5 Buku Investasi Saham yang Wajib Dibaca Pemula Tahun 2025 - Panduan Memilih Buku yang Sesuai Hati

Mengapa Investor Pemula Perlu Mempelajari dari Buku

Sebelum memasuki pasar saham dengan uang nyata, membangun dasar pengetahuan yang kokoh sangat penting. Buku yang baik ibarat peta yang menunjukkan jalur yang pernah dilalui investor lain, memberi tahu kita jebakan apa saja yang harus dihindari, dan bagaimana mencapai tujuan. Mereka yang lebih siap akan memiliki keunggulan dalam meraih keuntungan secara stabil.

Panduan Memilih Buku Investasi Saham yang Menyenangkan dan Mudah Dipahami

1. “Menumbuhkan Saham untuk Hasil yang Berkelanjutan” - Untuk belajar dasar-dasar Value Investing

⭐⭐⭐⭐⭐ - Penulis: Bapak Kavi Chukijkasem

Buku ini dianggap sebagai titik awal yang paling cocok bagi pemula yang baru belajar bermain saham. Kavi menggunakan bahasa sederhana dan konten yang mudah dipahami untuk menjelaskan konsep investasi berbasis nilai, dari tingkat dasar hingga informasi tingkat tinggi. Buku ini mengajarkan analisis rasio keuangan seperti P/E, P/BV, dan ROE, yang merupakan alat penting untuk menilai nilai saham secara akurat.

Saat ini buku ini telah dicetak ulang hingga cetakan ke-12, menunjukkan popularitas dan manfaat yang diperoleh investor dari isinya. Keunggulan buku ini adalah adanya contoh nyata dari saham Thailand, sehingga pembaca dapat langsung menerapkannya di pasar saham Thailand.

Cocok untuk: Pemula yang ingin belajar analisis saham secara sistematis.

2. “The Intelligent Investor” - Seni Investasi dengan Kebijaksanaan

⭐⭐⭐⭐ - Penulis: Benjamin Graham

Buku klasik yang diakui sebagai “Bapak Value Investing” ini pertama kali diterbitkan tahun 1949, namun pelajaran di dalamnya tetap relevan hingga saat ini. Graham membagi investor menjadi 2 tipe: investor pasif (yang memiliki sedikit pengetahuan dan risiko rendah, fokus pada keamanan) dan investor aktif (yang berpengetahuan lebih dan menginvestasikan waktu untuk mendapatkan hasil lebih tinggi).

Kinerja investasi Graham dari tahun 1936 hingga 1956 rata-rata menghasilkan 20% per tahun, sedangkan pasar secara umum hanya 12,2% per tahun. Buku ini menekankan analisis sekuritas berdasarkan alasan, bukan emosi, dan menawarkan strategi perlindungan dari krisis pasar.

Catatan: Bahasa dalam buku ini cukup sulit dan membutuhkan dasar pengetahuan keuangan, sehingga tidak cocok untuk pemula tanpa pemahaman dasar. Tapi bagi yang sudah melewati tingkat dasar, buku ini membuka wawasan baru secara mendalam.

Cocok untuk: Investor yang sudah memiliki dasar dan ingin memahami filosofi investasi jangka panjang.

3. “Membongkar: Strategi Bermain Saham dalam Krisis” - Belajar dari Krisis yang Menyembunyikan Peluang

⭐⭐⭐⭐⭐ - Penulis: Dr. Nivesh Mewachirawarakorn

Dr. Nivesh adalah pelopor Value Investing di Thailand, dan buku ini menjadi kitab investasi berbagai generasi sejak pertama kali terbit tahun 2542 BE.

Keunggulan buku ini adalah penyajian cerita pengalaman dan pengetahuan. Penulis memberi tahu pembaca apa yang harus dipelajari sebelum berinvestasi, dan yang terpenting, memahami bahwa saat krisis terjadi, selalu ada peluang investasi besar tersembunyi di dalamnya.

Struktur buku jelas, tidak sulit dipahami, dan semua contoh adalah saham Thailand, sehingga pembaca Thailand merasa terkait dan dapat langsung menerapkannya. Kekurangannya adalah kedalaman isi yang terkadang kurang, tapi ini sesuai karena buku ini adalah buku dasar.

Cocok untuk: Investor saham pemula secara umum, terutama yang ingin membaca buku pertama mereka.

4. “One Up On Wall Street” (- Cari Saham yang Cepat Tumbuh

⭐⭐⭐⭐ - Penulis: Peter Lynch & John Rothchild

Peter Lynch terkenal karena mengelola Magellan Fund selama 13 tahun, meningkatkan nilai dari 18 juta dolar menjadi 14 miliar dolar. Ia percaya bahwa investor amatir bisa sukses seperti profesional.

Buku ini membagi saham menjadi 6 tipe: saham lambat pertumbuhan, saham kuat, saham cepat tumbuh, saham siklus, saham pemulihan, dan saham aset tinggi. Setiap tipe memiliki metode analisis sendiri.

Isi buku mencakup hampir semua aspek investasi, dan tidak memerlukan dasar keuangan yang mendalam untuk mengikutinya. Keunggulan utama Lynch adalah konsep “Tenbagger” — saham yang bisa memberikan hasil 10 kali lipat dalam jangka panjang. Risiko dari buku ini adalah kalimat dalam terjemahan bahasa Indonesia terkadang sulit dipahami, dan sebagian besar contoh adalah saham luar negeri.

