El mercado de criptomonedas en 2025 dio un giro completo. Hace un año todavía operaba con la teoría de ciclos de cuatro años para especular con altcoins, pero me tomó por sorpresa—las caídas del 35% al 60% me despertaron por completo. El punto de inflexión ocurrió al descubrir un conjunto de datos: un plataforma líder en ETF continuó con una entrada neta de 25 mil millones de dólares, y la participación de instituciones alcanzó el 24%. Ahí comprendí que el escenario principal del mercado ya había cambiado del trading minorista a la asignación institucional.

Al darme cuenta de esto, cambié radicalmente de estrategia. Dejé de lado esas monedas con poca liquidez y me enfoqué en activos principales, siguiendo de cerca los instrumentos con grandes posiciones institucionales. En la ejecución, adopté una estrategia de doble núcleo EMA+RSI—utilizando EMA10 y EMA50 para determinar la dirección de la tendencia, y RSI14 para filtrar señales falsas. En la práctica, opero en rangos de BTC entre 84,000 y 126,000 dólares, buscando movimientos en gráficos de 1 hora para captar el ritmo, y confirmando tendencias a medio y largo plazo con gráficos diarios. El stop loss se fija en un 2%, el objetivo de toma de ganancias en un 4%, y la relación riesgo-recompensa se mantiene estrictamente en 1:2.

Para ser honesto, en 2025 no logré captar esas historias de doble o triple en las que muchos creen. Pero con este sistema disciplinado, obtuve ganancias estables durante todo el año. La clave está en que el mercado dominado por instituciones en realidad es más estable—la volatilidad se ha reducido, y el centro de precios se está elevando lentamente; esa es la nueva regla del mercado.

De cara a 2026, seguiré atento a dos aspectos: las ventanas de política y el flujo de fondos en ETF. Buscar oportunidades en medio de la volatilidad de las instituciones es mucho más confiable que la especulación ciega.