¿Cuándo saldrá el precio de la condición de Sobrecompra y Sobreventa?

Decir puntos de compra y venta con precisión es el sueño de todos los traders, pero la realidad es que la mayoría de las decisiones equivocadas suelen ocurrir al comprar en los precios más altos o vender cuando los activos están demasiado bajos, imposibilitando cortar pérdidas. La herramienta que ayuda a resolver esto es la identificación de Overbought (sobrecompra) y Oversold (sobreventa) a través de indicadores diseñados para medir la fuerza de compra y venta en el mercado.

Señales de precios excesivamente altos o bajos

Overbought ocurre cuando un activo ha sido comprado con fuerza continua, haciendo que el precio supere el equilibrio. En este momento, la fuerza de compra comienza a debilitarse y puede ser reemplazada por la fuerza de venta, lo que lleva a una desaceleración en la subida o a una reversión bajista. Por otro lado, Oversold es cuando un activo ha sido vendido con presión para salir rápidamente del precio, haciendo que el precio caiga por debajo del nivel esperado. En este momento, los compradores pueden ser atraídos por la caída de precios.

Por ello, los traders no deben tomar decisiones de entrada en zonas Overbought, ya que podrían comprar en el pico máximo, ni vender apresuradamente en zonas Oversold, ya que el precio podría revertir al alza.

Índice de Fuerza Relativa y medición del impulso del precio

El indicador más utilizado para detectar estas condiciones es el RSI (Relative Strength Index), que se calcula a partir de la relación entre la fuerza de las subidas (precio en ascenso) y la fuerza de las bajadas (precio en descenso) mediante la fórmula:

RSI = 100 - (100 / (1 + RS))
donde RS = Promedio de las subidas en N días / Promedio de las bajadas en N días

El RSI oscila entre 0 y 100, permitiendo a los traders evaluar la fortaleza o debilidad del precio. Cuando RSI está por encima de 70, indica que la fuerza de compra es excesiva y puede haber una corrección. Cuando RSI está por debajo de 30, muestra que la fuerza de venta es demasiado fuerte y el precio puede recuperarse. Sin embargo, estos niveles de 70 y 30 son estándares generales y pueden ajustarse según el comportamiento del activo.

Oscilador Estocástico para monitorear cambios en el precio

Otra herramienta efectiva es el Oscilador Estocástico, que indica en qué posición se encuentra el precio de cierre dentro del rango máximo-mínimo del período calculado (generalmente 14 días). La fórmula es:

%K = [((precio de cierre - mínimo de 14 días)) / (máximo de 14 días - mínimo de 14 días()] × 100

%D = media móvil de 3 días de %K

El valor de %K oscila entre 0 y 100. Cuando %K supera 80, el precio está en zona de sobrecompra )Overbought(, y cuando %K está por debajo de 20, en zona de sobreventa )Oversold(. Este indicador es muy sensible y puede dar señales anticipadas, por lo que los traders experimentados suelen esperar que %K cruce la línea %D para confirmar la señal antes de entrar en una operación.

Reversión a la media para operar en mercados laterales

La estrategia de Reversión a la media asume que los precios excesivamente altos o bajos son solo eventos temporales y que el precio tenderá a volver a su valor medio. Los traders definen rangos de operación y compran o venden cuando el precio se acerca a los niveles promedio.

Esta estrategia funciona mejor cuando el precio no tiene una tendencia fuerte )por ejemplo, cuando oscila en un rango(, ya que en tendencias fuertes el precio suele seguir su curso sin volver a la media.

) Ejemplo de uso de Reversión a la media con RSI:

1### Utilizar MA200 para determinar si la tendencia es alcista, bajista o lateral )Sideway(
2) Establecer puntos de entrada y salida cuando RSI entra en zonas de sobrecompra/sobreventa )por ejemplo, RSI > 90 para vender y RSI < 10 para comprar(
3) Entrar en la operación cuando el precio toque estos niveles
4@ Echar el cierre cuando el precio vuelva a la media, como por ejemplo, cruzando SMA5

Caso de estudio: USD/JPY en gráfico 2H

• El precio rompió la línea MA200 y se movió en rango, realizando múltiples retrocesos para probar MA200, indicando una tendencia alcista sólida.
• Dado que la tendencia es alcista, no se espera que esté en sobreventa, pero puede estar sobrecomprado. Se ajustan los niveles RSI de sobrecompra en 75 y sobreventa en 35.
• Se prioriza comprar en zonas de sobreventa, evitando vender en sobrecompra.
• Se cierra la posición cuando el precio alcanza MA25 o cae por debajo de MA200.

Divergencia para detectar conflictos entre indicador y precio

La Divergencia ocurre cuando el indicador )especialmente RSI) muestra señales contrarias a la dirección del precio, por ejemplo, el precio hace un Lower Low (más bajo que el anterior), pero RSI forma un Higher Low (más alto que el anterior). Esto indica que la fuerza de venta se está debilitando y el precio podría revertir al alza. Los traders usan divergencias para identificar cambios importantes de tendencia.

( Ejemplo de trading con Divergencia en RSI:

1. Buscar una tendencia clara ###alcista o bajista) y que muestre signos de reversión, como Doble Top, Doble Bottom, Hombro-Cabeza-Hombro
   2( Observar si RSI muestra divergencia )Bullish o Bearish Divergence) con respecto a la tendencia del precio
   3( Entrar cuando el precio confirma la reversión, por ejemplo, cruzando MA5
   4@ Echar el cierre cuando la nueva tendencia se debilite o vuelva a aparecer divergencia

Caso de estudio: WTI en gráfico 2H

• El precio cae en tendencia bajista, formando posibles Doble Bottoms o Lower Low.
• RSI entra en zona de sobreventa y muestra Divergencia alcista, sin hacer un Lower Low, sino un Higher Low.
• La señal de compra se genera cuando el precio rompe MA25 al alza, colocando stop en el mínimo anterior.
• Cerrar cuando la tendencia alcista se debilite o el precio no mantenga el soporte en MA25.

Precauciones y puntos clave

Overbought y Oversold son herramientas poderosas cuando se usan correctamente, pero no deben usarse de forma aislada. Es recomendable combinarlas con otros indicadores para confirmar las señales y reducir falsos positivos. Además, en tendencias fuertes, el precio puede permanecer en zonas de sobrecompra o sobreventa durante mucho tiempo, por lo que confiar solo en estos niveles puede llevar a entradas en el momento equivocado.

La principal ventaja de Overbought/Oversold es ayudar a los traders a evitar comprar en máximos o vender en mínimos, pero siempre es recomendable esperar confirmaciones adicionales, como divergencias o señales de otros indicadores, para aumentar la precisión y reducir riesgos.