Cocok untuk: Investor yang sudah memiliki pengetahuan dasar dan ingin belajar menemukan saham dengan potensi pertumbuhan tinggi.

) 5. “Buffettology” ###- Mengungkap Cara Investasi Sang Juara

⭐⭐⭐⭐⭐ - Penulis: Mary Buffett & David Clark

Warren Buffett adalah investor terkaya di dunia, dan metode investasinya sering tidak terbuka. Buku ini ditulis oleh mantan menantu Buffett yang mampu mengakses rahasia investasinya.

Isi buku terbagi menjadi 2 bagian: bagian pertama menilai kualitas saham secara fundamental, dan bagian kedua (yang lebih kompleks), berupa analisis numerik dan analisis mendalam. Selain itu, buku ini membahas perusahaan-perusahaan yang pernah diinvestasikan Buffett.

Buffett menggabungkan pendekatan value investing dari Benjamin Graham (gurunya), tetapi membangun “pandangan pemilik bisnis”, yaitu berinvestasi seolah-olah membeli perusahaan. Ia juga menggunakan model DCF (Discounted Cash Flow) untuk menilai nilai.

Catatan: Buku ini menekankan investasi jangka panjang (lebih dari 10 tahun) dan membutuhkan analisis mendalam untuk setiap investasi. Banyak faktor yang harus dipertimbangkan, sehingga tingkat kompleksitasnya tinggi.

Cocok untuk: Investor berpengalaman yang ingin memahami sistem investasi Buffett secara mendalam.

Bagaimana Memilih Membaca Buku Investasi Saham yang Tepat

( Jalur Pembelajaran untuk Investor Pemula

Level 1 - Dasar )untuk semua pemula###: Mulailah dengan buku karya penulis Indonesia yang mengikuti konsep Value Investing, seperti “Menumbuhkan Saham untuk Hasil yang Berkelanjutan” atau “Membongkar”. Buku ini banyak contoh dari saham Thailand, bahasa mudah dipahami, dan sesuai konteks pasar lokal.

Level 2 - Memperluas Pengetahuan (setelah membaca dasar): Pelan-pelan baca buku klasik seperti “The Intelligent Investor” setelah memiliki dasar yang kokoh, dan “Mengungguli Wall Street” karya Peter Lynch untuk belajar cara menemukan saham potensial.

Level 3 - Keahlian (untuk investor berkelanjutan): Baca “Buffettology” saat Anda siap memahami metode investasi tingkat tinggi dan sudah berpengalaman.

( Hal yang Perlu Diketahui Sebelum Memutuskan Investasi

Tidak membaca buku bisa saja berinvestasi, tetapi secara praktis, Anda mungkin memilih berinvestasi di reksa dana daripada memilih saham sendiri. Tapi kenyataannya, apapun metode investasi yang dipilih, pengetahuan dasar tetap penting. Semakin banyak Anda tahu, semakin mampu menghindari kesalahan yang pernah dialami investor lain.

Tiga komponen utama analisis yang baik adalah:

1. Timing Pasar )Market Timing###: Memilih waktu yang tepat untuk membeli dan menjual, membeli saat harga murah dan menjual saat harga tinggi, berlaku untuk jangka panjang maupun pendek.

2. Pemilihan Aset (Asset Selection): Memilih aset yang berpotensi meningkat nilainya dalam jangka panjang, agar hasilnya cukup untuk mengalahkan inflasi.

3. Diversifikasi Aset (Asset Allocation): Jangan menaruh semua uang di satu jenis aset, melainkan distribusikan ke obligasi, saham, properti, dan uang tunai sesuai proporsi yang tepat, untuk mengurangi volatilitas dan memastikan pertumbuhan yang stabil.

Langkah Memulai Investasi Setelah Membaca Buku

1. Mulai dari dasar: Baca buku yang membangun fondasi dan mudah dipahami.

2. Coba dengan akun demo: Gunakan aplikasi atau platform latihan yang menyediakan uang virtual, untuk mencoba strategi yang dipelajari.

3. Mulai investasi secara bertahap: Mulai dari indeks saham Thailand, pelajari dan investasi secara berkelanjutan, lalu perluas ke saham individual dan luar negeri.

4. Temukan gaya sendiri: Dari membaca berbagai buku, Anda akan perlahan menemukan metode investasi yang paling cocok untuk Anda. Seringkali, investor mengembangkan gaya investasi unik yang berbeda dari orang lain.

Kesimpulan

Kelima buku investasi saham ini membantu investor memahami prinsip utama dan mengakses permainan saham jangka panjang. Baik itu konsep Value Investing Graham, mencari saham yang tumbuh dari Lynch, maupun metode Buffett, semuanya bertujuan membangun kekayaan secara berkelanjutan.

Membaca buku investasi saham adalah langkah penting bagi mereka yang ingin masuk ke pasar saham dengan percaya diri. Setiap buku menawarkan sudut pandang berbeda, dan dari belajar secara menyeluruh, Anda akan menemukan kecocokan sendiri dalam berinvestasi demi hasil terbaik.