【BTC & ETH】❤️9月20日デプスプルバック進行中❤️

📈 BTC市場の概要 ( 9月 20 ) 2025現在のBTC価格: $115,889
📊今日の変化：-1.06% (-1,248ドル)
📈 ETH市場の概要 ( 9月 20 ) 2025現在の現在のETH価格: $4,473 
📊今日の変化：-2.55% (-117ドル)米連邦準備制度の利下げの好影響が正式に消化され、暗号市場は予想通りのテクニカルなプルバック段階に入った。ビットコインは昨日の117,137ドルから115,889ドルに下落し、下落幅は1.06%で、重要な116,000ドルのサポートラインを下回った。イーサリアムはさらに弱く、4,590ドルから大幅に4,473ドルに下落し、下落幅は2.55%で、下向きのトレンドが明らかに圧力をかけている。市場は「期待を買い、事実を売る」という古典的なパフォーマンスを経験しており、投資家はリスク許容度を再評価し始めている。
🔍 今日の市場を動かす要因のデプス分析
1. 低金利の恩恵が完全に消化され、「事実を売る」という感情が市場を支配している
🎯政策効果のその後の影響：米連邦準備制度理事会が25ベースポイントの利下げを実施した後、市場の予測はより慎重な管理に向かう。パウエルは政策決定会議後、今後の利下げは経済データにより依存することになると述べ、タカ派的な色合いが強い。市場は2025年の残りの利下げ余地の予測を75ベースポイントから50ベースポイントに引き下げた。CME FedWatchツールは12月に再び25ベースポイントの利下げの確率が62%に低下したと示している。流動性の期待が再調整され、米連邦準備制度のドットプロットは2025年にわずか2回の利下げを予想しており、市場の予測を下回っている。インフレへの懸念が再浮上し、コアPCEの予想が2.3%に引き上げられ、ドル指数は97.8に反発し、安全資金の支持を再び得た。10年物米国債の利回りは4.15%に回復し、債券市場は慎重な感情を示している。
2. ETFの資金流入の乖離が強まり、機関投資家の利潤獲得圧力が顕在化している 
📈BTC ETF資金面が悪化：9月19日にビットコインETFで2.43億ドルの純流出が発生し、8月以来の1日最大の流出を記録。ブラックロックのIBIT流入は8,500万ドルに減少し、前日から大幅に減少。フィデリティのFBTCは1.87億ドルの純流出があり、機関投資家の利益確定が明らかに。グレースケールのGBTCは1.23億ドルの流出が続き、伝統的な機関の慎重な感情が高まっている。ETH ETFのパフォーマンスは依然として低迷：イーサリアムETFは2日連続で純流出があり、累計流出は1.12億ドル。機関投資家はETHの相対的価値を再評価し、配分の優先度が明らかに低下。ETH/BTC比率は0.0386に下落し、9月以来の新低を記録。イーサリアムLayer2エコシステムの発展は遅れており、機関の配分意欲に影響を与えている。
3. 技術面全体が弱まり、重要なサポートラインが厳しい試練に直面している
🚀BTCテクニカル分析アラート：116,000ドルの重要サポートラインを下回り、テクニカル面が弱気に転じRSI指標が59から42に下降し、売られすぎゾーンの端に入り、MACD指標のゴールデンクロス信号が弱まり、上昇モメンタムが明らかに衰退し、取引量が68億ドルに拡大し、売り圧力が高まっている。
次の重要なサポートレベル115,500-115,800ドルの範囲が試練に直面しています。ETHのテクニカル面はデプスに圧力をかけています：4,600ドルと4,500ドルの2つの重要なサポートレベルを連続して下回り、日足レベルで連続した陰線が発生し、弱気の感情が急速に高まっています。相対力指数RSIは38まで低下し、テクニカル面で深刻な売られ過ぎの状態となっています。ビットコインとの相関性が強まっていますが、パフォーマンスはさらに弱いです。
4. 市場の感情は慎重に向かい、恐怖と欲望の指数は中立的にやや悲観的に戻った
📊感情指標が悪化：暗号通貨の恐怖・欲望指数が昨日の53から48に戻り、中立的な悲観区間に戻った。投資家は短期的な見通しに自信がなく、様子見の雰囲気が強い。ソーシャルメディアの感情指標はFUD（恐怖、不確実性、疑念）の感情が高まっていることを示している。先物市場の資金調達率はマイナスに転じ、弱気の感情が強まっていることを反映している。資金面の特徴の変化：暗号通貨の総時価総額は3.98兆ドルに減少し、日次で2.1%減少した。ステーブルコインの供給量は安定しているが、新たな資金の流入意欲は強くない。オンチェーンの大口送金が増加し、大口の利益確定の兆候が明らかになっている。取引所のBTC準備はわずかに増加し、売却圧力が現れ始めている。
5. マクロ環境の複雑化により、米国株式市場の調整がリスク資産のパフォーマンスに影響を与えています。
🌟米国株式市場の連動効果：ナスダック指数は1.2%下落し、テクノロジー株は下押しされ、S&P 500指数は0.8%の下落。市場は経済の先行きに対する懸念が強まり、VIX恐怖指数は18.7に上昇。投資家のリスク回避感が高まり、高評価のテクノロジー株は評価の再調整圧力に直面。グローバルな資産配置への影響：ドル指数は反発し、新興市場資産のパフォーマンスを圧迫。金価格は歴史的高値から3.2%下落し、リスク回避需要が減少。原油価格が下落し、リスク資産全体のパフォーマンスに影響。世界の中央銀行政策の分化が進み、資本流動の不確実性が高まる。
