Masalah imbal hasil yang dihadapi pelanggan bank swasta diselesaikan dengan pinjaman jaminan DeFi

Super kaya yang membangun kekayaan besar melalui aset kripto sedang menghadapi batasan sistem perbankan tradisional. Solusi yang mereka cari adalah memastikan arus kas yang fleksibel tanpa harus menjual aset yang dimiliki, dan mencapai tingkat pengembalian setara bank swasta. Layanan pendukung perusahaan DeFi seperti Cometh yang didirikan oleh Jérôme de Tichey membawa pendekatan baru terhadap tantangan ini.

Metode untuk mendapatkan pinjaman cepat dan fleksibel dengan menjaminkan aset digital seperti Bitcoin, Ethereum, dan stablecoin sedang mengubah secara fundamental strategi pengelolaan kekayaan para orang kaya. Era di mana aset kripto yang tidak bisa diakomodasi oleh bank swasta konvensional kini mulai digunakan sebagai alat keuangan baru telah tiba.

Alasan Produk Imbal Hasil DeFi Mengubah Pasar Bank Swasta

Bayangkan seorang investor yang memiliki kediaman utama di Swiss dan rumah pantai di Miami, dengan total aset lebih dari juta dolar. Mereka membutuhkan kebutuhan likuiditas yang dinamis seperti hak penggunaan resor ski di St. Moritz, biaya perjalanan ke Festival Film Cannes, dan dana peningkatan kapal pesiar.

Di bank swasta tradisional, biasanya mereka mendapatkan pinjaman dengan menjaminkan properti ini melalui pinjaman Lombard. Namun, proses ini bisa memakan waktu hingga 7 hari dan memerlukan pemeriksaan kredit serta audit pajak yang rumit.

Di sisi lain, pinjaman berbasis jaminan DeFi sangat inovatif. Pinjaman yang dijaminkan dengan Bitcoin dapat dilakukan dalam waktu hanya 30 detik. Tidak memerlukan izin dan dijalankan secara otomatis melalui kode, bahkan terkadang tanpa verifikasi identitas peminjam. Ini merupakan peluang besar bagi klien bank swasta yang menginginkan imbal hasil lebih tinggi, karena dapat mengurangi biaya prosedur konvensional secara signifikan.

Namun, risiko dari fluktuasi harga aset digital tetap ada. Jika nilai aset jaminan melonjak secara tiba-tiba, imbal hasil akan meningkat, tetapi jika harga jatuh secara drastis, smart contract dapat secara otomatis melikuidasi jaminan tersebut, menimbulkan risiko.

Strategi Pemanfaatan Aset oleh Super Kaya – Sumber Imbal Hasil dari Aset Kripto

Menurut survei tahun 2025, jumlah miliarder aset kripto di dunia mencapai 241.700 orang, meningkat 40% dibandingkan tahun sebelumnya. Banyak dari mereka memiliki jaringan terbatas dengan bank konvensional. Jika sebagian besar kekayaan mereka berupa aset kripto, bank swasta biasanya tidak mengakui aset tersebut sebagai jaminan pinjaman.

Di sinilah peran penting dari strategi DeFi yang canggih yang ditujukan untuk family office. Perusahaan seperti Cometh mendukung pengoperasian alat DeFi yang kompleks, sehingga orang kaya yang tidak terbiasa dengan kripto pun dapat mengakses peluang imbal hasil.

Misalnya, menarik token Ethereum dan menaruhnya di platform lending seperti Aave untuk meminjam stablecoin, bahkan proses sederhana ini bisa terasa rumit bagi pemula aset kripto. Cometh menyusun produk imbal hasil DeFi yang mudah dipahami dan menawarkan layanan setara bank swasta.

Perpaduan Keuangan Tradisional dan DeFi – Produk Baru Berbasis ISIN

Lebih inovatif lagi, Cometh sedang mempertimbangkan strategi tokenisasi berbasis ISIN (Nomor Identifikasi Sekuritas Internasional). Hal ini memungkinkan akses langsung ke strategi DeFi melalui akun saham Tesla yang dimiliki, untuk mengakses utang.

Bank swasta konvensional hanya mendukung sekuritas seperti saham dan obligasi. Ke depan, mekanisme penghasilan imbal hasil dari DeFi ini dapat diterapkan juga pada aset tersebut. Jérôme de Tichey menyebut ini sebagai “DeFi yang diintegrasikan ke dalam keuangan tradisional.”

Secara spesifik, ada rencana produk obligasi swasta khusus untuk investor yang memiliki akun sekuritas (title account). Dengan memegang kode berbasis ISIN di dana khusus, mereka dapat mengakses produk imbal hasil yang disesuaikan setara bank swasta. Era baru ini sedang muncul.

Pada semester kedua tahun 2025, Cometh akan memperoleh salah satu dari sedikit lisensi MiCA (Regulasi Pasar Aset Kripto) di Prancis, memperkuat posisi strategisnya. Dengan pengaturan regulasi yang semakin matang, kerja sama dengan lembaga keuangan konvensional akan menjadi lebih lancar.

Strategi bank swasta untuk super kaya sedang mengalami transformasi mendasar berkat munculnya aset kripto sebagai kelas aset baru. Dengan menyeimbangkan antara pencarian imbal hasil dan perlindungan kekayaan, era pemanfaatan infrastruktur keuangan baru seperti DeFi secara pasti akan datang.