Belakangan ini saya menyadari banyak orang terjebak dalam jebakan di pasar primer, saya sendiri juga mengalami langsung baru paham betapa dalamnya air di sini. Awalnya saya pikir kontrak sudah cukup gila, tapi ternyata skema penipuan di pasar primer jauh lebih rumit daripada kontrak, PVP dan penipuan bertebaran di mana-mana, benar-benar harus waspada.

Saya menggunakan alat on-chain untuk mengungkap beberapa kasus, ingin berbagi beberapa metode penipuan yang umum agar ke depannya saat bermain di pasar primer bisa menghindari beberapa jebakan. Ambil contoh proyek yang sedang populer, TERMINUS, misalnya. Pada 15 Agustus 2024, sebuah dompet dengan alamat 0x99f5ae78dd2d54fdf5bb3098e147b15264469c02 membeli lebih dari 60 juta token TERMINUS dengan harga sangat rendah, padahal total pasokan token ini hanya 100 juta, langsung menguasai lebih dari 60%.

Yang menarik di sini adalah mereka menggunakan bot untuk membagi-bagi token ini ke ribuan alamat, tampaknya seperti distribusi kepemilikan yang tersebar, padahal sebenarnya semua dikendalikan oleh satu permainan. Kemudian mereka memakai software bot untuk terus menaikkan harga, menyembunyikan aksi ini selama sekitar satu bulan, tiba-tiba token melonjak ratusan kali lipat, mulai muncul di mata publik, berbagai KOL mengikuti mengumumkan, dan kapitalisasi pasar sempat mencapai 50 juta.

Setelah mencapai puncaknya, dalam waktu kurang dari satu minggu, kapitalisasi pasar langsung jatuh ke 7,6 juta, para pelaku awal yang masuk sudah menguangkan ratusan ribu dolar. Investor ritel terjebak di puncak, ini adalah skenario penipuan pasar primer yang tipikal, permainan untuk memangsa investor ritel.

Melihat banyak orang kehilangan semua modalnya, saya baru benar-benar memahami betapa brutalnya pasar primer ini. Metode penipuan ini sebenarnya bisa dideteksi melalui alat pelacakan on-chain, kuncinya adalah tahu apa yang harus diperhatikan. Jadi, saat nanti berinteraksi dengan proyek pasar primer, pastikan mata tetap waspada, terutama token yang tiba-tiba melonjak, di baliknya sering ada orang yang sedang memangsa.