供しています。業界予測によると、ステーブルコイン関連の収益は2030年までに年平均54％の成長を遂げる見込みであり、大きな成長余地があります。特に、JPMorgan Chaseのアナリストは、USDCを金融機関の間で最も好まれるステーブルコインと位置付けており、これはサークルの規制基準への揺るぎない取り組みに起因しています。この企業の優先順位は、競合他社が模倣しにくい持続的な競争優位性を生み出しています。

現時点で、サークルは主に準備金資産の利息収入から収益を得ていますが、最近の取り組みは大きな進化を示しています。サークルペイメントネットワークの立ち上げは、従業員給与支払い、サプライヤーへの支払い、電子商取引などのトランザクションインフラへの戦略的なシフトを意味し、これにより従来の決済システムを根本的に変革する可能性があります。

評価面では、サークルは売上高の8.1倍で取引されており、2027年まで年率32％の収益成長を見込むフィンテック企業としては妥当な水準です。IPO後のボラティリティと投資家心理の変化による67％の下落は、企業の基本的な事業の悪化ではなく、投資の好機を示しています。

ザ・トレードデスク：独立型広告技術のリーダー

ザ・トレードデスクは、オープンインターネットの広告エコシステムにおいて最も著名な独立系の需要側プラットフォーム（DSP）を運営しています。DSPとして、代理店やメディアバイヤーがデジタルチャネル全体でキャンペーンを調整、測定、最適化できるようにし、プロフェッショナルな広告主にとって不可欠なインフラとなっています。

同社の競争力は、その運営の独立性に由来します。Google、Meta、Amazonなどは自社の広告ネットワークを運営していますが、トレードデスクはデジタル空間で中立性を保っています。この独立性は、コンテンツ所有と広告販売を同時に行うことによる利益相反を排除し、パブリッシャーが自社のデータを喜んで提供し、測定やターゲティングの優位性を享受できる環境を作り出しています。

この構造的優位性は、特に成長著しいセグメントで顕著です。小売業者が自社プラットフォーム上でスポンサー付き広告を購入するリテールメディア広告や、インターネット接続されたデバイスを通じてストリーミングされる動画のCTV（コネクテッドTV）広告は、今後の爆発的な成長が見込まれる分野です。トレードデスクの独立性は、メディアバイヤーが客観的な分析を信頼できるため、これらの用途に最適な選択肢となっています。

業界からの評価もこの立ち位置を裏付けています。Frost & Sullivanは最近、トレードデスクを世界トップのDSPとして評価し、「最先端のオムニチャネル機能、高度なAI技術、革新的なアイデンティティソリューション」を挙げています。同社は「業界のリファレンスポイントであり続けている」と述べています。

しかし、最近の市場の懸念は、アマゾンがCTV広告にますます注力していることにより、トレードデスクの株価がピークから71％下落したことにあります。この過剰反応は投資の好機をもたらします。ウォール街は、今後2年間でトレードデスクの調整後利益が年率15％の成長を見込んでいます。21倍のPERは、この成長軌道と競争優位性を考慮すれば妥当な水準といえます。

ネットフリックス：ストリーミング支配は堅持

ネットフリックスは、世界で最も人気のあるストリーミングサービスとしての地位を確立しています。加入者数と視聴時間の両面で圧倒的な優位性を持ち、その優位性は先行者利益と絶え間ない革新、そして積極的なオリジナルコンテンツ投資に支えられています。

コンテンツの優位性は明白です。Nielsenの視聴分析によると、現在最も視聴されたストリーミング番組のトップ10のうち、ネットフリックスは6つを占めており、前年と同じ結果です。この継続的な支配は、同社の独自のオリジナルシリーズや映画の膨大なライブラリによるものです。膨大な加入者基盤は、視聴者の行動データへのアクセスを可能にし、制作やコンテンツ推薦の意思決定に役立てることで、エンゲージメントの好循環を生み出しています。

財務構造も従来のメディア企業と比べて好ましいです。ウォルト・ディズニー、パラマウント、コムキャストなどは、従来型のテレビ資産を保有し、高コストのインフラを維持していますが、視聴者のオンライン移行に伴い収益は減少傾向です。一方、ネットフリックスはこれらの遺産的義務から解放され、資本の100％をストリーミング拡大とコンテンツの質向上に投入しています。この集中戦略は、業界の移行期に特に価値があります。

最近の株価下落は、ワーナー・ブラザース・ディスカバリーの買収交渉に対する市場の不安から来ていますが、これも過剰反応の一例です。ウォール街の予想では、今後3年間でネットフリックスの利益は年率24％の成長を見込んでいます。PER39倍は、この成長率と競争優位性を考慮すれば妥当な評価といえます。

オリジナルコンテンツの豊富さ、ブランド力、加入者規模は、2026年以降もリーダーシップを維持するための堅固な土台です。これらの持続的な優位性を考えれば、競合による置き換えは非常に難しいと見られます。