Bagaimana Skema Ponzi Menang Berulang Kali? Fakta jebakan keuangan yang harus dipahami oleh investor Taiwan

Apa yang paling ditakuti investor? Bukan fluktuasi pasar, melainkan saat mereka menyadari bahwa semua itu adalah kebohongan yang dirancang dengan matang ketika mereka kehilangan seluruh modalnya. Penipuan Ponzi terus berlangsung di seluruh dunia termasuk Taiwan karena ia dengan sempurna memanfaatkan hasrat manusia terhadap keuntungan besar.

Wajah asli penipuan Ponzi: Mengapa ia tidak pernah gagal

Penipuan Ponzi bukanlah inovasi keuangan yang rumit, melainkan pola perampokan yang paling terbuka. Nama ini berasal dari seorang Italia bernama Charles Ponzi, yang pada awal abad ke-20 merancang sebuah rencana yang tampaknya sempurna, namun dalam waktu satu tahun saja menipu puluhan juta dolar.

Metode Ponzi sebenarnya sangat sederhana: membuat cerita investasi dengan pengembalian tinggi, menggunakan dana dari investor baru untuk membayar “keuntungan” kepada investor awal, dan mengulangnya terus-menerus sampai dana baru habis, maka seluruh penipuan akan runtuh. Kuncinya adalah, sejak awal, rencana ini tidak melibatkan aktivitas investasi nyata—semua “keuntungan” berasal dari modal masuk dari peserta berikutnya.

Pada tahun 1903, Ponzi menyusup ke Amerika Serikat, bekerja sebagai tukang cat, pekerja kasar, bahkan pernah dipenjara di Kanada karena pemalsuan, dan ditangkap di Atlanta karena perdagangan manusia. Tetapi setelah mengalami beberapa kegagalan, ia menyadari bahwa cara tercepat menjadi kaya adalah melalui penipuan keuangan. Pada tahun 1919, setelah Perang Dunia I berakhir dan ekonomi dunia kacau, Ponzi mengklaim bahwa membeli surat pos Eropa dan menjualnya kembali ke AS akan menguntungkan, lalu meluncurkan rencana investasi dengan janji pengembalian 50% dalam 45 hari.

Dalam waktu satu tahun, hampir 40.000 warga Boston bergabung dalam rencana ini, sebagian besar adalah pekerja bergaji rendah yang tidak memahami keuangan, dengan rata-rata investasi beberapa ratus dolar. Meskipun Financial Times telah menulis bahwa ini adalah penipuan, Ponzi membantah di surat kabar dan terus menarik “investor” baru dengan umpan besar. Pada Agustus 1920, ketika tidak lagi cukup dana baru yang masuk, kerajaan Ponzi runtuh seketika, dan ia dihukum 5 tahun penjara.

Pengulangan sejarah: Kasus klasik penipuan Ponzi modern

Sejak zaman Ponzi, bentuk penipuan ini telah berubah, tetapi esensinya tidak pernah berbeda.

Kasus Madoff: Kebohongan 20 tahun di Wall Street

Jika penipuan Ponzi adalah percobaan awal, maka penipuan Madoff adalah puncaknya. Bernard Madoff adalah seorang broker investasi terkenal di AS, pernah menjabat sebagai ketua NASDAQ, namanya sendiri sudah mewakili kepercayaan dan profesionalisme. Inilah kunci keberhasilannya menipu investor selama 20 tahun.

Madoff dengan cermat menembus klub Yahudi elit, memanfaatkan teman, keluarga, dan mitra bisnis untuk mengembangkan “downline”, dan secara akumulatif menarik investasi sebesar 17,5 miliar dolar. Ia menjanjikan pengembalian stabil 10% per tahun dan membanggakan diri bahwa “baik dalam pasar naik maupun turun, bisa meraih keuntungan dengan mudah”—ini sendiri adalah ciri khas penipuan.

Yang tidak diketahui klien adalah, seluruh pengembalian investasi yang mengesankan berasal dari modal orang lain. Sampai krisis keuangan global 2008, pasar yang lesu menyebabkan investor mulai menarik dana, dan penarikan sekitar 7 miliar dolar secara mendadak mengungkap kebohongan besar ini. Pada 2009, Madoff dihukum 150 tahun penjara, dengan nilai kasus mencapai 64,8 miliar dolar, menjadi kasus penipuan terbesar dalam sejarah AS.

PlusToken: Penipuan berbasis blockchain yang baru dengan nama besar

Jika Madoff memanfaatkan kepercayaan investor terhadap keuangan tradisional, maka PlusToken memanfaatkan ketidaktahuan mereka terhadap teknologi baru. Proyek yang mengaku sebagai aplikasi dompet blockchain ini dipromosikan secara luas di China, Asia Tenggara, termasuk Taiwan, dengan janji keuntungan investasi 6%-18% per bulan.

