Melampaui Rata-Rata: Panduan Praktis Anda untuk Menemukan Saham Dividen dengan Hasil Tinggi

Ketika hasil saham secara signifikan melebihi baseline pasar, Anda sedang melihat apa yang disebut komunitas investasi sebagai peluang dividen hasil tinggi. Berbeda dengan saham dividen rata-rata, pembayar ini mendistribusikan pengembalian jauh di atas norma—tapi inilah tantangannya: mendefinisikan “di atas normal” sangat bervariasi tergantung siapa yang Anda tanyai.

Menetapkan Baseline Anda: Apa yang Dihitung sebagai Hasil Tinggi?

S&P 500 menyediakan titik acuan yang berguna. Dari semua 500 konstituen, hasil rata-rata berkisar sekitar 1,3%. Ketika Anda menyaring hanya saham yang membayar dividen dalam indeks tersebut, angka ini naik menjadi sekitar 2,3%. Menggunakan ini sebagai tolok ukur, apa pun yang mendekati atau melebihi 3% masuk ke wilayah hasil tinggi untuk keperluan praktis.

Untuk memahami mengapa, Anda perlu memahami matematika sederhana di balik hasil dividen. Tidak rumit: ambil pembayaran dividen tahunan dan bagi dengan harga saham. Bagian yang rumit? Kebanyakan perusahaan membayar kuartalan, jadi Anda harus mengannualisasi distribusi mereka terlebih dahulu. Jika sebuah saham membayar $0,25 per kuartal, itu $1 annualized. Pada $20 per saham, hasil Anda menjadi 5%.

Di Mana Peluang Bersembunyi: Juara yang Terbukti Waktu

Dividend Kings mewakili salah satu tempat berburu paling andal. Ini adalah raksasa S&P 500 yang telah meningkatkan dividen mereka setiap tahun selama minimal 50 tahun berturut-turut. Meskipun tidak ada jaminan selamanya, bisnis-bisnis ini secara konsisten menghasilkan kas berlebih dan beroperasi dengan keunggulan operasional.

Dalam kelompok elit ini, sekitar 20 perusahaan saat ini menghasilkan hasil 3% atau lebih. Nama-nama ini akan terdengar akrab: Coca-Cola (hasil 2,9%) dan PepsiCo (4,3%) tetap menjadi staples rumah tangga. Target memberikan pembayaran 4,6%, sementara produsen tembakau Altria Group mengandalkan arus kas yang stabil dengan hasil besar 6,9%. Bagi yang mencari 12 saham untuk pola pendapatan dividen mingguan, kategori ini menawarkan jadwal pembayaran yang dapat diprediksi bersama pengembalian yang solid.

Permainan REIT: Leverage Built-In untuk Pendapatan

Real Estate Investment Trusts beroperasi di bawah aturan berbeda yang menjadikan mereka mesin dividen yang produktif. Secara hukum, REITs harus mendistribusikan setidaknya 90% dari pendapatan kena pajak kepada pemegang saham—persyaratan ini secara alami menghasilkan hasil yang besar. Realty Income, pemain yang berfokus pada ritel, menghasilkan 5,6% dan membayar bulanan bukan kuartalan, menawarkan aliran pendapatan yang lebih sering. Untuk yang berani, Innovative Industrial Properties menargetkan properti industri cannabis dan menawarkan hasil mencengangkan 13,3%, meskipun outlier seperti ini memerlukan pengawasan ekstra.

Pemeriksaan Realitas Penting: Ketika Hasil Menunjukkan Masalah

Hasil tinggi tidak selalu berita baik. Lonjakan mendadak dalam hasil—terutama saat melompat ke wilayah dua digit—sering menandakan bahwa harga saham anjlok, yang mungkin menunjukkan penurunan bisnis yang mendasarinya daripada peluang. Sebelum menginvestasikan modal ke dalam strategi 12 saham untuk dividen mingguan, selidiki apakah pembayaran tinggi berasal dari operasi yang berkelanjutan atau dari perusahaan yang sedang bermasalah.

Perbedaan ini sangat penting. Bisnis yang stabil dan menguntungkan yang secara konsisten memberikan dividen tinggi mewakili penciptaan kekayaan yang nyata. Perusahaan yang sedang bermasalah yang menyembunyikan masalah dengan pembayaran yang tidak berkelanjutan menyiapkan investor untuk kerugian akhirnya.

Membangun Portofolio Pendapatan Anda

Jalan ke depan melibatkan menggabungkan strategi ini: identifikasi kandidat melalui Dividend Kings, jelajahi peluang spesifik sektor seperti REITs, validasi kesehatan keuangan di balik hasil yang mengesankan, dan bangun aliran pendapatan yang terdiversifikasi yang mampu bertahan dari siklus pasar. Saham yang layak masuk ke portofolio Anda harus menunjukkan distribusi yang murah hati dan fondasi operasional untuk mempertahankannya.