Swap vs Swop: Mengapa Biaya Menginap Menggerogoti Keuntungan Trader?

Swap dengan Swop berbeda: Pemahaman yang benar

Sebelum mendalami tentang Swap, perlu dijelaskan istilah-istilah yang sering membingungkan para trader

Swap (สแว็ป) adalah biaya untuk memegang posisi semalam, yang dihitung dari selisih suku bunga

Swop (สวอป) bukan istilah keuangan yang digunakan di pasar Forex/CFD, melainkan salah penulisan atau kebingungan dengan istilah lain. Ada juga yang menggunakan “Swop” dalam beberapa bahasa sebagai ejaan untuk “Swap”, tetapi secara umum dalam dunia trading digunakan “Swap” sebagai standar

Trader jangka panjang harus memahami perbedaan ini dengan jelas, karena Swap adalah biaya yang secara perlahan menggerogoti keuntungan Anda setiap hari

Mengapa ada Swap: Mekanisme pinjaman uang trader

Ketika Anda membuka order Forex seperti EUR/USD, Anda sedang “meminjam” satu mata uang untuk “membeli” mata uang lain

Contoh:

• Buy EUR/USD: meminjam USD (membayar bunga) lalu membeli EUR (mendapat bunga)
• Sell EUR/USD: meminjam EUR (membayar bunga) lalu memegang USD (mendapat bunga)

Bank sentral masing-masing negara menentukan suku bunga kebijakan mereka sendiri, misalnya:

• Dolar AS (USD): ditetapkan oleh FED
• Euro (EUR): ditetapkan oleh ECB
• Yen Jepang (JPY): ditetapkan oleh Bank of Japan

Nilai Swap adalah selisih bersih dari suku bunga kedua arah ditambah biaya administrasi broker

Contoh perhitungan Swap

Misalnya EUR = 4.0% per tahun, USD = 5.0% per tahun

• Buy EUR/USD: mendapatkan EUR (4.0%) - membayar USD (5.0%) = -1.0% per tahun → Swap negatif
• Sell EUR/USD: mendapatkan USD (5.0%) - membayar EUR (4.0%) = +1.0% per tahun → Swap positif

Namun broker akan menambahkan biaya administrasi, sehingga meskipun Swap “seharusnya” positif, broker bisa menguranginya sehingga menjadi negatif

Jenis Swap yang harus diketahui trader

Swap positif dan Swap negatif

Swap negatif (sebagian besar) = Anda harus membayar setiap hari Swap positif (atau) = Anda menerima uang setiap hari

Swap Long dan Swap Short

• Swap Long: nilai Swap untuk order Buy
• Swap Short: nilai Swap untuk order Sell

Keduanya tidak sama karena broker memiliki spread mereka sendiri

( 3-Hari Swap: kelemahan trader

Ini adalah hal yang paling sering dilupakan trader pemula

Pasar Forex tutup Sabtu-Minggu, tetapi bunga di dunia keuangan berjalan setiap hari, bahkan saat libur

Broker biasanya menghitung Swap Sabtu-Minggu dalam hari kerja, biasanya adalah minggu malam Rabu )untuk posisi yang dipegang dari hari Rabu melewati Kamis### karena siklus penyelesaian harga T+2 pasar Forex

Hasilnya: Anda dihitung Swap 3 kali lipat pada malam itu, sehingga biaya melonjak secara tiba-tiba

Cara melihat nilai Swap sebelum trading

( Di MT4/MT5

1. Market Watch → klik kanan pada aset
2. Pilih Specification
3. Cari “Swap Long” dan “Swap Short”
4. Angka akan berada dalam satuan Points )harus dihitung lagi###

( Di platform modern Broker modern menampilkan Swap sebagai % per malam, yang lebih mudah )misalnya -0.008% per malam###

Menghitung biaya Swap secara akurat

( Cara 1: dari satuan Points

Swap = )Swap Rate dalam Points### × (Nilai 1 Point)

Contoh Buy 1 Lot EUR/USD:

• Swap Long = -8.5 Points
• 1 Pip (10 Points) = (USD) → 1 Point = $10 - Swap per malam = -8.5 × $1 = -$8.50 USD
• Jika untuk 3-Hari Swap = -$8.50 × 3 = -$25.50 USD

$1 Cara 2: dari persen ###%(

Swap = )Nilai total posisi( × )Persentase Swap %(

Nilai total posisi = Lot × Contract Size × Harga pasar

Contoh Buy 1 Lot EUR/USD di harga 1.0900:

• Nilai = 1 × 100.000 × 1.0900 = 109.000 USD
• Swap Long = -0.008% per malam
• Swap per malam = 109.000 × )-0.008/100( = -$8.72 USD
• Jika 3-Hari Swap = -$8.72 × 3 = -$26.16 USD

Poin penting: Swap dihitung dari nilai penuh posisi, bukan dari Margin yang Anda pasang

Jika leverage 1:100, Anda hanya memasang Margin sebesar 1.090 USD, tetapi membayar Swap 8.72 USD per malam, yaitu 0.8% dari Margin per hari — sangat tinggi!

Risiko: Swap menggerogoti keuntungan

) Masalah utama

1. Dimakan keuntungan: keuntungan dari harga 30 USD hilang karena Swap -26 USD
2. Pasar datar = kerugian perlahan: jika pasar sideways dan Swap negatif, Anda kehilangan uang setiap hari
3. Risiko leverage tinggi: Margin rendah tetapi Swap tinggi → risiko Margin Call

Peluang: Carry Trade dan akun Swap-Free

Carry Trade ###mengambil selisih suku bunga(

Meminjam dari mata uang “rendah” )seperti JPY( untuk membeli mata uang “tinggi” )seperti AUD(:

• Contoh: Buy AUD/JPY untuk mendapatkan Swap positif setiap hari
• Risiko: nilai tukar AUD/JPY jatuh tajam → kerugian melebihi Swap yang terkumpul

) Akun Swap-Free ###Akun Islami(

Banyak broker menyediakan akun tanpa Swap, cocok untuk:

• Trader Muslim
• Swing/Position Trader yang memegang posisi selama minggu-bulan

Kelemahan: Spread bisa lebih lebar atau ada biaya administrasi tetap

Kesimpulan: Rencanakan trading dengan baik

Swap bukan sekadar biaya — ini adalah biaya tersembunyi yang langsung mempengaruhi ROI Anda

Untuk:

• Trader Scalper/Day Trader: tidak perlu khawatir )ditutup dalam beberapa jam(
• Swing Trader: harus menghitung dan mungkin memilih sisi positif Swap
• Position Trader: pertimbangkan menggunakan akun Swap-Free atau Carry Trade

Memilih broker yang transparan dalam data Swap akan membantu Anda merencanakan trading dengan tepat, tanpa biaya tersembunyi yang membuat angka tidak sesuai harapan

Catatan: Investasi memiliki risiko, mungkin tidak cocok untuk semua orang. Pelajari informasi secara menyeluruh sebelum memutuskan