今後3日間が暗号通貨を形成します：72時間の激しいマクロ経済リスク

今後72時間は暗号通貨市場にとって重要なウィンドウです。高インパクトの経済イベントが5層にわたって同時に重なり合い、ボラティリティが「あるかどうか」ではなく「いつ起こるか」の問題となるシナリオを作り出しています。このリスクの連鎖を理解することは、市場参加者にとって不可欠です。

イベントの連鎖は今日のトランプ発言から始まり、FOMCへと続く

今日のトランプの演説は、この危険な連鎖の出発点を示します。彼が米国のエネルギー政策や経済について語ると、その言葉は瞬時に市場に響き渡ります。もし彼がエネルギーコストの削減を促進すれば、それはインフレ期待の低下を促し、市場の期待を驚くほど迅速に動かすトリガーとなります。

明日は大きな試練の日です：FOMCの決定です。誰も金利の動きを期待していませんが、実際に重要なのはパウエル議長の発言です。本当の問題は、彼がこれまで維持してきた積極的な姿勢を続けるかどうかです。このイベントには3つの主要なリスクが伴います：トランプからの早期利下げ圧力に抵抗したパウエル、インフレデータが明確に冷え込んでいないこと、新たな関税の脅威がFRBに堅持を強いる可能性です。もしパウエルが再び積極的な姿勢を示せば、クラシックなバー・パターン—偽のブレイクアウトとカオスな価格動き—に備えましょう。

巨大企業の決算とインフレデータがボラティリティを増幅

同じ日にTesla、Meta、Microsoftが決算を発表します。これらの銘柄は市場全体のセンチメントを左右します。予想を外せばリスク回避が優勢になり、予想を上回れば安心のラリーが起こる可能性があります。しかし、ボラティリティの増幅はタイミングによるものであり、すべてが同時に起こるのです。

木曜日にはPPI（生産者物価指数）が発表され、工場や供給者のインフレ熱が持続しているかどうかを示します。PPIが高いと、金利の引き下げや流動性の供給停止を示し、それは暗号通貨に直接的な圧力をかけることになります。同じ日にAppleも決算を発表し、弱い数字は市場全体を連鎖的に押し下げる可能性があります。

政府の閉鎖：リスクの最後のピース

金曜日は米国政府の閉鎖期限です。前回の閉鎖は流動性のストレスにより暗号通貨の大幅な売却を引き起こしました。今回はさらに厳しい状況です。新たな閉鎖は予想外の強い市場の動揺をもたらす可能性があります。

わずか72時間で：トランプの演説、FRBの決定とパウエル、巨大企業の決算、PPIデータ、Appleの決算、閉鎖期限。いくつかのイベントがネガティブに傾けば、赤いキャンドルが急速に戻る可能性があります。

今後3日間でポートフォリオを守る方法

近づく週は不用意な行動を避けるべきです。慎重にポジションを管理し、資本を守り、このシナリオが明確になるまでエクスポージャーを減らすことを検討してください。ボラティリティはほぼ確実に起こりますが、それに対するあなたの対応はそうである必要はありません。