Menurut laporan tim analis blockchain Chainalysis, penipuan ini menipu sekitar 2 miliar dolar dalam bentuk cryptocurrency, dan 185 juta dolar telah dijual. Pada Juni 2019, ketika PlusToken gagal membayar dan layanan customer service dihentikan, para korban menyadari bahwa mereka telah kehilangan seluruh modalnya.

Kasus ini sangat perlu diwaspadai oleh investor Taiwan, karena banyak warga Taiwan yang kurang pengetahuan tentang konsep baru seperti “blockchain” dan “cryptocurrency”, sehingga menjadi korban utama penipuan ini.

Cara mengenali penipuan Ponzi bagi investor Taiwan

Penipuan Ponzi sering terjadi di Taiwan karena sebagian besar investor kurang memiliki kesadaran risiko dan pengetahuan keuangan dasar. Berikut adalah poin utama untuk mengenali penipuan Ponzi:

Waspadai janji “risiko rendah, keuntungan tinggi”

Ini adalah ciri khas paling umum dari penipuan Ponzi. Jika sebuah investasi menjanjikan keuntungan harian 1%, atau 30% per bulan, atau “investasi pasti untung tanpa kerugian”, hampir pasti itu adalah penipuan. Setiap investasi dipengaruhi oleh siklus ekonomi, tidak ada yang 100% stabil dan menguntungkan. Madoff bisa menipu selama 20 tahun karena mengaku menawarkan “pengembalian stabil”, dan banyak investor berpengalaman pun tertipu, apalagi masyarakat umum.

Produk investasi yang rumit dan membingungkan harus dicurigai

Penipu suka membuat proyeknya tampak rumit, misterius, dan sulit dipahami. Mereka akan menggunakan berbagai istilah profesional, blockchain, AI, trading kuantitatif, dan konsep lain untuk membingungkan investor, tetapi sebenarnya tidak ada dukungan bisnis nyata di dalamnya. Jika pihak proyek menghindar, menunda, atau menjawab pertanyaan detail secara ambigu, itu sudah tanda merah yang jelas.

Periksa legalitas dan transparansi proyek

Cek melalui sistem bisnis apakah perusahaan terdaftar secara resmi, dan apakah dana investasi diawasi oleh otoritas terkait. Penipuan Ponzi biasanya melibatkan proyek yang tidak terdaftar atau tidak memiliki izin resmi. Jika tidak dapat menemukan informasi perusahaan, atau modal perusahaan tidak sesuai dengan skala operasinya, harus waspada.

Kesulitan mencairkan dana adalah sinyal akhir dari penipuan Ponzi

Saat Anda ingin menarik dana, penipu akan menimbulkan berbagai hambatan—meningkatkan biaya administrasi, mengubah aturan penarikan, menunda pembayaran. Ini adalah tanda bahwa penipuan Ponzi akan runtuh, karena mereka tidak lagi memiliki cukup dana baru untuk memenuhi permintaan penarikan.

Kenali pola “piramida” yang merekrut orang

Penipuan Ponzi suka menggunakan bonus rekomendasi untuk menarik investor merekrut orang lain. Jika sumber utama keuntungan bukan dari investasi nyata, melainkan dari merekrut anggota baru dan mendapatkan komisi, maka ini adalah bentuk MLM yang dimodifikasi. Investor Taiwan harus berhati-hati terhadap rekomendasi dari “orang yang antusias” di sekitar mereka, karena ini sering menjadi cara penyebaran penipuan.

Kharisma pendiri proyek harus dicurigai

Pengendali penipuan Ponzi sering memposisikan diri sebagai jenius atau pahlawan. Contohnya, pendiri 3M Financial Mutual Aid, Sergei Mavrodi, memposisikan dirinya sebagai “penyelamat”. Jika promosi tentang pendiri proyek terlalu dilebih-lebihkan, harus langsung diragukan.

Minta pendapat profesional

Sebelum memutuskan, serahkan proyek investasi kepada konsultan keuangan atau penasihat investasi profesional untuk ditinjau. Sebagian besar penipuan Ponzi tidak mampu bertahan di bawah pengawasan profesional.

Atasi keserakahan, lindungi diri sendiri

Penipuan Ponzi tetap ada karena sifat manusia yang menginginkan kekayaan instan. Para penipu sangat paham hal ini, mereka tidak menekankan risiko investasi, melainkan menggunakan angka keuntungan tinggi untuk memancing keserakahan.

Hukum investasi yang tak terbantahkan adalah: risiko dan imbal hasil berbanding lurus. Tidak ada pengecualian, dan tidak akan pernah ada. Ketika Anda melihat peluang investasi yang bertentangan dengan prinsip ini, reaksi pertama haruslah menghindar, bukan berharap keberuntungan.

Kekayaan sejati membutuhkan waktu, kesabaran, dan rasionalitas. Investasi yang menjanjikan keuntungan cepat biasanya adalah jalan pintas menuju kebangkrutan. Bagi investor Taiwan, dalam era penipuan Ponzi yang terus bermunculan, perlindungan terbaik adalah tetap sadar, mengendalikan nafsu serakah, dan mengingat prinsip sederhana: “Tidak ada uang gratisan dari langit.”