市場参入のタイミング選択 - 暗号資産取引所プラットフォーム

第一歩は明らかにエントリーの段階です。

エントリーの良し悪しは、「信頼性」を向上させることにかかっています。

これを「市場タイミング選択能力の向上」と呼びます。

どんな投資家も「良い」エントリーシグナルを望んでいます。

それが価値投資家であれ、

価格投機家であれ。

価値投資家は「割安」シグナルを見つけたいと考え、

投機家はこれから上昇するシグナルを見つけたいと考えています。

投資取引システム全体の中で、

エントリー段階はごく一部に過ぎませんが、

やはり欠かせない段階であり、

適切なエントリー方法を見つけるために一部のエネルギーを割くべきです。

著者は適切なエントリー方法を見つけるために二つのアプローチを提案しています。

一つは勝率の高いエントリーシグナルを探すこと、

もう一つは高いRマルチプライヤーをもたらすエントリーシグナルを探すことです。

後者は取引の考え方を根本的に変えます。

まず最初に議論するのはランダムエントリー方法です。

方法は取引の方向をランダムに決定し、

買いと売りの確率を等しくすること、

つまりコイン投げの方法です。

表が出たら買い、

裏が出たら売り、

エントリー後のストップロスはATRの3倍の価格に設定します。

もしエントリー後に価格がエントリー方向に動き、トレンドを形成した場合、

それもATRの3倍のリトレースまたはリバウンドを使ってトレンドを追跡します。

エントリー時には総資金の1%をリスクとして計算し、ポジションサイズを決定します。

このシステムは約20種類の異なる先物商品で運用されています。

著者の研究によると、

このシステムの勝率は38%に過ぎませんが、

長期的に運用すればほぼ100%の利益を得ることが可能です。

シミュレーション結果は毎回異なり、

時には多くの利益を得ることもあれば、

少ない利益にとどまることもあります。

実際、

このエントリー方法はもはや単なる独立したエントリー手法ではなく、

システムの他の重要な要素と組み合わせて初めてその効果を発揮します。

この時、

著者が「思考方式の変革」と呼ぶ理由が理解できます！

次に、チャールズ・レバとデイビッド・ルーカスの「固定日数離市」手法を紹介します。

彼らはさまざまなタイプのエントリーシグナルを使用しましたが、

唯一の離市技術はエントリー後の5日、

10日、

15日、

20日離市です。

結果は、多くのエントリー指標はランダムエントリーよりも良くないことを示しています。

一般的に使われる移動平均線クロスなども含まれます。

次に、チャネルブレイクアウト手法です。

価格がN日間の最高値を超えたら買い、

N日間の最低値を下回ったら売り。

これにより、上昇トレンドも下落トレンドも見逃しません。

離市にはNより小さなチャネルを止盈位置として採用できます。

例えば、55日間のブレイクアウトでエントリーし、

13日間のブレイクアウトで離市。

勝率はランダムシステムほど高くありませんが、

利益曲線はより安定します。

次に、チャートのビジュアルパターンを用いたエントリー方法です。

空白、

ピーク、

リトレース、

大きな変動、

三角形、

旗形、

円形、

楔形、

島形などがあります。

これらの勝率には信頼できる証拠はありません。

もう一つの方法はボラティリティブレイクアウトです。

これはランダムエントリーシステムの離市に使われる3倍ATRと同じで、

価格の変動が3倍ATRを突破したらエントリーします。

また、ADXの方向性指標をエントリー手法として利用することも可能です。

さらに、移動平均線、

加重移動平均線、

指数移動平均線、

適応型移動平均線、

RSIオシレーターなどの方法もあります。