面白い市場心理の動きが展開されています。キャタピラー、そう重機の巨人が、最近そのニッチな部門の一つが急騰しました。その調節剤？巨大なデータセンターの建設に関連する注文の急増です。

投資家たちはすぐにハイプの波に巻き込まれました。株式の噂はAIインフラの物語で盛り上がりました。しかし、ここで面白いことがあります - 逆風に逆らっている一人の弱気のアナリストがいて、過剰な熱意を誤った楽観主義として指摘しています。

彼らの意見は？市場は、一つの部門の一時的なブーストを企業全体の変革ストーリーに拡張しています。AIゴールドラッシュの物語が基本的な分析を上回る典型的なケースです。データセンター建設のブームは確かに現実ですが、建設機械のサプライヤーをAIの代理プレイとして賭けるのは、仮説を薄くしすぎるかもしれません。

このセンチメントのギャップがどのように展開するかを見る価値があります。時には孤独な逆張りが的中することもあります。