6. 山寨コイン市場が大幅に調整され、資金が主流通貨に急速に戻っている。
💰セクターのパフォーマンスが深刻に分化：主流のコインは下落しているが、相対的に耐えられるLayer1トークンは一般的に5-10%下落しており、調整幅が大きいDeFiセクターはETHの大幅下落に伴い、TVLには資金流出が見られる。AI、GameFiコンセプトコインは一般的に10%以上の下落幅を示し、投機資金の撤退が明らかである。
⚙️ テクニカル面分析更新
🔻 BTCのサポートとレジスタンスレベル分析：
サポートライン：
第一支撑位：115,500ドル (重要なテクニカルサポート、現在テスト中)
第2サポートレベル：115,000ドル (重要な心理的ポイント)
3番目のサポートレベル:前の統合エリアの下端( ) 114,500ドル
重要なサポートレベル：114,000ドル (強力なサポートライン)
レジスタンスライン:
第一抵抗レベル：116,500ドル (失ったサポートがレジスタンスに転換)
第二抵抗レベル：117,000ドル (重要なテクニカル抵抗)
第三抵抗レベル：117,500ドル (前の高値の抵抗)
重要な抵抗レベル：118,000ドル (重要な心理的な節目)
🔺 ETHのサポートとレジスタンスレベルの分析：
サポートライン：
最初のサポートレベル:$4,450 (現在、この地域の)のために戦っています
第二サポートレベル：4,350ドル (重要なテクニカルサポート)
第三サポートライン：4,250ドル (前の安値サポート)
重要なサポートレベル：4,150ドル (強力なサポートエリア)
レジスタンスレベル：
第一抵抗レベル：4,550ドル (最近の抵抗レベル)
第二のレジスタンスレベル：4,650ドル (サポートの喪失はレジスタンスに転じる)
第三抵抗レベル：4,750ドル (テクニカルリバウンド目標)
強力な抵抗：4,850ドル (重要なテクニカル抵抗)
🧭 トレンド予測と確率分析BTCトレンド予測:シナリオを深く調整(確率50%)
 📉 114,000ドルから115,000ドルのトリガーファクターのサポート失敗、ETFの継続的な流出、マクロ環境の悪化範囲ショック統合シナリオ( 35%の確率のターゲットを調整します) 
⚖️レンジ115,000 -116,500ドルの動きは、重要なサポートが安定し、底値買い資金が流入し、テクニカル面の修復によるテクニカル反発シナリオを引き起こす要因です。(の確率15%)
📈反発目標116,500 - 117,500ドルトリガー要因オーバーソールド反発、弱気出尽くし、市場心理修復
ETHトレンド予測:(確率55%)継続的な下降圧力シナリオ 
📉 目標を4,200ドルから4,400ドルに調整すると、トリガーファクターが相対的に弱く、テクニカルサポートの継続、ETFの流出が激化し、底打ちして安定する(確率が) 
⚖️安定ゾーン4,350 - 4,500ドル発動要因テクニカルオーバーソールド、BTCの安定に続く、資金の回流弱い反発シナリオ (確率15%)
📈 ラリーの目標は4,500ドルから4,650ドルで、短期的な売られ過ぎの修理、BTC主導の効果を引き起こします
💡 推奨されるアクション
🎯 BTC運用戦略(推奨インデックス:⭐⭐)
慎重に115,000ドルのサポートの動向を待つ。しばらくは様子見🎯 ETHの操作戦略 (推奨指数: ⭐)
4,350ドルは重要な防線であり、高い破綻リスクがありますので、避けることをお勧めします。
📅 今後の市場展望では、最近の重要な注目点は115,000ドルが安定するかどうか、ETFの資金流入が改善するかどうかです。中期的なトレンドは技術的調整後に反発の余地がありますが、新しい触媒が必要です。取引の重点はポジションを厳格に管理し、売られ過ぎた後の技術的反発の機会を待つことです。リスク警告として、調整が予想以上に深くなる可能性があり、サポートを連続して下回るリスクに備える必要があります。長期的な見解は基本的に変わりませんが、現在の調整は正常な技術的な調整です。
🎊 特別注目：理性的に技術調整に対処し、価値投資の理念を貫こう！今日のデプスプルバックは完全に技術分析の予想に合致している！FRBの利下げの好影響が消化されると、市場は通常の"ファクトを売る"段階に入っており、BTCは116,000ドルの壁を下回り、ETHは4,470ドルまで圧力がかかるのは予想された技術的調整である。短期的には圧力が大きいが、理性的に見る必要がある：
一は金利引き下げサイクルの基本的な論理は変わっていない；
二つ目は、ETFの長期的な配置トレンドが依然として存在することです；
三つ目は、技術調整が前期の上昇幅を消化するのに有利であるということです。現在のプルバックは、市場の自己修復プロセスに似ています。
⭐投資アドバイス：理性を保ち、リスクを厳格に管理してください。短期的には様子を見ることを主にし、重要な技術的サポートの動向を待ちます。115,000ドルのBTC、4,350ドルのETHは重要な防御ラインになります。一旦安定すれば、今後の技術的な反発に良い基盤を提供します。忘れないでください、変動の中で冷静さを保ち、調整の中で機会を見つけることが成熟した投資家の行動です！